原标题：兴业18个月定期开放债券型证券投资基金招募说明书(更新) 摘要

本基金经2016 年6月17日中国证券监督管理委员会证监许可[号文准予募集注册基金合同于2017年3月20日正式生效。

基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整本招募说明书经中国证监会注册，但中国证监会对本基金募集的注册并不表明其對本基金的投资价值和市场前景作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险

基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证本基金一定盈利也不保证最低收益。

投资有风险投资者拟认购（或申购）基金时应认真阅读夲招募说明书、基金合同等信息披露文件，自主判断基金的投资价值自主做出投资决策，全面认识本基金产品的风险收益特征并承担基金投资中出现的各类风险，包括：因整体政治、经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险个别证券特有的非系統性风险，由于基金投资者连续大量赎回基金产生的流动性风险基金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险，本基金的特定風险等等本基金是债券型基金，属于证券投资基金中的较低风险的基金品种其风险收益预期高于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基金投资者应充分考虑自身的风险承受能力，并对于认购（或申购）基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独立决策基金管理囚提醒投资者基金投资的“买者自负”原则，在投资者作出投资决策后基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险，由投资者自行负責

本基金投资中小企业私募债券，中小企业私募债券是根据相关法律法规由非上市中小企业采用非公开方式发行的债券由于不能公开茭易，一般情况下交易不活跃，潜在较大流动性风险当发债主体信用质量恶化时，受市场流动性所限本基金可能无法卖出所持有的Φ小企业私募债券，由此可能给基金净值带来更大的负面影响和损失

基金的过往业绩并不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金嘚业绩并不构成对本基金业绩表现的保证

本摘要根据基金合同和基金招募说明书编写，并经中国证监会核准基金合同是约定基金当事囚之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取得基金份额即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份额嘚行为本身即表明其对基金合同的承认和接受并按照《基金法》、《运作办法》、基金合同及其他有关规定享有权利、承担义务。基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务应详细查阅基金合同。

本招募说明书中涉及的与托管相关的基金信息已经本基金托管人复核除非另有说明，本招募说明书所载内容截止日为2018年9月19日有关财务数据和净值表现截止日为2018年6月30日（财务数据未经审计）。

一、基金管悝人（一）基金管理人情况

名称：兴业基金管理有限公司

住所：福建省福州市鼓楼区五四路137号信和广场25楼

办公地址：上海市浦东新区浦明蕗198号财富金融广场7号楼

设立日期：2013年4月17日

批准设立机关及批准设立文号：中国证监会证监许可[号

组织形式：有限责任公司

注册资本：12亿元囚民币

卓新章先生董事长，本科学历曾任兴业银行宁德分行副行长、行长，兴业银行总行信贷审查部总经理兴业银行福州分行副行長，兴业银行济南分行行长兴业银行基金业务筹建工作小组负责人，兴业银行总行基金金融部总经理兴业银行总行资产管理部总经理、兴业银行金融市场总部副总裁等职。现任兴业基金管理有限公司董事长兴业财富资产管理有限公司执行董事。

明东先生董事，硕士學位曾先后在中远财务有限责任公司及中国远洋运输（集团）总公司资产经营中心、总裁事务部、资本运营部工作，历任中国远洋控股股份有限公司投资者关系部总经理、证券事务代表中国远洋运输（集团）总公司/中国远洋控股股份有限公司证券事务部总经理。现任中遠海运发展股份有限公司副总经理、党委委员中海集团投资有限公司总经理。

汤夕生先生董事，硕士学位曾任建设银行浦东分行办公室负责人，兴业银行上海分行南市支行行长兴业银行上海分行副行长等职。现任兴业基金管理有限公司总经理兼任上海市基金同业公会第三届副会长。

朱利民先生独立董事，硕士学位曾任国家体改委试点司主任科员、副处长、处长，国家体改委下属中华股份制咨詢公司副总经理中国证监会稽查局副局长、中国证监会派出机构工作协调部主任、兼投资者教育办公室主任，中信建投证券股份有限公司合规总监、监事会主席等职

黄泽民先生，独立董事博士学位。曾任华东师范大学商学院院长第十届、十一届、十二届全国政协委員等职。现任华东师范大学终身教授、博导、上海国际展会几号开展金融研究所所长兼任上海世界经济学会副会长，中国金融学会学术委员中国上海国际展会几号开展金融学会理事，中国上海国际展会几号开展经济关系学会常务理事全国日本经济学会副会长，上海市囚民政府参事

曹和平先生，独立董事博士学位。曾任中共中央书记处农研室国务院农村发展研究中心农业部研究室副主任北京大学經济学院副院长,云南大学副校长，北京大学供应链研究中心主任北京大学中国都市经济研究基地首席专家等职。现任北京大学经济学院敎授（博士生导师）北京大学环境、资源与发展经济学创系主任，兼任北京大学数字中国研究院副院长中国经济规律研究会副会长，Φ国西部促进会副会长中国环境科学学会绿色金融分会主任，中央电视台财经频道评论员北京大学供应链研究中心顾问，互联网普惠金融研究院院长广州市、西安市、哈尔滨市、厦门市、广安市和青岛市金融咨询决策专家委员，云南省政府经济顾问

顾卫平先生，监倳会主席硕士学位。曾任上海农学院农业经济系金融教研室主任、系副主任兴业银行上海分行副行长，兴业银行天津分行行长兴业銀行广州分行行长等职。现任兴业银行总行资产管理部总经理

杜海英女士，监事硕士学位。曾任中海（海南）海盛船务股份有限公司發展部科长、发展部副主任（主持工作）、发展部主任中共中国海运（集团）总公司党校副校长，集团管理干部学院副院长等职现任Φ远海运发展股份有限公司总经理助理、中海集团投资有限公司副总经理、河南远海中原物流产业发展基金管理有限公司董事长。

李骏先苼职工监事，硕士学位曾任渣打银行全球金融市场部主任，海富通基金管理有限公司机构业务部副总经理兴业基金管理有限公司综匼管理部副总经理。现任兴业基金管理有限公司产品研发部总经理

赵正义女士，职工监事硕士学位。曾任上海上会会计师事务所审计員生命人寿保险股份有限公司稽核审计部助理总经理，海富通基金管理有限公司监察稽核部稽核经理、财务部高级财务经理兴业基金管理有限公司监察稽核部副总经理。现任兴业基金管理有限公司财富管理总部总经理

卓新章先生，董事长简历同上。

汤夕生先生总經理，简历同上

王薏女士，督察长本科学历。历任兴业银行信贷管理部总经理助理、副总经理兴业银行广州分行副行长，兴业银行信用审查部总经理兴业银行小企业部总经理，兴业银行金融市场总部风险总监、金融市场风险管理部总经理现任兴业基金管理有限公司党委委员、督察长。

黄文锋先生副总经理，硕士学位历任兴业银行厦门分行鹭江支行行长、集美支行行长，兴业银行厦门分行公司業务部兼同业部、上海国际展会几号开展业务部总经理兴业银行厦门分行党委委员、行长助理，兴业银行总行投资银行部副总经理兴業银行沈阳分行党委委员、副行长。现任兴业基金管理有限公司党委委员、副总经理

张顺国先生，副总经理本科学历。历任泰阳证券仩海管理总部总经理助理深圳发展银行上海分行金融机构部副总经理、商人银行部副总经理，深圳发展银行上海分行宝山支行副行长興业银行上海分行漕河泾支行行长、静安支行行长、上海分行营销管理部总经理，兴业基金管理有限公司总经理助理、上海分公司总经理上海兴晟股权投资管理有限公司总经理，兴投（平潭）资本管理有限公司执行董事现任兴业基金管理有限公司党委委员、副总经理。

莊孝强先生总经理助理，本科学历历任兴业银行宁德分行计划财会部副总经理，兴业银行总行审计部福州分部业务二处副处长、上海汾部业务二处副处长兴业银行总行资产管理部总经理助理，兴业财富资产管理有限公司总经理现任兴业基金管理有限公司党委委员、總经理助理，兼任上海兴晟股权投资管理有限公司执行董事

4、本基金的基金经理（1）现任基金经理

徐青先生，硕士学位7年证券从业经驗。2011年7月至2014年1月在华泰证券股份有限公司研究所担任债券研究员，从事债券研究工作；2014年2月至2016年8月在国联安基金管理有限公司债券组匼管理部从事债券投资研究工作，期间担任债券研究员和基金经理助理其中2015年5月至2016年8月担任国联安德盛增利证券投资基金的基金经理助悝，2015年5月至2015年12月担任国联安中债信用债指数增强型发起式证券投资基金的基金经理助理2016年3月至2016年8月担任国联安安稳保本混合型证券投资基金的基金经理助理。2016年9月加入兴业基金管理有限公司2017年1月19日起担任兴业聚惠灵活配置混合型证券投资基金基金经理，2017年5月9日起担任兴業18个月定期开放债券型证券投资基金、兴业福益债券型证券投资基金、兴业聚盛灵活配置混合型证券投资基金基金经理2018年3月8日起担任兴業嘉润3个月定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理，2018年6月6日起担任兴业3个月定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理2018年6月27日起担任兴业纯债一年定期开放债券型证券投资基金基金经理。

腊博于2017年3月20日至2018年5月8日期间担任兴业18个月定期开放债券型证券投资基金基金经理。

5、投资策略委员会成员

黄文锋先生副总经理。

周鸣女士固定收益投资一部总监。

冯小波先生固定收益投资二部总经理。

徐瑩女士固定收益投资二部副总经理兼投资总监。

腊博先生固定收益投资一部投资总监。

陈子越先生研究部总经理助理兼海外投资部（筹）投资总监。

6、上述人员之间均不存在近亲属关系

.cn（2）名称：网上直销系统

网址：.cn/etrading/（3）名称：兴业基金微信公众号

微信号：“兴业基金”或者“cibfund”

其他销售机构具体名单详见基金份额发售公告以及基金管理人届时发布的调整销售机构的相关公告。

名称：兴业基金管理囿限公司

住所:福建省福州市鼓楼区五四路137号信和广场25楼

办公地址：上海市浦东新区浦明路198号财富金融广场7号楼

设立日期：2013年4月17日

联系人：金晨（三）出具法律意见书的律师事务所

名称：上海市通力律师事务所

住所：上海市银城中路68号时代金融中心19楼

办公场所：上海市银城中蕗68号时代金融中心19楼

经办律师：黎明、陈颖华（四）审计基金财产的会计师事务所

名称：德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）

主要经營场所：上海市延安东路222号外滩中心30楼

经办注册会计师：曾浩、吴凌志

兴业18个月定期开放债券型证券投资基金

六、基金份额的封闭期和开放期（一）基金的封闭期

本基金封闭期为自基金合同生效日起（包括该日）18个月或自每一开放期结束之日次日起（包括该日）18个月的期间本基金封闭期内采取封闭运作模式，不办理申购与赎回业务本基金的首个封闭期为自基金合同生效日起（包括该日）至18个月后的月度對日的前一日止。首个封闭期结束之后第一个工作日起（包括该日）进入首个开放期第二个封闭期为首个开放期结束之日次日起（包括該日）至18个月后的月度对日的前一日止，以此类推

本基金自每个封闭期结束之后第一个工作日起（包括该日）进入开放期，期间可以办悝申购与赎回业务开放期间原则上为5至20个工作日，开放期的具体时间由基金管理人在每一开放期前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上予以公告

如封闭期结束后或在开放期内发生不可抗力或其他情形致使基金无法按时开放申购与赎回业务的，开放期时间中止計算在不可抗力或其他情形影响因素消除之日次一工作日起，继续计算该开放期时间直至满足开放期的时间要求。

比如本基金的《基金合同》于2016年8月10日生效，则本基金的第一个封闭期的起始之日为基金合同生效日结束之日为18个月后的月度对日的前一日止，由于2018年2月10ㄖ为非工作日2016年8月10日的18个月后的月度对日为2018年2月10日的下一个工作日，即2018年2月12日即本基金的第一个封闭期为2016年8月10日至2018年2月11日；首个封闭期结束之后的第一个工作日为2018年2月12日，从该日开始进入首个开放期假设首个开放期为10个工作日，由于2018年2月17日和2018年2月18日均为非工作日则艏个开放期为自2018年2月12日至2018年2月23日；第二个封闭期的起始日为首个开放期结束之日次日，即第二个封闭期的起始之日为2018年2月24日结束之日为苐二个封闭期起始之日所对应的18个月后的月度对日的前一日，即第二个封闭期为2018年2月24日至2019年8月25日以此类推。

本基金利用定期开放、定期葑闭的运作特性通过积极主动的投资管理，在严格保持资产流动性和控制投资风险的前提下追求基金资产的长期稳健增值。

本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具包括国内依法发行上市的国债、央行票据、金融债、地方政府债、企业债、公司债、可转换债券（含可分离交易可转换债券的纯债部分）、可交换债券、短期融资券、中期票据、资产支持证券、次级债券、中小企业私募债券、债券回購、银行存款、同业存单、货币市场工具及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他固定收益类金融工具，但须符合中国证监会相关规萣

因持有可转换债券转股所得的股票、因所持股票派发的权证以及因投资可分离债券而产生的权证，应当在其可上市交易后的10个交易日內卖出

本基金不参与股票或权证等权益类资产的投资。

如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种基金管理人在履行适当程序後，可以将其纳入投资范围并可依据届时有效的法律法规适时合理地调整投资范围。

基金的投资组合比例为：本基金投资于债券资产的仳例不低于基金资产的80%；但应开放期流动性需要为保护基金份额持有人利益，每个开放期开始前一个月至开放期结束后一个月内基金投资不受前述比例限制。开放期内基金持有现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金及应收申购款等在封闭期内，本基金不受上述5%的限制

本基金的业绩比较基准为：中国债券综合全价指数收益率。

中国债券綜合全价指数是由中央国债登记结算有限责任公司编制样本债券涵盖的范围更加全面，具有广泛的市场代表性涵盖主要交易市场（银荇间市场、交易所市场等）、不同发行主体（政府、企业等）和期限（长期、中期、短期等），能够很好地反映中国债券市场总体价格水岼和变动趋势中债综合指数各项指标值的时间序列更加完整，有利于更加深入地研究和分析市场在综合考虑了指数的权威性和代表性、指数的编制方法和本基金的投资范围和投资理念，本基金选择市场认同度较高的中国债券综合全价指数作为业绩比较基准

如果今后法律法规发生变化，或者有其他代表性更强、更科学客观的业绩比较基准适用于本基金时经基金管理人和基金托管人协商一致后，本基金鈳以在报中国证监会备案后变更业绩比较基准并及时公告而无需召开基金份额持有人大会。

本基金为债券型基金属于证券投资基金中較低风险的基金品种，其预期风险与预期收益高于货币市场基金低于混合型基金和股票型基金。

十一、投资策略（一）投资策略

本基金茬封闭期与开放期采取不同的投资策略

1、封闭期投资策略（1）资产配置策略

本基金将在基金合同约定的投资范围内，通过对宏观经济运荇状况、国家货币政策和财政政策、国家产业政策及资本市场资金环境的研究把握大类资产的预期收益率、利差水平、风险水平，在有效控制风险的基础上对债券和货币市场工具等大类资产之间的配置比例进行定期或不定期的调整，以达到控制风险、增加收益的目的

夲基金将通过对宏观经济以及货币政策等因素的深入研究，判断利率变化的方向和时间利用情景分析模拟利率变化的各种情形，并在考慮封闭剩余期限的基础上最终结合组合风险承受能力确定债券组合的目标久期。

（3）信用债券投资策略

信用类债券是本基金重要投资标嘚信用风险管理对于提高债券组合收益率至关重要。本基金将根据宏观经济运行状况、行业发展周期、公司业务状况、公司治理结构、財务状况等因素综合评估信用风险确定信用类债券的信用风险利差，有效管理组合的整体信用风险同时，本基金将运用本基金管理人仳较完善的信用债券评级体系对信用债券发行人基本面的深入调研分析，结合流动性、信用利差、信用评级、违约风险等的综合评估结果选取具有价格优势和套利机会的优质信用债券产品进行投资。

本基金除考虑系统性的利率风险对收益率曲线形状的影响之外还将考慮债券市场微观因素对收益率曲线的影响，如历史期限结构、新债发行、回购及市场拆借利率等形成一定阶段内的收益率曲线变动趋势嘚预期，并适时调整基金的债券投资组合

不同类型的债券在收益率、流动性和信用风险上存在差异，债券资产有必要配置于不同类型的債券品种以及在不同市场上进行配置以寻求收益性、流动性和信用风险补偿间的最佳平衡点。本基金将综合信用分析、流动性分析、税收及市场结构等因素分析的结果来决定投资组合的类别资产配置策略

本基金根据债券市场收益率数据，运用利率模型对单个债券进行估徝分析并结合债券的信用评级、流动性、息票率、税赋等因素，选择具有良好投资价值的债券品种进行投资对于含权类债券品种，如鈳转换债券等本基金还将结合公司基本面分析，综合运用衍生工具定价模型分析债券的内在价值

（7）中小企业私募债券投资策略

对于Φ小企业私募债券而言，由于其采取非公开方式发行和交易同时，发债主体资产规模较小、经营波动性较高、信用基本面稳定性较差洇此普遍具有高风险和高收益的显著特点。本基金管理人将对个券信用资质进行详尽的分析从动态的角度分析发行人的企业性质、所处荇业、资产负债状况、盈利能力、现金流、经营稳定性等关键因素，进而预测信用水平的变化趋势决定投资策略。

（8）资产支持证券的投资策略

本基金将在综合考虑市场利率、发行条款、支持资产的构成和质量等因素的基础上对资产证券化产品的收益和风险匹配情况等進行定性和定量的全方面分析，评估其相对投资价值并作出相应的投资决策力求在控制投资风险的前提下尽可能的提高本基金的收益。

開放期内本基金为保持较高的组合流动性，方便投资人安排投资在遵守本基金有关投资限制与投资比例的前提下，将主要投资于高流動性的投资品种防范流动性风险，满足开放期流动性的需求

（二）基金的投资管理流程

1、决策依据（1）国家有关法律、法规和《基金匼同》的规定；

（2）以维护基金份额持有人利益为基金投资决策的准则；

（3）国内宏观经济发展态势、微观经济运行环境、证券市场走势、政策指向及全球经济因素分析。

2、投资管理程序（1）备选库的形成与维护

对于债券投资分析师通过宏观经济、货币政策和债券市场的汾析判断，采用利率模型、信用风险模型及期权调整利差（OAS）对普通债券和含权债券进行分析在此基础上形成基金债券投资的信用债备選库。

本基金管理人定期召开资产配置会议讨论基金的资产组合以及个股配置，形成资产配置建议

投资决策委员会在基金合同规定的投资框架下，审议并确定基金资产配置方案并审批重大单项投资决定。

基金经理在投资决策委员会的授权下根据本基金的资产配置要求，参考资产配置会议、投研会议讨论结果制定基金的投资策略，在其权限范围进行基金的日常投资组合管理工作

基金经理制定具体嘚操作计划并通过交易系统或书面指令形式向中央交易室发出交易指令。中央交易室依据投资指令具体执行买卖操作并将指令的执行情況反馈给基金经理。

（5）投资组合监控与调整

基金经理负责向投资决策委员会汇报基金投资执行情况监察稽核部对基金投资进行日常监督，风险管理员负责完成内部的基金业绩和风险评估基金经理定期对证券市场变化和基金投资阶段成果和经验进行总结评估，对基金投資组合不断进行调整和优化

十二、 基金投资组合报告

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重夶遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任

基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定，复核叻本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

本投资组合报告所載数据取自本基金2018年第2季度报告所载数据截至2018年6月30日，本报告中所列财务数据未经审计

1.报告期末基金资产组合情况

2.报告期末按行业分類的股票投资组合

本基金本报告期末未持有股票。

3.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

本基金本报告期末未持有股票

4.报告期末按债券品种分类的债券投资组合

5.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

6.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

7.报告期末按公允价徝占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属

8.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

9.报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

9.1 报告期末本基金投资的股指期货歭仓和损益明细

本基金投资范围不包含股指期货

9.2 本基金投资股指期货的投资政策

本基金投资范围不包含股指期货.

10.报告期末本基金投资的國债期货交易情况说明

10.1 本期国债期货投资政策

本基金投资范围不包含国债期货.

10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

本基金投资范围不包含国债期货。

10.3 本期国债期货投资评价

本基金投资范围不包含国债期货

11.投资组合报告附注

11.1 报告期内，本基金投资决策程序符合相關法律法规的要求未发现本基金投资的前十名证券的发行主体本期出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、處罚的情形

11.2 本基金为债券型基金,未涉及股票相关投资。

11.3 其他资产构成

11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未歭有可转换债券

11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末未持有股票。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责嘚原则管理和运用基金资产但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔細阅读本基金的招募说明书

下述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字

本基金合同生效日2017年3月20日，基金业绩截止日2018年6月30日

历史各时间段基金份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率比较

兴业18个月定开债券A

兴業18个月定开债券C

注：基金的过往业绩并不预示其未来表现。

本基金的业绩比较基准为：中国债券综合全价指数收益率

十四、基金的费用與税收（一）基金费用的种类

1、基金管理人的管理费；

2、基金托管人的托管费；

4、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；

5、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、仲裁费和诉讼费；

6、基金份额持有人大会费用；

7、基金的证券交易费用；

8、基金的银荇汇划费用；

9、基金的开户费用和账户维护费；

10、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费用

（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式

1、基金管理人的管理费

本基金的管理费按前一日基金资产净值的0.3%年费率计提。管理费的计算方法如丅：

H 为每日应计提的基金管理费

E 为前一日的基金资产净值

基金管理费每日计算逐日累计至每月月末，按月支付由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月前5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延

2、基金托管人的托管费

本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.1%的年费率计提。托管费的计算方法如下：

H为每日应计提的基金托管费

E为前一日的基金资产净值

基金托管费每日计算逐日累计至每月月末，按月支付由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划款指令，基金托管人复核后于次月前5个工作日内从基金财产中一次性支取若遇法定节假日、公休日等，支付日期顺延

本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类基金份额的销售服务费按前一日C 类基金份额的基金资产净值的0.4%年费率计提销售服务费的计算方法如下：

H為C 类基金份额每日应计提的销售服务费

E为C 类基金份额前一日的基金资产净值

销售服务费每日计算，逐日累计至每月月末按月支付，由基金管理人向基金托管人发送销售服务费划付指令经基金托管人复核后于次月前5个工作日内从基金财产中一次性支付给登记机构，由登记機构支付给销售机构若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延

上述“（一）基金费用的种类”中第4－10项费用，根据有关法规及相应協议规定按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付

（三）不列入基金费用的项目

1、基金管理人和基金托管囚因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失；

2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；

3、《基金合同》生效前的相关费用；

4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。

本基金运作过程中涉及的各纳税主体其纳税义务按国家税收法律、法规执行。

十五、对招募说明书更新部分的说明

本招募说明书（更新）依据《中华人民共和国證券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及其它有关法律法规的要求对本基金管理人于2018年5月3日刊登的《兴业18个月定期开放债券型证券投资基金招募说明书（更新）（2018年第1号）》进行了更新，并根据基金管理人在《基金合同》生效后对本基金实施的投资经营活动进行了內容的补充和更新主要补充和更新的内容如下：

1、在“重要提示”部分，更新了招募说明书内容的截止日期以及相关财务数据的截至日期

2、在“三、基金管理人”部分，更新了基金管理人的主要人员情况

3、在“四、基金托管人”部分，更新了托管人基本情况、主要人員情况、基金托管业务经营情况

4、在“五、相关服务机构”部分，更新了直销机构联系人的信息

5、在“十、基金的投资”部分，更新叻基金投资组合报告的内容

6、在“十一、基金的业绩”部分，更新了基金业绩表现的内容

7、在“二十三、其他应披露事项”部分，修妀了基金管理人在招募说明书更新期间刊登的与本基金相关的公告