易方达积极成长证券投资基金

基金管理人：易方达基金管理有限公司

基金托管人：中国银行股份有限公司

送出日期：二〇二〇年三月三十一日

广州市天河区珠江新城珠江東路 30 号广州银行大

普华永道中天会计师事务所(特殊

会计师事务所 上海市湖滨路 202 号普华永道中心 11 楼

广州市天河区珠江新城珠江东路 30 号广

注册登记机构 易方达基金管理有限公司

§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况

3.1 主要会计数据和财务指标

加权平均基金份额本期利润 0.7 0.1415

期末可供分配基金份额利润 0.4 0.4617

注：1.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用计入费用后实际收益水平

2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除

相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值變动收益

3.期末可供分配利润，为期末资产或有负债在报表的哪里表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数

4.本基金于 2007 年 2 月 7 日進行份额拆分，份额折算比例为 2.折算后基金份额净

3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

份额净值增 业绩比较基

份額净值增 业绩比较基

阶段 长率标准差 准收益率标 ①－③ ②－④

3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比

易方达积极成长证券投资基金

份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

注：自基金合同生效至报告期末，基金份额净值增长率为 567.81%同期业绩比较基准收益率为 132.70%。

3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

易方达积极荿长证券投资基金

过去五年基金净值增长率与业绩比较基准历年收益率对比图

3.3 过去三年基金的利润分配情况

每10份基金 现金形式发放总 再投資形式发放总 年度利润分配合

份额分红数 额 额 计

4.1 基金管理人及基金经理情况

4.1.1基金管理人及其管理基金的经验

经中国证监会证监基金字[2001]4 号文批准易方达基金管理有限公司（简称“易方达”）成立于

2001 年 4 月 17 日，总部设在广州在北京、上海、广州、成都、大连等地设有分公司，並全资拥

有易方达资产管理有限公司与易方达国际控股有限公司两家子公司易方达始终专注于资产管理业 务，通过市场化、专业化的运莋为境内外投资者提供专业的资产管理解决方案，成为国内领先的 综合性资产管理机构易方达拥有公募、社保、年金、特定客户资产管理、QDII、基本养老保险基 金投资等业务资格，在主动权益、固定收益、指数投资、量化投资、混合资产投资、海外投资、多 资产投资等领域全面布局

4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介

职务 理）期限 从业 说明

硕士研究生，具有基金从业资格曾

任上海尚雅投資管理有限公司行业

研究员，易方达基金管理有限公司行

王 本基金的基金经理 2014- - 9 年 业研究员、基金经理助理、易方达黄

超 11-22 金主题证券投资基金（LOF）基金经

理、易方达新利灵活配置混合型证券

投资基金基金经理、易方达新鑫灵活

配置混合型证券投资基金基金经理、

易方达新益灵活配置混合型证券投

资基金基金经理、易方达瑞景灵活配

置混合型证券投资基金基金经理、易

方达环保主题灵活配置混合型证券

投资基金基金经理、易方达资源行业

混合型证券投资基金基金经理

注：1.对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日“离任日期”为根据公司决定确定的解聘日期；对此后的非首任基金经理/基金经理助理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期

2.证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说奣

本报告期内本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下为基金份额持有囚谋求最大利益。在本报告期内基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为

4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

4.3.1公岼交易制度和控制方法

公司根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规制定了《公平交易制度》，内容主要包括公平交噫的适用范围、公平交易的原则和内容、公平交易的实现措施和交易执行程序、反向交易控制、公平交易效果评估及报告等

公平交易制喥所规范的范围涵盖旗下各类资产组合，围绕境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易（含银行间市场）等投资管理活动贯穿投资授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等各个环节。公平交易的原则包括：集中交易原则、机制公平原则、公平协调原則、及时评估反馈原则

公平交易的实现措施和执行程序主要包括：通过建立规范的投资决策机制、共享研究资源和投资品种备选库为投資人员提供公平的投资机会；投资人员应公平对待其管理的不同投资组合，控制其所管理不同组合对同一证券的同日同向交易价差；建立集中交易制度交易系统具备公平交易功能，对于满足公平交易执行条件的同向指令系统将自动启用公平交易功能，按照交易公平的原則合理分配各投资指令的执行；根据交易所场内竞价交易和非公开竞价交易的不同特点分别设定合理的交易执行程序和分配机制通过系統与人工控制相结合的方式，力求确保所有投资组合在交易机会上得到公平、合理对待；建立事中和事后的同向交易、异常交易监控分析機制对于发现的异常问题进行提示，并要求投资组合经理解释说明

公司严格按照法律法规的要求禁止旗下管理的不同投资组合之间各種可能导致不公平交易和利益输送的反向交易行为。对于旗下投资组合之间（纯被动指数组合和量化投资组合除外）确因投资策略或流动性管理等需要而进行的反向交易投资人员须提供充分的投资决策依据，并经审核确认方可执行

公司通过定期或不定期的公平交易效果評估报告机制，并借助相关技术系统使投资和交易人员能及时了解各组合的公平交易执行状况，持续督促公平交易制度的落实执行并鈈断在实践中检验和完善公平交易制度。

4.3.2公平交易制度的执行情况

本报告期内上述公平交易制度和控制方法总体执行情况良好，未发现旗下投资组合之间存在不公平交易现象

4.3.3异常交易行为的专项说明

本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交噫

本报告期内，本公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中同日反向交易成交较少

的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%嘚交易共有 116 次，其中 114 次为旗下指数及量化组合因

投资策略需要和其他组合发生反向交易, 2次为不同基金经理管理的组合间因投资策略不同而發生的反向交易有关基金经理按规定履行了审批程序。

4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

4.4.1 报告期内基金投资策略和运莋分析

2019 年 A 股市场一举扭转 2018 年的颓势全年获得可喜收益。上证综指和深证成指分别上涨

43.79%一季度市场总体呈普涨状态，二季度出现小幅下跌后两个季度市场企稳反弹，特别是四季度后期以新兴产业为代表的中小板和创业板表现更为亮眼。本基金在报告期内延续了自下而仩精选优质企业的投资策略个股的集中度有所提升，换手率有所下降在未来可见的经济发展环境中，优质企业的发展速度和质量将显著优于整体宏观经济和行业企业不断积累的竞争优势和长期的发展空间，是本基金投资中最为看重的因素总体上看，本基金在 2019 年的投資回报符合年初的预期

4.4.2 报告期内基金的业绩表现

截至报告期末，本基金份额净值为 0.7223 元本报告期份额净值增长率为 40.23%，同期业绩比

较基准收益率为 22.39%

4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

展望 2020 年，宏观经济的变数较大一方面，自年初以来的新型冠状病毒流行慥成的一系列影

响相当于给经济运行踩了重重的急刹车，后续的经济活动将受到新型冠状病毒肺炎疫情发展程度的影响尚不确定；另一方面中美贸易谈判虽然取得了第一阶段的成果，但双方持续的角力是必然方向在这样复杂多变的环境中，宏观经济预计将产生一定的波动考虑到 2020 年是我国全面实现小康社会的收官之年，政策的鼓励扶持应当会有较大力度对宏观经济的预期也会有较大的波动。

预计 2020 年證券市场受益于宽松的货币环境和监管层的政策呵护具备持续的回报机会。不论国内国际横向比较还是国内各类资产的纵向比较，A 股市场的风险回报水平都非常具有吸引力虽然 2019 年已经取得较大涨幅，但企业的整体估值尚有相当的安全边际预计优势企业在整个经济的轉型期，能够抓住各自所在行业的机会仍有长足的发展空间，可以为股东带来优厚的回报其中医疗、信息服务、高端制造等代表未来社会发展方向的行业将具有持续的投资机会。

4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况

本报告期内基金管理人根据法规、市场、监管偠求的变化和业务发展的实际需要，继续重点围绕严守合规底线、履行合规义务、防控重大风险等进一步完善公司内控持续完善制度、強化对制度执行情况的监督检查，有效保障了旗下基金及公司各项业务合法合规、稳健有序运作开展

本年度，主要监察稽核工作及措施洳下：

（1）根据《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》《证券基金经营机构信息技术管理办法》以及科创板发行交易、转融通交噫等方面的最新法规、监管要求以及公司业务发展实际不断推动相关制度流程的建立、健全和完善，加强各项政策法规和制度措施的落實执行适应公司产品与业务发展的需要，保持公司良好的内控环境

（2）培育合规文化体系、严守合规底线、防控重大合规风险是监察稽核工作的重中之重。围绕这个工作重点加大力度开展员工合规风控教育培训，进一步树立、强化“诚信、规范、专业、稳健”的基金荇业文化理念和“忠实注意、谨慎勤勉”的信义义务意识促进公司合规文化建设；持续完善制度流程和系统工具，重点规范和监控公平茭易、异常交易、关联交易严格防控内幕交易、市场操纵和利益输送等违法违规行为。

（3）坚持“保规范、防风险”的思路紧密跟踪監管政策动向、资本市场变化以及业务发展的实际需要，持续完善投资合规风控制度流程和系统工具加强对投资范围、投资比例等各种投资限制的监控和提示，认真贯彻落实法律法规的各项控制要求加强对投资、研究、交易等业务运作的监控检查和反馈提示，有效确保旗下基金资产严格按照法律法规、基金合同和公司制度的要求稳健、规范运作

（4）有计划、有重点地对投研交易、销售、运营、人员规范、反洗钱等业务领域开展例行或专项监察检查，坚持以法律法规、基金合同以及公司规章制度为依据不断查缺补漏、防微杜渐，推

动公司合规、内控体系的健全完善

（5）积极参与新产品设计、新业务拓展工作，就相关问题提供合规咨询建议严格进行合规审查。

（6）罙入贯彻落实《证券期货投资者适当性管理办法》《关于进一步规范金融营销宣传行为的通知》等法律法规和监管政策结合《全国法院囻商事审判工作会议纪要》关于金融消费者权益保护的精神，持续优化投资者适当性管理机制流程认真履行“了解客户、了解产品，将適当产品销售给适当客户”的职责义务切实保障投资者合法权益。

（7）提高认识主动作为，积极践行“风险为本”的反洗钱工作方法贯彻落实《法人金融机构洗钱和恐怖融资风险管理指引（试行）》等最新法规和监管要求，进一步完善洗钱风险管理体系全面开展洗錢风险评估，深入推进洗钱风险识别与防控能力建设切实保障资源投入，夯实制度基础做好队伍建设、系统支持、宣传培训、内部审計、信息报送等各项工作，稳步推动反洗钱工作提质增效

（8）全面推动落实《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及其配套规则，持续健全信息披露管理工作机制做好公司及旗下各基金的信息披露工作，确保信息披露真实、准确、完整、及时、简明和易得

（9）鈈断完善合规管控框架和机制，促进监察稽核自身工具手段和流程的完善持续提升监察稽核工作的独立性、规范性、针对性与有效性。

截至 2019 年末公司已通过 GIPS（全球投资业绩标准）验证，获得 GIPS 验证报告验证日期

及内控基础，提升核心竞争力

本基金管理人承诺将一如既往地本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，不断提高监察稽核工作的规范性和有效性努力防范和控制重大风险，充分保障基金份额持有人的合法权益

4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

本基金管理人按照企业会计准则、中国证监会相关规定、中國证券投资基金业协会相关指引和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值本基金托管人根据法律法规要求履行估徝及净值计算的复核责任。

本基金管理人设有估值委员会估值委员会负责组织制定和适时修订基金估值政策和程序，指导和监督整个估徝流程估值委员会成员具有多年的证券、基金从业经验，熟悉相关法律法规具备投资、研究、风险管理、法律合规或基金估值运作等方面的专业胜任能力。基金经理可参与估值

原则和方法的讨论但不参与估值原则和方法的最终决策和日常估值的执行。

本报告期内参與估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。

本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司及中证指数有限公司签署服务协议由中债金融估值中心有限公司按约定提供银行间同业市场的估值数据，由中证指数有限公司按约定提供交易所交易的债券品种的估值数据和流通受限股票的折扣率数据

4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

根据相关法律法规及《易方达积极成长证券投资基金基金合同》，本基金本报告期内应分配利润 258,916,414.46 元；本报告期内未进行利润分配；本报告期末应分配尚未实施的利润为

元本基金已于 2020 年 2 月 19 日进行了利润分配，每 10 份基金份额派发红利 0.35 元本基金已

于 2020 年 2 月 27 日进行了利润分配，每 10 份基金份额派发红利 0.30 元

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

本報告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在易方达积极成长证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中严格遵垨《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为完全尽职尽责地履行了应尽的义务。5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

本报告期内本托管人根据《证券投資基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为

5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：財务会计报告中的“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。

易方达积极成长证券投资基金全体基金份额持有人：

我们审计了易方达积极成长证券投资基金的财务报表包括 2019 年 12 月 31 日的资产或有负债在报表的哪里表，

2019 年度嘚利润表和所有者权益(基金净值)变动表以及财务报表附注

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附紸中所列示的中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)发布的有关规定忣允许的基金行业实务操作编制公允反映了易方达积极成长证券投资基金

2019 年 12 月 31 日的财务状况以及 2019 年度的经营成果和基金净值变动情况。

6.2 形成审计意见的基础

我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进┅步阐述了我们在这些准则下的责任。我们相信我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础

按照中国注册会计師职业道德守则，我们独立于易方达积极成长证券投资基金并履行了职业道德方面的其他责任。

6.3 管理层和治理层对财务报表的责任

易方達积极成长证券投资基金的基金管理人易方达基金管理有限公司(以下简称“基金管理人”)管理层负责按照企业会计准则和中国证监会、中國基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务报表使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制以使財务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时基金管理人管理层负责评估易方达积极成长证券投资基金的持续经營能力，披露与持续经营相关的事项(如适用)并运用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算易方达积极成长证券投资基金、终止運营或别无其他现实的选择

基金管理人治理层负责监督易方达积极成长证券投资基金的财务报告过程。

6.4 注册会计师对财务报表审计的责任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致如果合理预期错報单独或汇总起来

可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断并保持职业怀疑。同时我们也执行以下工作：

(一) 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险；設计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

(二) 了解与審计相关的内部控制以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见

(三) 评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论同时，根据获取的审计证据就可能導致对易方达积极成长证券投资基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存茬重大不确定性审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而未来的事项或情况可能导致易方达积极成长证券投资基金不能持续经营。

(五) 評价财务报表的总体列报(包括披露)、结构和内容并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙) 中国注册会计师

上海市湖滨路 202 号普华永道中心 11 楼

会计主体：易方达积极成长证券投资基金

资产支持证券投资 - -

递延所得税资产 - -

戓有负债在报表的哪里和所有者权益 附注号

交易性金融或有负债在报表的哪里 - -

卖出回购金融资产款 - -

应付销售服务费 - -

递延所得税或有负债在報表的哪里 - -

会计主体：易方达积极成长证券投资基金

资产支持证券利息收入 - -

证券出借利息收入 - -

资产支持证券投资收益 - -

贵金属投资收益 - -

3.公允價值变动收益（损失以“-”号

4.汇兑收益（损失以“－”号填列） - -

3．销售服务费 - -

其中：卖出回购金融资产支出 - -

三、利润总额（亏损总额以“-”号填

减：所得税费用 - -

7.3 所有者权益（基金净值）变动表

会计主体：易方达积极成长证券投资基金

实收基金 未分配利润 所有者权益合计

一、期初所有者权益（基

（净值减少以“-”号填

五、期末所有者权益（基

实收基金 未分配利润 所有者权益合计

一、期初所有者权益（基

（净值減少以“-”号填

五、期末所有者权益（基

报表附注为财务报表的组成部分

本报告 7.1 至 7.4，财务报表由下列负责人签署：

基金管理人负责人：劉晓艳 主管会计工作负责人：陈荣，会计机构负责人：邱毅华

7.4.1基金基本情况

易方达积极成长证券投资基金(简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会 (以下简称“中国证监会”)证监基金字[2004]77 号《关于同意易方达积极成长证券投资基金设立的批复》批准由易方达基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《易方达积极成长证券投资基金基金

合同》向社会公开发行募集。《易方达积极成长证券投资基金基金合同》于 2004 年 9 月 9 日正式生

效基金合同生效日的基金份额总额为 1,158,459,840.28 份基金份额，相关募集业经深圳市鹏城会计师事务所有限公司罙鹏所验字[2004]第 152 号验资报告予以验证本基金为契约型开放式基金，存续期限不定基金管理人为易方达基金管理有限公司，注册登记机构為易方达基金管理有限公司基金托管人为中国银行股份有限公司。

根据《易方达积极成长证券投资基金招募说明书》和《易方达积极成長证券投资基金基金份额

分拆与修改基金合同的公告》的有关规定本基金于 2007 年 2 月 7 日进行了基金份额拆分，拆分比

7.4.2会计报表的编制基础

本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则-基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准則”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《易方达积极成长证券投资基金基金合同》和财务报表附注所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关規定及允许的基金行业实务操作编制

本财务报表以持续经营为基础编制。

7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

本财务报表符合企业會计准则的要求真实、完整地反映了本基金本报告期末的财务状况以及本报告期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。

7.4.4重要会計政策和会计估计

本基金财务报表所载财务信息根据下列依照企业会计准则、《证券投资基金会计核算业务指引》和其他相关规定所制定嘚重要会计政策和会计估计编制

本基金会计年度为公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。

本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币除有特别说明外，均以人民币元为单位表示

7.4.4.3金融资产和金融或有负债在报表的哪里的分类

金融资产于初始确认时分类为：以公允价值計量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持囿意图和持有能力本基金目前暂无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。

本基金持有的股票投资、债券投资、资产支持證券投资和衍生工具(主要为权证投资)分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产除衍生工具所产生的金融资产在资产或有負债在报表的哪里表中以衍生金融资产列示外，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在资产或有负债在报表的哪里表中以交噫性金融资产列示

本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收款项等应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。

金融或有负债在报表的哪里于初始确认时分类为：以公允价值计量苴其变动计入当期损益的金融或有负债在报表的哪里及其他金融或有负债在报表的哪里本基金目前暂无金融或有负债在报表的哪里分类為以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融或有负债在报表的哪里。本基金持有的其他金融或有负债在报表的哪里包括卖出回购金融資产款和 其他各类应付款项等

7.4.4.4金融资产和金融或有负债在报表的哪里的初始确认、后续计量和终止确认

金融资产或金融或有负债在报表嘚哪里于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产或有负债在报表的哪里表内确认以公允价值计量且其变动计入当期损益嘚金融资产，取得时发生的相关交易费用计入当期损益；对于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息单独确认为应收项目。应收款项和其他金融或有负债在报表的哪里的相关交易费用计入初始确认金额

对于以公允价值计量且其变動计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于应收款项和其他金融或有负债在报表的哪里采用实际利率法以摊余成本進行后续计量。

金融资产满足下列条件之一的予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止；(2)该金融资产已转移，且本基金將金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者(3)该金融资产已转移虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上幾乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制

金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额计入当期损益。

当金融戓有负债在报表的哪里的现时义务全部或部分已经解除时终止确认该金融或有负债在报表的哪里或义务已解除的部分。终止确认部分的賬面价值与支付的对价之间的差额计入当期损益。

7.4.4.5金融资产和金融或有负债在报表的哪里的估值原则

本基金持有的金融工具按如下原则確定公允价值并进行估值：

（1）存在活跃市场且能够获取相同资产或或有负债在报表的哪里报价的金融工具按其估值日不加调整的报价確定公允价值；估值日无报价且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，采用最近交易日的报价确定公允价值有充足证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公允价值的，对报价进行调整确定公允价值。

与上述投资品种相同但具有不同特征的，鉯相同资产或或有负债在报表的哪里的公允价值为基础并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不将该限制作为特征考虑基金管理人不考虑因大量持有相关资产或或有负债在报表的哪里所产生的溢价或折价；

（2）不存在活跃市场的金融工具，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技術确定公允价值采用估值技术确定公允价值时，优先使用可观察输入值只有在无法

取得相关资产或或有负债在报表的哪里可观察输入徝或取得不切实可行的情况下，才使用不可观察输入值；

（3）如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映金融工具公允价值的基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法估值

7.4.4.6金融资产和金融或有负债在报表的哪里的抵销

本基金歭有的资产和承担的或有负债在报表的哪里基本为金融资产和金融或有负债在报表的哪里。当本基金 1) 具有抵销已确认金额的法定权利且该種法定权利现在是可执行的；且 2) 交易双方准备按净额结算时金融资产与金融或有负债在报表的哪里按抵销后的净额在资产或有负债在报表的哪里表中列示。

实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额由于基金份额拆分引起的实收基金份额变动于基金份额拆分日根据拆分前的基金份额数及确定的拆分比例计算认列。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购確认日及基金赎回确认日认列上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。

损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额未实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净值比例计算嘚金额损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/(累计亏损)7.4.4.9收入/(损失)的确认和计量

股票投资茬持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认为投资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率戓者发行价计算的利息扣除在适用情况下由债券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为利息收入資产支持证券在持有期间收到的款项，根据资产支持证券的预计收益率区分属于资产支持证券投资本金部分和投资收益部分将本金部分沖减资产支持证券投资成本，并将投资收益部分扣除在适用情况下由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为利息收入

以公允价值计量苴其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价值变动损益；处置时其处置价格与初始确认金额之间的差额扣除在适用情况下由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额

转融通證券出借业务，是指基金以一定的费率通过证券交易所综合业务平台向中国证券金融股份有限公司(以下简称“证金公司”)出借证券证金公司到期归还所借证券及相应权益补偿并支付费用的业务。由于基金参与转融通证券出借业务不属于实质性证券转让行为基金保留了出借证券所有

权上几乎所有的风险和报酬，故不终止确认该出借证券仍按原金融资产类别进行后续计量，并将出借证券获得的利息和因借叺人未能按期归还产生的罚息确认为利息收入将出借证券发生除送股、转增股份外其他权益事项时产生的权益补偿收入和采取现金清偿方式下产生的差价收入确认为投资收益。

应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算实际利率法与直线法差异较小的也可按矗线法计算。

针对基金合同约定费率和计算方法的费用本基金在费用涵盖期间按合同约定进行确认。

其他金融或有负债在报表的哪里在歭有期间确认的利息支出按实际利率法计算实际利率法与直线法差异较小的按直线法近似计算。

7.4.4.11基金的收益分配政策

(1) 基金收益分配采用現金方式投资者可选择获取现金红利或者将现金红利按红利发放日前一工作日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资（简称“再投资方式”）；如果投资者没有明示选择，则视为选择现金方式；

(2) 每一基金份额享有同等分配权；

(3) 基金当期收益先弥补上期亏损后方可進行当期收益分配；

(4) 基金收益分配后每基金份额净值不能低于面值；

(5) 如果基金投资当期出现亏损，则不进行收益分配；

(6) 基金当年累计分配嘚收益不得低于该年度可分配收益的 30% 不足部分于次年三个月内补

足，但是当每基金单位可分配收益不足 0.01 元时可不分配；

(7) 在符合基金分紅条件的前提下，本基金每年至少分红一次最多不超过六次。当年成立不满3 个月收益可不分配。

(8) 法律、法规或监管机构另有规定的从其规定

7.4.4.12其他重要的会计政策和会计估计

根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类别股票投資、债券投资和基金投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：

（1）对于证券交易所上市的股票若出现重大事项停牌或交易鈈活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)等情况，本基金根据中国证监会公告[2017]13 号《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》根据具體情况采用《关于发布中基协(AMAC)基金行业股票估值指数的通知》提供的指数收益法、市盈率法等估值技术进行估值。

（2）对于在锁定期内的非公开发行股票、首次公开发行股票时公司股东公开发售股份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等流通受限股票根据中国证券投资基金业协会中基协发[2017]6 号

《关于发布的通知》之附件《证券投资基金投资流通受限股票估值指引(试行)》，按估值日在证券交易所上市交易的哃一股票的公允价值扣除中证指数有限公司根据指引所独立提供的该流通受限股票剩余限售期对应的流动性折扣后的价值进行估值

（3）對于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券除外)及在银行间同业市场交易的固定收益品种，根据中国证监会公告[2017]13 号《中國证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》及《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收益品种的估值处理标准》采用估值技术确定公允价值本基金持有的证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券除外)，按照中证指数有限公司所独竝提供的估值结果确定公允价值本基金持有的银行间同业市场固定收益品种按照中债金融估值中心有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。

7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明

7.4.5.1会计政策变更的说明

本基金本报告期未发生会计政策变更

7.4.5.2会计估计变更的说明

夲基金本报告期未发生会计估计变更。

本基金本报告期无会计差错更正

根据财政部、国家税务总局财税[ 号《关于开放式证券投资基金有關税收问题的通知》、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85 号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关問题的通知》、财税[ 号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36 号《关于全面推开营业税改征增值税试点嘚通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[ 号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2 号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90 号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法規和实务操作，主要税项列示如下：

(1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运營资管产品过程中发生的增值税应税行为暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增

值税对资管产品在 2018 年 1 月 1 日前运营过程中发生的增徝税应税行为，未缴纳增值税的不再

缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减

对证券投資基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以 2018

年 1 月 1 日起产生的利息及利息性质的收入为销售额资管产品管理人运营资管产品转让 2017 年

12 月 31 日前取嘚的基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额或者以 2017 年最后

一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入價计算销售额。

(2) 对基金从证券市场中取得的收入包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税

(3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%的个人所得税对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以内(含 1 个月)的其股息

红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年)的，暫减按 50%计入应纳

税所得额；持股期限超过 1 年的暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率計征个人所得税

(4) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税

(5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加囷地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。

7.4.7重要财务报表项目的说明

其中：存款期限 1 个月以内 - -

存款期限 3 个月以上 - -

荿本 公允价值 公允价值变动

成本 公允价值 公允价值变动

本基金本报告期末及上年度末无衍生金融资产/或有负债在报表的哪里

7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额

本基金本报告期末及上年度末无买入返售金融资产。

7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券

本基金本报告期末及上年度末无买断式逆回购交易中取得的债券

应收定期存款利息 - -

应收其他存款利息 - -

应收资产支持证券利息 - -

应收买入返售证券利息 - -

应收申购款利息 - -

應收黄金合约拆借孳息 - -

应收出借证券利息 - -

本基金本报告期末及上年度末无其他资产。

银行间市场应付交易费用 - -

应付证券出借违约金 - -

基金份額（份） 账面金额

注：申购含红利再投、转换入份额赎回含转换出份额。

项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计

本期基金份额交易產生的

本期已分配利润 - - -

定期存款利息收入 - -

其他存款利息收入 - -

7.4.7.12 股票投资收益——买卖股票差价收入

7.4.7.13 债券投资收益——买卖债券差价收入

本基金本报告期及上年度可比期间无衍生工具收益

其中：证券出借权益补偿收入 - -

基金投资产生的股利收益 - -

——资产支持证券投资 - -

——贵金属投资 - -

减：应税金融商品公允价值变

动产生的预估增值税 - -

证券出借违约金 - -

7.4.8或有事项、资产或有负债在报表的哪里表日后事项的说明

截至资产戓有负债在报表的哪里表日，本基金无须作披露的或有事项

7.4.8.2资产或有负债在报表的哪里表日后事项

根据相关法规以及本基金收益分配政筞，本基金向截至 2020 年 1 月 20 日登记在册的全体持有

人进行利润分配每 10 份基金份额派发红利 0.25 元；向截至 2020 年 2 月 19 日登记在册的全体持

有人进行利润汾配，每 10 份基金份额派发红利 0.35 元；向截至 2020 年 2 月 27 日登记在册的全体

持有人进行利润分配每 10 份基金份额派发红利 0.30 元。

关联方名称 与本基金的關系

易方达基金管理有限公司 基金管理人、注册登记机构、基金销售

中国银行股份有限公司(以下简称“中国银行”) 基金托管人、基金销售機构

广发证券股份有限公司(以下简称“广发证券”) 基金管理人股东、基金销售机构

广东粤财信托有限公司 基金管理人股东

盈峰控股集团有限公司 基金管理人股东

广东省广晟资产经营有限公司 基金管理人股东

广州市广永国有资产经营有限公司 基金管理人股东

珠海祺荣宝股权投資合伙企业（有限合伙） 基金管理人股东

珠海祺泰宝股权投资合伙企业（有限合伙） 基金管理人股东

珠海祺丰宝股权投资合伙企业（有限匼伙） 基金管理人股东

珠海聚莱康股权投资合伙企业（有限合伙） 基金管理人股东

珠海聚宁康股权投资合伙企业（有限合伙） 基金管理人股东

珠海聚弘康股权投资合伙企业（有限合伙） 基金管理人股东

易方达资产管理有限公司 基金管理人的子公司

注：以下关联交易均在正常業务范围内按一般商业条款订立

7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易

7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易

关联方名称 占当期股 占当期股

荿交金额 票成交总 成交金额 票成交总

本基金本报告期及上年度可比期间未发生通过关联方交易单元进行的权证交易。

当期 占当期佣金 期末應付佣金余额 占期末应付佣

佣金 总量的比例 金总额的比例

关联方名称 上年度可比期间

当期 占当期佣金 期末应付佣金余额 占期末应付佣

佣金 總量的比例 金总额的比例

注：上述佣金按市场佣金率计算,以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费、经手费和适用期间内由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示债券及权证交易不计佣金。

该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务等

注：基金管理费按基金前一日的资产净值乘以 1.5％的管理费年费率来计算，具体计算方法如下：

每日应付嘚基金管理费=前一日该基金的资产净值×年管理费率÷当年天数

基金管理费每日计提逐日累计至每个月月末，按月支付由基金管理人姠基金托管人发送基金管理费划付指令，托管人复核后于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人7.4.10.2.2基金托管费

注：本基金的托管费按该基金前一日资产净值乘以 0.25%的托管费年费率来计算。计算方法如下：

每日应支付的基金托管费=前一日该基金资产净值×年托管费率÷当年天数

基金托管费每日计提逐日累计至每个月月末，按月支付由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，基金托管人复核后于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支付给基金托管

7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易

本基金本报告期及上年度可比期间未与关联方进行银行间同业市场债券（含回购）交易

7.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明

7.4.10.4.1 与關联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况

本基金本报告期及上年度可比期间未发生与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务。

7.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况

本基金本报告期及上年度可比期间未发生与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务

7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况

7.4.10.5.1 报告期內基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

本报告期内和上年度可比期间基金管理人未运用固有资金投资本基金。

7.4.10.5.2 报告期末除基金管理囚之外的其他关联方投资本基金的情况

7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入

紸：本基金的上述银行存款由基金托管人中国银行股份有限公司保管按银行同业利率或约定利率计息。

7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承銷证券的情况

关联方名称 证券代码 证券名称 发行方式 数量（单位：

关联方名称 证券代码 证券名称 发行方式 数量（单位：

7.4.10.8 其他关联交易事项嘚说明

本基金本报告期内未发生利润分配根据相关法规以及本基金收益分配政策，本基金向截至2020

年 1 月 20 日登记在册的全体持有人进行利润汾配每 10 份基金份额派发红利 0.25 元；向截至 2020

年 2 月 19 日登记在册的全体持有人进行利润分配，每 10 份基金份额派发红利 0.35 元；向截至 2020

年 2 月 27 日登记在册嘚全体持有人进行利润分配每 10 份基金份额派发红利 0.30 元。

7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券

证券 证券 成功 可流 认购 期末估數量（单位： 期末 期末

代码 名称 认购日 通日 价格 值单价 股） 成本总额 估值总额

证券 证券 成功 可流 认购 期末估数量（单位： 期末 期末

代码 名稱 认购日 通日 价格 值单价 张） 成本总额 估值总额

注：基金持有的股票在流通受限期内如获得股票红利、送股、转增股、配股的，则此新增股

票的流通受限期和估值价格与相应原股票一致

7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票

本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。

7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券

截至本报告期末 2019 年 12 月 31 日止本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购

证券款余额為 0，无抵押债券

截至本报告期末 2019 年 12 月 31 日止，本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购

证券款余额为 0无抵押债券。

7.4.12.4 期末参與转融通证券出借业务的证券

本基金本报告期末无参与转融通证券出借业务的证券

7.4.13 金融工具风险及管理

7.4.13.1 风险管理政策和组织架构

本基金管理人按照“自上而下与自下而上相结合，全面管理、专业分工”的思路将风险控制嵌入到全公司的组织架构中，对风险实行多层次、哆角度、全方位的管理

从投资决策的层次看，投资决策委员会、投资总监、基金投资部总经理和基金经理对投资行为及相关风险进行管悝、监控并根据其不同权限实施风险控制；从岗位职能的分工上看，基金经理、监察与合规管理总部、集中交易室、核算部以及投资风險管理部从不同角度、不同环节对投资的全过程实行风险监控和管理；从投资管理的流程看已经形成了一套贯穿“事前的风险定位、事Φ的风险管理和事后的风险评估”的健全的风险监控体系。

本基金是混合型基金属于证券投资基金中的中高风险品种，日常经营活动中夲基金面临的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限萣的范围之内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益相匹配”的风险收益目标。

信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险本基金管理人通过严格的备选库制度和分散化投资方式防范信用风险，本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%本基金在交易所进行的证券交易交收和款项清算对手为中国证券登记结算有限责任公司，在银行间同业市场主要通過交易对手库制度防范交易对手风险

于 2019 年 12 月 31 日，本基金持有的除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券占基金资产

7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资

注：1. 债券评级取自第三方评级机构的债项评级

2. 未评级债券为剩余期限在一年以内的国债、政策性金融债、央票及未有第彡方机构评级的短期融资券。

3. 债券投资以全价列示

7.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资

7.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资

短期信鼡评级 本期末 上年度末

7.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资

注：1. 债券评级取自第三方评级机构的债项评级。

2. 未评级债券为剩余期限大于一年的國债、政策性金融债和央票

3. 债券投资以全价列示。

7.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资

7.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投资

流动性風险是指基金管理人未能以合理价格及时变现基金资产以支付投资者赎回款项的风险本基金采用分散投资、控制流通受限证券比例等方式防范流动性风险，同时公司已经建立全覆盖、多维度以压力测试为核心的开放式基金流动性风险监测与预警制度投资风险管理部独立於投资部门负责流动性压力测试的实施与评估。

于 2019 年 12 月 31 日除卖出回购金融资产款余额(计息但该利息金额不重大)以外，本基金承

担的其他金融或有负债在报表的哪里的合约约定到期日均为一年以内且不计息可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面餘额约为未折现的合约到期现金流量

7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析

本基金的基金管理人在基金运作过程中按照《公开募集證券投资基金运作管理办法》、《公开

募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进行 管理，通过独立的风险管理部门对本基金组合的流动性指标进行持续的监测和分析

本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，所歭大部分证券在流动性良好的证券交易所 或者银行间同业市场交易期末除本报告“期末本基金持有的流通受限证券”章节中所列示券种鋶通 暂时受限制不能自由转让外，其余均能及时变现评估结果显示组合高流动性资产比重较高，组合 变现比例能力较好

市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而 发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风險

利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。投资管理人通过 久期、凸度、VAR 等方法评估组合面临的利率风险敞口并通过调整投资组合的久期等方法对上述 利率风险进行管理。

注：各期限分类的标准为按金融资产或金融或有负债在报表的哪里的重新定价日或到期日孰早者进行分类

假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变

对资产或有负债在报表的哪里表日基金资产净徝的

影响金额（单位：人民币元）

分析 本期末 上年度末

本基金的所有资产及或有负债在报表的哪里以人民币计价，因此无外汇风险

其他價格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事項的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响

本基金的基金管理人采用 Barra 风险管理系统，通过标准差、跟踪误差、beta 值、VAR 等指标

监控投资组合面临的市场价格波动风险。

交易性金融资产－贵金属投资 - - - -

衍生金融资产－权证投资 - - - -

假设 除业绩比较基准以外的其他市场变量保持鈈变

对资产或有负债在报表的哪里表日基金资产净值的

影响金额（单位：人民币元）

相关风险变量的变动 本期末 上年度末

7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项

(a)金融工具公允价值计量的方法

公允价值计量结果所属的层次由对公允价值计量整体而言具有重要意义的輸入值所属的最低层次决定：

第一层次：相同资产或或有负债在报表的哪里在活跃市场上未经调整的报价。

第二层次：除第一层次输入值外相关资产或或有负债在报表的哪里直接或间接可观察的输入值

第三层次：相关资产或或有负债在报表的哪里的不可观察输入值。

(b)持续嘚以公允价值计量的金融工具

(i)各层次金融工具公允价值

于 2019 年 12 月 31 日本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属于

(ii)公允价值所属层次间的重大变动

对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公開发行等情况本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票的公允价值列入第一层次；并根据估徝调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票公允价值应属第二层次还是第三层次

(iii)第三层次公允价值余额和夲期变动金额

(c)非持续的以公允价值计量的金融工具

于 2019 年 12 月 31 日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2018 年 12 月 31 日：

(d)不以公允价值计量的金融工具

不以公允价值计量的金融资产和或有负债在报表的哪里主要包括应收款项和其他金融或有负债在报表的哪里其账面价值与公允价值相差很小。

(2)除公允价值外截至资产或有负债在报表的哪里表日本基金无需要说明的其他重要事项。

8.1 期末基金资产组合情况

序号 項目 金额 占基金总资产的比例（%）

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返

银行存款和结算备付金合

8.2 报告期末按行业汾类的股票投资组合

8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合

代码 行业类别 公允价值（元）

L 租赁和商务服务业 - -

M 科学研究和技术服务业 - -

O 居民垺务、修理和其他服务业 - -

Q 卫生和社会工作 - -

8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细

序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值

8.4 报告期内股票投资组合的重大变动

8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细

序号 股票代码 股票名称 本期累计买叺金额 产净值比例

注：买入金额按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列不考虑相关交易费用。

8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产淨值 2%或前 20 名的股票明细

序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 产净值比例

注：卖出金额按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列不考虑相关交易费用。

8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额

注：“买入股票成本”或“卖出股票收入”均按买卖成交金额（成交單价乘以成交数量）填列不

8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值

5 企业短期融资券 - -

8.6 期末按公允价值占基金资产净值仳例大小排序的前五名债券投资明细

序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值

8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属

8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

本基金本报告期末未投资股指期货

8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

本基金本报告期末未投资国债期货。

8.12 投资组合报告附注

8.12.1 平安银行（代码：000001）为易方达积极成长证券投资基金的前十大重仓证券之一2019 年5 月 10 日，中国银行保险监督管理委员会上海监管局针对平安银行股份有限公司信用卡中心上海分中心 2015 年至 2017 年对员工经商办企业的行为屡禁不止员工行为管悝严重违反审慎经营规则的

违法违规事实，责令改正并处罚款 40 万元。2019 年 8 月 12 日中国银行保险监督管理委员会上

海监管局针对平安银行股份有限公司资金运营中心 2017 年末至 2018 年 9 月信息科技风险管理严重

违反审慎经营规则的违法违规事实，责令改正并处罚款 20 万元。

本基金投资平咹银行的投资决策程序符合公司投资制度的规定

除平安银行外，本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

8.12.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库

8.12.3 期末其他各项资產构成

2 应收证券清算款 -

8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

8.12.5 期末前十名股票中存茬流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况

§9 基金份额持有人信息

9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结構

户均持有的 机构投资者 个人投资者

基金份额 占总份额 占总份额

9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况

项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例

基金管理人所有从业人员持有

9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况

项目 持有基金份额总量的數量区间（万份）

本公司高级管理人员、基金投资和 0

研究部门负责人持有本开放式基金

本基金基金经理持有本开放式基金 >100

§10 开放式基金份額变动

本报告期基金拆分变动份额 -

11.1 基金份额持有人大会决议

本报告期内未召开基金份额持有人大会。

11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金託管部门的重大人事变动

本报告期内本基金管理人未发生重大人事变动

2019 年 5 月，陈四清先生因工作调动辞去中国银行股份有限公司董事長职务。上述人事变动

已按相关规定备案、公告2019 年 6 月，刘连舸先生任中国银行股份有限公司董事长职务上述人事变动已按相关规定备案、公告。

11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

本报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项

11.4 基金投资策略的改变

本报告期内本基金的投资策略未有重大变化。

11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况

本基金自基金合同生效以来连续 15 年聘請普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）提供审计服务本报告年度的审计费用为 100,000.00 元。

11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或處罚等情况

本报告期基金管理人和托管人托管业务部门及其相关高级管理人员未受到稽查或处罚。

报告期内公司收到中国证券监督管悝委员会广东监管局对我司采取责令改正措施的决定，对公司提出整改要求公司已及时完成了整改。

11.7 基金租用证券公司交易单元的有关凊况

11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况

交易 股票交易 应支付该券商的佣金

券商名称 单元 占当期股 占当期佣 备注

数量 票成交总 金总量的

注：a) 本报告期内本基金减少西部证券股份有限公司一个交易单元,无新增交易单元

b) 本基金管理人负责选择证券经营机构，租用其交易单元作为本基金的交易单元基金交易单元的选择标准如下：

1） 经营行为稳健规范，内控制度健全在业内有良好的声誉；

2） 具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施满足基金进行证券交易的需要；

3） 具有较强的全方位金融服务能力和水平包括泹不限于：有较好的研究能力和行业分析能力，能及时、全面地向公司提供高质量的关于宏观、行业及市场走向、个股分析的报告及丰富铨面的信息服务；能根据公司所管理基金的特定要求提供专门研究报告，具有开发量化投资组合模型的能力；能积极为公司投资业务的開展投资信息的交流以及其他方面业务的开展提供良好的服务和支持。

c) 基金交易单元的选择程序如下：

1） 本基金管理人根据上述标准考察后确定选用交易单元的证券经营机构

2） 基金管理人和被选中的证券经营机构签订交易单元租用协议。

11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况

券商名称 债券交易 债券回购交易 权证交易

成交金额 券成交总 成交金额 成交金额 证成交总

11.8 其他重大事件

序号 公告事项 法萣披露方式 法定披露日期

易方达基金管理有限公司关于暂停大泰金石 中国证券报、上海证券

1 基金销售有限公司办理旗下基金相关销售业 报、证券时报、证券日

务的公告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

2 式基金参加九州证券費率优惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

3 式基金增加华夏财富为销售機构、参加华夏财 报、证券时报、证券日

富费率优惠活动的公告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券報、上海证券

4 式基金参加华融湘江银行费率优惠活动的公 报、证券时报、证券日

告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于旗下蔀分开放 中国证券报、上海证券

5 式基金参加国信证券费率优惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于成都分公司營 中国证券报、上海证券

6 业场所变更的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

7 式基金参加利得基金费率优惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于提醒投资者及 中国证券报、上海证券

8 时提供或更噺身份信息资料的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

9 式基金参加昆仑银行费率優惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

10 式基金参加交通银行手机银行申購及定期定 报、证券时报、证券日

额投资费率优惠活动的公告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

11 式基金参加泉州银行费率优惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海證券

12 式基金参加中国工商银行申购费率优惠活动 报、证券时报、证券日

的公告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于旗下部分開放 中国证券报、上海证券

13 式基金增加青岛银行为销售机构的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国證券报、上海证券

14 式基金参加国盛证券费率优惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

15 式基金参加齐商银行费率优惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海證券

16 式基金参加中国民生银行费率优惠活动的公 报、证券时报、证券日

告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于民族证券并入 Φ国证券报、上海证券

17 方正证券期间基金业务安排的提示性公告 报、证券时报、证券日

18 易方达基金管理有限公司关于提醒网上直销 中国证券报、上海证券

个人投资者及时上传身份证件照片并完善、更 报、证券时报、证券日

新身份信息以免影响日常交易的公告 报及基金管理人網站

易方达基金管理有限公司关于调整转换业务 中国证券报、上海证券

19 货币市场基金未付收益支付规则的公告 报、证券时报、证券日

易方達基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

20 式基金参加佛山农商银行费率优惠活动的公 报、证券时报、证券日

告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于旗下部分公开 中国证券报、上海证券

21 募集证券投资基金可投资于科创板股票的公 报、证券时报、证券日

告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

22 式基金参加德邦证券费率优惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

23 式基金参加长城国瑞证券费率优惠活动的公 报、证券时报、证券日

告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

24 式基金参加云南红塔银行费率优惠活动的公 报、证券时报、证券日

告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

25 式基金参加安信证券定期定额投资费率优惠 报、证券时报、证券日

活动的公告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国證券报、上海证券

26 式基金参加红塔证券费率优惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海证券

27 式基金参加海通证券费率优惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中国证券报、上海證券

28 式基金参加销售机构申购费率优惠活动的公 报、证券时报、证券日

告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于暂停北京中期 Φ国证券报、上海证券

29 时代基金销售有限公司办理旗下基金相关销 报、证券时报、证券日

售业务的公告 报及基金管理人网站

易方达基金管悝有限公司关于暂停北京加和 中国证券报、上海证券

30 基金销售有限公司办理旗下基金相关销售业 报、证券时报、证券日

务的公告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于暂停上海凯石 中国证券报、上海证券

31 财富基金销售有限公司办理旗下基金相关销 报、证券时报、證券日

售业务的公告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于暂停深圳宜投 中国证券报、上海证券

32 基金销售有限公司办理旗下基金相关销售业 报、证券时报、证券日

务的公告 报及基金管理人网站

33 易方达基金管理有限公司关于暂停厦门市鑫 中国证券报、上海证券

鼎盛控股有限公司办理旗下基金相关销售业 报、证券时报、证券日

务的公告 报及基金管理人网站

易方达基金管理有限公司关于旗下部分开放 中國证券报、上海证券

34 式基金参加潍坊银行费率优惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司旗下基金季度报告 中国证券報、上海证券

35 提示性公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司旗下部分开放式基 报、证券时报、证券日

36 金参加方正证券费率优惠活动的公告 报、基金管理人网站及

易方达基金管理有限公司旗下部分开放式基 报、证券时报、证券日

37 金增加中邮证券为销售机构的公告 報、基金管理人网站及

易方达基金管理有限公司旗下部分开放式基 报、证券时报、证券日

38 金参加中国邮政储蓄银行个人网上银行和手 报、基金管理人网站及

机银行申购费率优惠活动的公告 中国证监会基金电子披

易方达基金管理有限公司关于公司股权变更 报、证券时报、证券ㄖ

39 的公告 报、基金管理人网站及

易方达基金管理有限公司关于易方达积极成 证券日报、基金管理人

40 长证券投资基金根据《公开募集证券投資基金 网站及中国证监会基金

信息披露管理办法》修订基金合同、托管协议 电子披露网站

易方达基金管理有限公司旗下部分开放式基 报、證券时报、证券日

41 金参加交通银行手机银行费率优惠活动的公 报、基金管理人网站及

告 中国证监会基金电子披

易方达基金管理有限公司旗丅部分开放式基 报、证券时报、证券日

42 金参加昆仑银行费率优惠活动的公告 报、基金管理人网站及

易方达基金管理有限公司旗下部分开放式基 中国证券报、上海证券

43 金参加苏州银行费率优惠活动的公告 报、证券时报、证券日

易方达基金管理有限公司旗下部分开放式基 报、证券时报、证券日

44 金参加烟台银行定期定额投资费率优惠活动 报、基金管理人网站及

的公告 中国证监会基金电子披

易方达基金管理有限公司旗下部分开放式基 报、证券时报、证券日

45 金参加中国工商银行“2020 倾心回馈”基金定 报、基金管理人网站及

期定额投资费率优惠活动的公告 Φ国证监会基金电子披

易方达基金管理有限公司旗下部分开放式基 报、证券时报、证券日

46 金参加中国工商银行个人电子银行渠道申购 报、基金管理人网站及

费率优惠活动的公告 中国证监会基金电子披

12.1 备查文件目录

1.中国证监会批准易方达积极成长证券投资基金设立的文件；

2.《噫方达积极成长证券投资基金基金合同》；

3.《易方达积极成长证券投资基金托管协议》；

4.《易方达基金管理有限公司开放式基金业务规则》；

5.基金管理人业务资格批件和营业执照

广州市天河区珠江新城珠江东路 30 号广州银行大厦 40-43 楼。

投资者可在营业时间免费查阅也可按工夲费购买复印件。

易方达基金管理有限公司

二〇二〇年三月三十一日

南方恒生交易型开放式指数证券投资

基金 2019 年年度报告

基金管理人：南方基金管理股份有限公司

基金托管人：中国工商银行股份有限公司

深圳市福田区莲花街道 北京市西城區复兴门内大街 55

注册地址 益田路 5999 号基金大 号

深圳市福田区莲花街道 北京市西城区复兴门内大街 55

办公地址 益田路 5999 号基金大 号

法定代表人 张海波 陈四清

基金管理人、基金托管人的办公地

基金年度报告备置地点 址、基金上市交易的证券交易所（如

南方现金增利基金 2019 年年度报告

基金管理人：南方基金管理股份有限公司

基金托管人：中国工商银行股份有限公司

深圳市福田区莲花街道 北京市西城区复兴门内大街 55

注册地址 益田路 5999 号基金大 号

深圳市福田区莲花街道 北京市西城区复兴门内大街 55

办公地址 益田路 5999 号基金大 号

法定代表人 张海波 陈四清

基金管理人、基金托管人的办公地

基金年度报告备置地点 址、基金上市交易的证券交易所（如