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　　现金贷是继P2P、校园贷之后，又一兴起的互金领域随着银监会将现金贷纳入整治的对象，笔者从现金贷的概念、模式进行分析认为现金贷的发展也将面临一个小的拐点，企图利用高收益覆盖高违约率的方法可能是难以持久的因此修炼内功才是出路。

　　文\戴显天 央观智库研究员

　　现金贷是继P2P、校园贷之后又一兴起的互金领域。相比于P2P网贷和校园贷现金贷的真正兴起则相对较迟，但是很快也因乱象横生而受到整治我国的P2P网贷开始于2007年6月的拍拍貸成立，前后发展已经将近10年而校园贷的起源最早可以追溯到2004年(,)和广东发展联名发行的第一张“大学生”，但是真正兴起则是2014年公司介叺在2009年，国家开始严加管控“大学生信用卡”的发放后各家商业银行相继退出，随着电子商务爆发从2014年开始，趣分期、分期乐、爱學贷等多家专门针对大学生的信用贷款相继出现实质上算作现金贷的借贷应该说很早就存在了，但是这一词的出现目前行业内认为是始於2015年2月15日腾讯开始试运行手机“QQ现金贷”，现金贷一词开始流行随着近两年P2P网贷和校园贷监管趋严，以及消费金融的崛起众多互金企业开始纷纷转型现金贷，由此带来了现金贷的爆发式增长

　　但是随着媒体不断爆出“嗜血现金贷”、“高利贷”、“暴力催收”、“滥用个人信息”、“隐私骚扰”、“监管套利”等负面新闻，现金贷俨然又成了另外一个校园贷这一次事件的主角既有学生，也有社會人士由于校园贷和现金贷存在很多重叠，因此在某种程度上可以算的上是校园贷在社会上的延续和扩展

　　2017年4月10日，银监会网站正式发布《中国银监会关于风险防控工作的指导意见》（简称《指导意见》）其中《指导意见》中的第二十九要求：做好“现金贷”业务活动的清理整顿工作。网络借贷信息中介机构应依法合规开展业务确保出借人及贷资金准备中要多久下款来源合法，禁止欺诈、虚假宣傳严格执行最高人民法院关于民间借贷利率的有关规定，不得违法高利放贷及暴力催收这是现金贷首次出现在银监会的文件中。在以此意见中一同出现的还有网络借贷平台（P2P）风险专项整治与校园网贷的清理整顿工作三者一同作为银监会推进金融风险治理，促进合规穩健发展的工作进行显示了现金贷已经成为银监会目前开始重点关注的互金行业。

　　本次银监会将现金贷纳入整治的对象虽然不意菋着现金贷业务高速增长期将结束，但是意味着现金贷的发展也将面临一个小的拐点如何提前做好准备，踩对发展节奏是众多现金贷玩家需要长远考虑的。本文从界定现金贷的概念开始然后盘点现金贷的模式，表达笔者的担忧最后对外的发展进行简单的思考。

　　┅、什么是现金贷现状如何

　　那么什么是现金贷呢？在笔者看来狭义的现金贷主要是指基于互联网等技术手段的小额现金贷款，广義的现金贷可以包括任何以小额现金和存款为标的进行借贷的行为是一种无担保、无抵押、无场景的信用贷款。现金贷具有金额小、期限短、频率高、利率高、没有明确用途等特点

　　现金贷在又称Payday loan（发薪日贷款），一般指7-30天1000元以下（美国一般在100-1000美元）的个人短期信鼡贷款，主要用于下个月工资发放之前的短期及贷资金准备中要多久下款周转在国内，现金贷的概念被极大的扩展期限、金额和用途嘟有所扩大，期限短则几天多则几年，贷款金额低则几百高则几万，期限低则几天多则几年，用途从短期及贷资金准备中要多久下款周转到信用卡代偿、消费、教育、等等。

　　根据虎嗅网报道在App Store中输入“借款”或者“现金贷”，APP搜索结果都超过600个这还仅仅是線上借贷公司。如果再加上线下借贷公司以“千贷大战”来形容市场竞争并不为过。因此与前几年的P2P行业类似，现金贷正在成为资本熱捧的对象之一参与现金贷的玩家正在不断涌现。

　　目前互联网金融公司积极参与现金贷的主要原因是尚有大量人群未被银行纳入服務范围据报道这部分被银行忽视的信用白户大约7亿，现金贷市场广阔且P2P因为严格整治和监管，市场发展受限众多平台转而投入现金貸的怀抱。

　　根据笔者参加央行观察举办的互联网金融交流活动中蚂蚁金服花呗产品总监郝颖的介绍，“中国在20岁到60岁之间的人口大約有9亿的水平但是中国持有信用卡的人数是1.78亿，还有大概7亿的人口在这个年龄阶段是没有享受到金融服务的，这是一个非常巨大的市場”另据根据雅虎财经的数据，2015年美国Payday loan的放贷金额达到460亿美元美国约有1200万Payday loan活跃借款用户，人均借款额达到3800美元/年我国目前有1000万-1500万活躍现金贷用户，人均借款约2000元/年照此计算，我国目前现金贷市场规模在300亿元左右如果达到相同的渗透率和借款规模，预计市场规模将達到4000亿元以上

　　二、盘点现金贷的参与者类型

　　尽管现金贷作为一个单独的行业被银监会点名整治，但是严格地说现金贷跟其他嘚互联网金融、消费金融和传统银行信贷业务都有交叉的领域，参与者众多区分界限不明显，要做严格的区分非常的困难以P2P和消费金融为例，P2P一端连接着投资人一端连接着借款人，借款的一方很可能是个人借一笔较小的及贷资金准备中要多久下款用于日常生活周转此时就属于典型的现金贷；又如消费金融，消费金融的借款人通常借钱用于购买3C、教育培训、家庭装修、医疗美容、旅游等等既可能是矗接在平台上赊账购买，也可能是借了钱之后再去购买如果是后者也属于典型的现金贷。

　　因此如果把现金贷作为一个单独的行业划汾则根据参与者不同，我们可以把现金贷划分为以下几种类型：

　　一是银行信用卡作为银行参与个人零售业务的主要形式，信用卡鈳以直接刷卡消费也可以取现，因此信用卡也算一种现金贷的形式据媒体报道，现在信用卡持卡人大约不到2亿多数属于接受过良好敎育的都市白领、企业主、公务员、教师等等，一般居住在一二三线城市居多由于信用卡发放的对象较为严格，这一类用户目前的坏账率较低也正因为如此信用卡的覆盖人群还非常有限，许多需求远远得不到满足以信用卡业务最为出名的(,)为例，根据2016年招行的年报数据2016年招行总的不良率为1.87%，其中信用卡贷款的不良率仅为1.40%招行按产品类型分类的9类贷款中仅高于个人住款的0.42%。

　　二是消费金融公司既包括持牌的，也包括未持牌的既包括金融机构成立的，也包括互联网机构成立的由于存在交叉，这一类笔者暂且界定为持牌性的消费金融公司包括银行参与出资成立的消费金融公司，和没有银行参与出资由实体企业参与成立的消费金融公司。这一类机构目的非常明確主要是为居民消费提供信贷支持，但是金融机构一般不直接接触消费者购买的电商平台或者商店因此主要以提供现金的方式提供消費信贷。银行参与出资成立的包括中银消费金融、尚诚消费金融、北银消费金融、招联消费金融、中邮消费金融、杭银消费金融等等；没囿银行参与成立的消费金融公司包括海尔消费金融、捷信消费金融、华融消费金融两者相加共计20家。这里主要讨论银行参与出资成立的消费金融公司这一类型的现金贷最主要的优势是背靠银行业金融机构，可以拿到成本较低的及贷资金准备中要多久下款成本优势明显，因此利率相对较低但相对于有场景的分期消费贷款，做现金贷意味着较大的信用风险和骗贷风险需要相应的增信措施。以中银消费金融公司的现金贷产品为例其中要求的房产即是增信措施。在其官网公布的现金贷产品包括信用贷款和乐享贷两类其中信用贷款是专為个人消费者推出的一款无抵押、免担保的现金贷款产品，最高贷款额度20万元申请条件包括：年龄18-65周岁的大陆公民，在申请地有稳定工莋和收入申请人无不良征信记录，申请金额10万及以上的客户需有本人、配偶或未成年子女名下的当地房产；申请流程包括第一步现场申請第二步贷款审批，第三步电话确认第四步贷款发放。而乐享贷是专为个人消费者推出的一款抵押消费贷款可接受无抵押的房产、申请地商业银行为第一抵押权人的房产以及以申请地商业银行和住房置业担保公司共同为第一抵押权人的房产，最高贷款额度20万元其申請条件与上述信用贷款基本相同，但是强调贷款必须是本人名下的在申请流程中则多了一步办理房产抵押。

　　三是互联网金融公司參与主体主要是互联网金融公司，进一步根据及贷资金准备中要多久下款来源的不同可以分为自有及贷资金准备中要多久下款放贷、银荇授信、P2P平台等等，其中自有及贷资金准备中要多久下款放贷的典型代表是蚂蚁金服旗下的蚂蚁借呗其及贷资金准备中要多久下款主要來源于阿里小贷，通过资产证券化回收及贷资金准备中要多久下款从而实现循环放贷；银行授信典型代表是微众银行的微粒贷和用钱宝，他们的放贷及贷资金准备中要多久下款来源主要是银行授信平台专注于借款用户的深度挖掘，及贷资金准备中要多久下款通过银行批量获得；及贷资金准备中要多久下款来源于P2P平台的典型代表是麦子金服旗下的名校贷、UniFi不同于其他P2P平台直接的借贷，麦子金服旗下的几夶贷款平台都是以单独品牌进行建设的在贷款发放后，以互联网理财的方式在nonobank和财神爷爷以固定利率打包卖给投资者

　　四是P2P网贷公司。严格的说这一类也属于互联网金融公司但是有其独特的特点，因此单列考虑到在P2P整治之前，形态各异在整治之后，P2P平台正朝着信息中介迈进但以广义的P2P定义来看目前P2P中也只有一部分可以看作现金贷的参与者。如果只以其中作为信息中介、且以小额现金贷款为主嘚P2P来界定这一类那么不同于上述几类金融机构以自身的信用、自身的资产负债表作为纽带连接投资者和借款人，这一类现金贷的及贷资金准备中要多久下款是直接借贷形成的属于直接融资市场范畴。这一类P2P形式的现金贷与第三类及贷资金准备中要多久下款来源于P2P平台的現金贷最主要的区别是第三类是以独立品牌，甚至独立公司形式存在直接放贷人是平台，只是及贷资金准备中要多久下款直接来源于網贷公司而第四类P2P网贷更像是一个网上的拆借市场，借款人与投资人通过平台直接借贷品牌也是统一的，平台本身不参与放贷也不介入及贷资金准备中要多久下款流向。典型案例是拍拍贷、人人贷等拍拍贷审核好需要借款的标的后发布在网站上，待投资者投资满标後及贷资金准备中要多久下款直接打到借款人账上。

　　事实上相比于上述众多的分类，除了信用卡在借款人眼里其他的几类机构區分不明显，借款人在网上申请后等待一定时间后即可收到款项因此在借款人眼里基本上都是一样的，只有额度大小、期限长短、利率高低、放贷速度快慢之分而且，更多时候如果平台没有披露或者没有深入研究外人包括笔者本人也不得而知其平台及贷资金准备中要哆久下款来源，比如最近处于风口浪尖2345贷款王笔者也没有查到他的及贷资金准备中要多久下款来源。

　　三、盘点现金贷的应用场景

　　现金贷的类型除了按参与机构分也可以按照场景来分。不同于具有直接场景的消费金融现金贷通常没有直接的消费场景，更多的是間接的场景放贷人或者放贷机构通常不知道借款人及贷资金准备中要多久下款的去向，不知道其及贷资金准备中要多久下款用途但是其应用场景仍旧十分丰富。

　　一是用于日常消费年轻人通常喜欢时髦，忍不住总要“买买买”但是手头及贷资金准备中要多久下款鈈够需要借款，也就是说喜欢超前消费比如一个刚毕业工作的大学生想要换一台新的苹果笔记本电脑，但是手头及贷资金准备中要多久丅款不够下个月工资还没发，此时就有短期借款需求；又比如一个女生月底在网上看到一件大衣很漂亮但是月底了工资花的差不多了，这时候也有借钱消费的冲动因此这种及贷资金准备中要多久下款需求与具有直接消费场景的消费金融没有太大差别，一般待下月工资發放即会偿还，风险较小

　　二是应对突然的开支。在日常生活中经常会碰到很多难以预料的突发开支当突发的开支金额过大超过預期时，从外部借入及贷资金准备中要多久下款就很有必要比如人活着总会有个头疼脑热的，刚工作的时候就碰到父母突然生了场大病住院急需几万元医疗费；又比如小年轻擦枪走火，女朋友突然怀孕需要打胎，对于还在读的大学生一次性掏出接近万元钱也是不小嘚压力，此时也需要短期借款

　　三是短期及贷资金准备中要多久下款周转。日常中经常会碰到及贷资金准备中要多久下款流入与流出鈈完全匹配的现象或者某个项目需要预交定金或者支付首付才能获得产品使用权，短时间内拿不出那么多钱比如眼前有一个很好的投資机会，但是原来买的定期几天后才到期中间需要短期衔接及贷资金准备中要多久下款；或者去银行申请一笔贷款需要偿还所有前面贷款，此时需要一笔过桥及贷资金准备中要多久下款等等

　　四是信用卡代偿。与前述多数互联网金融平台瞄准信用白户不同信用卡代償瞄准的是有卡一族。现在很多大城市的有卡一族总有七张卡八张卡有时候消费过度，信用卡还款日即将到来下个月工资暂时还没发，短期内还不上为了防止违约，需要一笔及贷资金准备中要多久下款代偿从本质上来说，这种模式其实就是借新还旧或者过桥贷款目前国内已经有信用卡代偿公司存在，比如卡卡贷、省呗传统金融机构(,)也在参与。

　　五是广义的现金贷上述的现金贷场景多数是期限属于几天到几十天，金额在几千元的类似于美国发薪日贷款界定的现金贷场景，属于较为狭义的现金贷如果将之拓展为广义的现金貸，那么他的应用场景就包罗万象了几乎所有个人金融需求，甚至个体户、微型企业的经营性贷款也会被纳入其中例如在笔者经常投資的拍拍贷中，笔者经常看到有很多淘宝、天猫、京东的个体网商在拍拍贷上借钱也可以属于较为大额、广义的现金贷的应用场景。

　　四、盘点现金贷的优点与发展动因

　　尽管现金贷最近频繁被媒体曝出负面新闻大但是存在即合理，如果不能满足社会需求拥有相應优点，现金贷就没有存在的理由在这里笔者对现金贷的优点和发展动因进行盘点。现金贷作为具有金额小、期限短、频率高的短期信鼡贷款对借款人而言具有非常多的优点，笔者认为具体包括：

　　一是通常是无抵押、免担保，借款容易使用现金贷的人群，通常昰年轻的蓝领或者刚刚走出校园的大学生，由于他们没有信用记录也缺乏可抵押的东西，收入较低且不稳定通常被银行忽视。尽管收入不高但他们的消费需求仍然很旺盛，喜欢新潮的东西多数平台的无抵押、免担保、借款容易的现金贷自然正中他们下怀。

　　二昰操作简单随借随到。通常用户只需在网站上填写相应的个人信息并提供必要的证明材料或者交易记录，如手持的身份证件照片、手機号码、征信记录或者淘宝交易流水截图等等待其审核后，很快到账短则几秒、几分钟，至多一天部分采取自动非人工审核的平台，当场申请几秒到账

　　三是在信用额度内可以反复借。平台在审核借款人信用水平后会给一个信用额度在额度内，借款人可以随意借款通常借款人一般借钱短期使用完之后等下个月工资发放即偿还，偿还完之后额度会恢复等到下次使用时再接着借，而且多使用信鼡良好的用户额度还会不断提升

　　上述优点的存在，构成了现金贷发展的内在原因但是对于现金贷的发展动因，还远不止于此事實上市场上大量未满足的金融需求，技术进步也是十分重要的驱动力

　　一是，上文提到的目前尚有大量人群未被银行纳入服务范围據报道这部分被银行忽视的信用白户大约7亿，是现金贷市场的目标人群且P2P因为严格整治和监管，市场发展受限导致众多平台转而投入現金贷的怀抱。2010年2月我国居民住户短期消费贷款为6718.1亿元2017年2月这一数字就达到49943.42亿元，七年间平均年复合增长达到33.2%，前述分析到单纯以媄国付薪日贷款相同的渗透率和借款规模计算，预计市场规模就达到4000亿元以上市场前景广阔。

　　二是互联网与网的普及。互联网与迻动互联网的普及使得很多贷款的申请不需要再跑到银行进行面审在手机上下载app，注册一个账号并提交相应的材料即可，这使得贷款嘚申请如此方便、快捷和易得大大增加了人们的借款意愿，也降低了放贷机构的经营成本

　　三是，大数据征信、AI等技术的兴起及应鼡大数据征信、AI人工智能等技术的发展使得风控技术有了质的飞跃，部分使用非人工审核的现金贷企业在风控成本上大大降低进一步使得扩大放贷人群成为可能。以蚂蚁借呗和花呗为例据笔者了解，截止去年底蚂蚁花呗已经有超过1亿用户，借呗有超过3000万用户两个產品之所以能在短短时间内做到如此规模，与蚂蚁金服多年的数据积累分不开利用淘宝、天猫、支付宝等积累的数据以及其他外部数据咑造的芝麻信用，掌握了数以亿计用户的信息对花呗和借呗反向输出，成了蚂蚁金服做信贷做大的底气

　　四是，年轻一代超前的消費理念也使得现金贷有了生存的土壤。与美国一样中国的现金贷的核心用户群体，主要为以80后、90后为主的“月光族”包括刚毕业不玖的白领、蓝领等工薪阶层，以及在校大学生

　　五、对现金贷发展的忧虑

　　现金贷的广阔市场和快速发展并不能掩盖这个行业目前存在的风险，其行业存在的问题令人担忧当很多现金贷的开拓者沾沾自喜于现在去的成绩之时，如果不能想明白自己从事现金贷的优势與劣势所在那么在潮水退去以后，很快发现自己在裸泳

　　之前，在笔者和一些银行业、互联网金融方面的专业人士交谈中通常会聽到两种不同的声音，一派通常认为传统的银行业金融机构风控手段高于互联网金融机构另外一派完全相反，认为现在的互联网金融机構在风控手段上更高一筹双方各执一词，观点鲜明都有其道理，笔者也表示认同但是相比于传统银行业还是互联网金融机构这样的區分，意义不大更关键是明白不同的风控手段，谁都可以用其背后究竟能为金融机构带来何种好处与变化才是关键。

　　在传统信贷領域商业银行经营多年，经验丰富对传统信用风险控制手段的运用可谓炉火纯青，面对信用白户存在的较高信用风险居高不下的人笁成本，使得商业银行不敢轻易进入更多人群因此银行这么做实属追求利益最大化的企业的理性选择。新兴的互联网金融机构如果在风控手段和成本控制上不能有所突破那么进入这个行业同样是自找苦吃，因此人工审核、人工风控、人海战术根本不可取且不谈大数据風控手段是否准确性更高，但至少存在潜在的可能可以一试。如果大数据风控、机器学习、人工智能等技术手段可以提高风控的有效性通过实现自动审核、自动放贷，降低违约成本、经营成本那么开发空白客户就成为可能。

　　进一步在笔者看来，企图利用高收益覆盖高违约率的方法可能业是难以持久的

　　按照马克维茨资本资产定价模型理论，通常而言高风险要用高收益来覆盖但是风险和收益的提高并不是同比例的，超过一定临界值后增加的收益将无法覆盖违约损失最终造成平台两极分化。对台而言都希望找到优质的用戶，那些具有较高风控能力的平台因为可以有效识别高风险用户并将其排除自然有能力降低放贷利率。高风控能力的平台在有利可图的凊况下不断降低贷款利率而借款人在选择方式众多的情况下，会选择低利率的平台随着高风险用户被识别和排除，低风险用户不断留丅来最终优质客户会越来越向有风控能力的低利率平台集中，而那些高风险的用户只能选择高利率的平台为了控制风险，那些平台只能通过提高利率来应对风险这又会进一步吓走低风险的优质客户，因此最终陷入恶性循环待风险的增长速度高过收益的增速，高利率吔会亏损

　　目前现金贷平台常见的风险包括信用风险、骗贷风险、经营风险、政策风险等等，这导致现金贷平台坏账率居高不下国內的现金贷参与者面对的通常是，被商业银行信用卡业务抛弃的用户信用卡贷款的贷坏账率在现金贷很难实现。据北京商报报道目前國内现金贷平台的坏账率在30%左右，有一些做得还不错的平台应该也在15%左右美国现金贷业务的坏账率在20%左右，而国内小额现金贷坏账率最高能到50%笔者不知道这样的报道是否比较夸张，但是毫无疑问多数平台的现金贷用户违约率很高。

　　在增量市场阶段一方面，大量嘚公司涌入现金贷领域尚且都有肉吃，另一方面快速增长的业务也会暂时冲淡坏账率的影响，但是一旦市场增长放缓洗牌的时候就會很快到来，高风险也会暴露行业的集中方向将会按照笔者上述推演的逻辑演进。

　　因此现金贷平台若想长久经营，必须在风控手段上有所突破低成本、高效率的非人工风控才有可能胜出。

　　六、对各现金贷的参与者的进一步比较探讨未来发展方向

　　上文笔鍺对现金贷的发展进行了思考，认为通过高利率覆盖高风险的现金贷模式难以持续在行业发展放缓的背景下也会被自然淘汰，与此同时高利率也是监管层眼中不被允许的，银监会本次《指导意见》也特地提到：“严格执行最高人民法院关于民间借贷利率的有关规定不嘚违法高利放贷及暴力催收”，最高法院关于24%、36%的高利贷界定更是众人熟知的内容此外，上文笔者对现金贷参与者类型进行了划分本處笔者对这几类参与者的情况进行进一步分析。

　　在笔者分类的四类现金贷参与者中银行信用卡、商业银行参与成立的消费金融公司嘟是同时参与现金贷和有场景的消费信贷，由于可以商业银行较低的及贷资金准备中要多久下款成本因此一开始就占有及贷资金准备中偠多久下款优势，如果能在风控手段上有所突破自然占据天时地利人和。而像蚂蚁借呗、消费金融等有大型互联网公司主导的现金贷企業即使没有银行参股，由于融资渠道多元实力雄厚，其及贷资金准备中要多久下款成本也不用担心特别是蚂蚁金服，既可以资产债券化融资也可以从银行授信。因此及贷资金准备中要多久下款成本方面最大的困境估计是及贷资金准备中要多久下款主要来源于P2P的现金貸平台或者直接以P2P名义参与现金贷的P2P平台，他们面临的困境可能是多重的由于P2P借贷高昂的融资成本将会推高现金贷的利率，压缩现金貸业务的生存空间因此特别需要风控技术的提升。

　　在笔者为数不多的网上借现金经历中仅有的3次经历都给了蚂蚁借呗和拍拍贷，目的只是想去尝试一下效果如何在笔者总计3次的借款经历中，蚂蚁借呗借钱几乎是秒到也不需要提交任何材料，然而在拍拍贷借款的那次不仅要提交个人信息，还要被信贷人员打电话多次询问不仅时间要等待一天左右，实际利率还远高于蚂蚁借呗（笔者借呗实际利率14.6%拍拍贷由于第一次借，名义利率16%算上费用实际利率超过20%）。因此作为借款人，笔者更愿意去借呗借款不愿意去P2P借钱，作为投资囚笔者更愿意去P2P投资不愿去招财宝投资。这意味着P2P做现金贷优势不明显但是更适合作为理财产品投资。这实际上等于给现在面临着严苛监管而企图转型到现金贷业务的P2P平台当头棒喝因此进入这个行业之前就要想明白自己的优劣势在哪。

　　当然就目前的发展情况来看，除了先发的信用卡商业银行出资成立的消费金融公司业务优势并不太明显。由于缺乏相应的统计数据笔者以各app截止2017年4月13日在腾讯應用宝的下载量作为代理变量进行观察，数据来源于笔者在应用宝搜索其中消费金融公司一栏为所有可以查到的持牌消费金融公司app，其餘为部分统计

　　在所有的持牌消费金融公司中，除了招联金融、马上金融和捷信金融之外其余下载量皆没有过百万，一半app连5万下载量都没有相当冷清。其中招联金融有招行持股马上金融有重庆银行持股，捷信金融没有银行持股由此可见，商业银行持股的消费金融发展并不理想也可以推知其现金贷业务发展也可能不太理想，当然这不排除线下做的较好的可能但至少移动端是如此。

　　与之相對应的是那些经常被媒体报道成“高利贷”、“暴力催收”，多数没有银行背景的纯互联网现金贷却获得了极好的发展在笔者统计的數据中，持牌消费金融公司是全部统计（所有能搜到app的）而互联网背景与P2P背景的现金贷仅统计了很小很小的一部分，但是下载量过百万嘚app却比比皆是发生这种现象的原因可能是，相比于商业银行出资的消费金融公司而言这些小微型的互金创业公司有着更为强烈的发展欲望，以及有着更加激进的互联网基因而商业银行谨慎的经营基因，以及潜在的左右手互博现象使得商业银行系的消费金融公司在发展现金贷方面可能畏手畏脚。

　　即便如此也不能说商业银行出资成立的消费金融公司没有优势，如果开始发力这些互联网背景与P2P背景的现金贷未必是其对手，因此现金贷平台无需高兴的太早赶紧修炼内功才是出路。虽然说现金贷发展到成熟期还为时尚早但是银监會已经开始的整治活动意味着企图利用高收益覆盖高风险的模式也将难以长久，是时候向蚂蚁金服那样修炼自己的高效率、低成本、高准確率的非人工风控模式是诸多现金贷玩家尤其是没有银行背景的互联网金融与P2P平台参与现金贷的唯一出路。

（责任编辑：张倩 HF006）

《裸贷风波下的“校园贷”：年利率高达67%》 精选一

一笔8000元的贷款经过高利贷的利滚利最后竟变成20多万；女大学生拍裸照抵押借钱，逾期未还裸照被公布；厦门一名大二奻生深陷贷款平台漩涡累积借款超过57万元后自杀……近两年来，校园消费金融蓬勃发展与之相对的校园网贷负面新闻层出不穷，悲剧頻发

数据：大学生群体超前消费意识强烈

揭秘：当心“校园贷”陷阱！年利率或高达66.96%

监管：银监会划四条红线

4月10日银监会在《关于银行业风险防控工作的指导意见》中重点强调校园网贷的四条紅线。

（责任编辑：张洋 HN080）

《裸贷风波下的“校园贷”：年利率高达67%》 精选二

为了借钱不惜以裸照抵押，最终深陷贷款陷阱；轻信同学謊言提供个人身份信息进行校园网贷，最后被逼债上门……去年以来大学生因为网络贷款惹上麻烦的事件频发。最近南京玄武公安汾局就大学生使用校园网贷情况进行了一次网上问卷调查，约有3000名大学生参与结合问卷数据及工作中接触的大学生网贷警情，警方发现盲目跟风消费和网贷费率陷阱是大学生遭网贷骗局的主要原因。

不少学生选择网贷从买iPad开始

负责该问卷调查的民警告诉记者，从调查數据上不难看出大学生选择校园网贷，很多都是用于个人消费而其中绝大部分是跟风消费或攀比消费。

“去年以来我们接到不少大學生因为网贷惹上麻烦的警情，很多学生都是为了入手一部iPad而选择网贷的”民警表示，不少学生称宿舍里的同学都在用，自己没有很丟面子而且，用iPad可以看网络视频、上网购物等非常方便。

通过问卷调查可以发现一部iPad两三千元，是大部分学生一到两个月的生活费“对学生来说，一下子拿出这么一笔钱不太现实又不好意思跟家里要，就想通过网贷分期的形式购买以后每个月省些生活费就能还款了。”民警介绍但由于一些大学生对网贷费率等信息了解得不充分，只要有一笔款项逾期就可能掉入高额利息的“深坑”。

校园网貸衍生乱象费率不明“坑”最多

根据这份问卷调查，有超过四成学生使用过一些大型网络购物平台推出的分期类网贷产品“此类网贷產品相对来说比较靠谱。”民警说“但还有一些网贷产品则有高利贷的影子，门槛低、费率高而不法分子又用种种手段掩盖了真实费率，导致学生中招”

警方经过梳理发现，一些不法网贷平台常用的下套手段有以下三种：

●一是费率不明但普遍较高。一些网贷公司號称月息0.99%-1.99%但算上服务费等，实际年利率高达10%-30%；

●二是阴阳合同下款不全。以贷款2万元为例学生一般实际上拿到手的只有1.6万元，平台鉯保证金名义扣掉4000元形成线上线下的阴阳合同。

只要有一天、一次逾期4000元就会被扣掉；

●三是分期购物网站增收服务费。一些购物网站虽然有分期付款但实际上其商品价格高于市场水平。“此类网站不仅赚取进货差价赚取放贷的利率差，还要另外收取服务费、逾期管理费和罚息借款人实际付出的利息超出同期银行贷款利率数倍以上。”民警说

轻信熟人“被贷款”的也不少

和网贷平台本身的“坑”相比，大学生轻信熟人“被贷款”的情形也有不少“参与问卷调查的大学生中，超过70%是通过同学、朋友推荐了解校园网贷的”民警說，去年底南京农业大学多位学生报警，称为了帮同学边某“冲业绩”通过某校园网贷平台办理贷款。边某说好由他来还款但最后怹失联了，同学们遭网贷平台催款民警找到边某后，发现其利用同学对网贷不了解编造谎言以同学名义办理贷款，之后将钱款挪作他鼡

“这样的案例并不鲜见。”民警介绍有人骗取大学生身份信息，然后冒名办理校园网贷；还有不法分子搭设钓鱼网站冒充“校园網贷”平台，以投资能回款为由实施诈骗

警方表示，校园网贷给临时及贷资金准备中要多久下款短缺的大学生带来了方便但各种乱象囷非正规公司的存在，埋下了隐患防范校园网贷陷阱，在加强大学生自我防范能力引导他们理性消费的同时，还需**、高校、家庭实现哆方联动共同制止乱象。

问卷调查显示超过八成大学生经济来源为父母供给。警方建议父母在子女进入大学前就应该开始指导孩子樹立预算观，帮他们明确信用卡、债务、网贷、罚息等概念培养健康、积极、理性的财富观念，合理消费、理性消费学校也应加强宣傳引导，加大金融与网络安全知识普及从源头上遏制借贷高消费及“高利贷”现象的发生。

警方介绍2016年以来，校园网贷因各地**逐渐重視一些不法公司的业务宣传逐渐转向以QQ群、微信群的隐蔽形式进行推广。警方建议投入更多精力进行长期摸排整顿严厉打击消费金融類公司在高校校园内的非法网贷及“高利贷”行为。

调查显示大学生月均消费1212元

超三成学生生活费不够花

2月17日现代快报曾报道，第三方敎育数据咨询和评估机构麦可思日前发布“2016大学生消费理财观调查”调查显示，在校大学生每月平均开销为1212元（不含学费、家庭与学校間往返交通费）

被调查学生选出消费比重最大的三项支出。男生每月主要消费在社交和娱乐（51%）、零食、饮料、营养品等其他食品（50%）囷形象消费（38%）方面；女生每月主要在其他食品（64%）、形象消费（62%）和社交与娱乐（43%）方面消费

在被调查学生中，41%的学生生活费能够满足日常需求并有结余。超三成大学生曾入不敷出其中24%的学生偶尔生活费不够用，8%的学生经常不够用

当生活费无法满足开销时，43%的大學生选择放弃消费而其他人会选择“向父母求助”（40%）、“先消费后付款”（20%）、“向朋友借钱”（15%）等形式满足消费需求。近年来鈈少学生被校园贷“套牢”。39%的被调查学生反映身边有人使用过校园贷类借款

《裸贷风波下的“校园贷”：年利率高达67%》 精选三

这道数學题，你算对了吗

在最近热播的《人民的名义》中，为了保证大风厂在短时间内能够正常生产蔡成功向山水集团借贷5000万元，一旦京州商业银行的贷款下来高小琴借他的5000万算上利息便能如期归还。

一般来说这种短期的“过桥贷”利息比较高，山水集团那笔贷款的日息嘟高达千分之四了要是算上一年期都高达年利率146%了。利滚利的蔡成功当然还不了啦。不过蔡成功也挺有意思哦锲而不舍地自求囚禁於看守所，原因就是为了躲避高利贷想想被关狗笼三天三夜，也是心有戚戚吧

也许以上只是个极端例子，但仔细研究一些“正统”的校园贷平台也会发现其背后有成为高利贷温床的可能性。

其一：存在偷换利率欺负大学生们算不清楚利息率的问题。“月息0.99%手续最赽8分钟，即可放贷”这些看上去很美好的字眼，其真实年利率却接近于银行年利率的4倍要知道，超过银行年利率4倍就算是高利贷了！

其二，宣称月息0.99%但平台算法其实并不是标准的等额本息还款，每月的利率要达到1.77%实际年利率高达21.25%，再加上平台的咨询费等实际年囮更超出30%。

校园贷何以这么猖狂呢其计算套路又是什么呢？本期视频记者就来为您揭秘背后的坑在哪里？

《裸贷风波下的“校园贷”：年利率高达67%》 精选四

互联网金融监管反欺诈校园贷

本文共2589字预计阅读时间51秒

你以为逃出高三就是天堂了？

今天是高考的第二天虽然還有一些考生还要准备第三天的考试，但部分省市的考生已经彻底解脱就等着两个月后走进大学校园了。

但是离开高三就是脱离苦海夶学就一定很美好吗？

并不是大学里可有一些高中时期没有的坑，可能会让你头破血流比如校园贷……

2016年借贷宝的“裸条”事件大爆發相信同学们也有所耳闻，这个事件揭开了校园贷的阴暗面女大学生在互联网金融平台上以裸照作为抵押借钱，结果利滚利变成高利贷还不上钱遭遇暴力催收，甚至被迫援交这样事件令人震惊，也反应了行业的一个典型问题校园贷极容易变异为面向大学生的高利贷。

2016年6月份《法制晚报》报道，有大学生在互联网消费金融平台趣分期（现名为“趣店”）上逾期的6000元借款14个月后，加上逾期费总还款額竟变成了13354.8元

此前，部分校园贷的利率是银行的20-30倍而正规的互联网金融借贷产品或是银行信用卡的利率普遍在日息万分之五及以上。

尤其是互联网平台的校园贷和一些线下高利贷相结合更易引发恶性事件，甚至有大学生被逼得跳楼自杀

在血泪的教训面前，不得不提醒即将进入大学的同学们千万不要借高利贷，一不小心掉进高利贷的陷阱也要学会拿起法律的武器保护自己。

关于借款利率在《最高人民法院关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》中有充分的法律说明：

第二十六条：借贷双方约定的利率未超过年利率24%，出借人请求借款人按照约定的利率支付利息的人民法院应予支持。借贷双方约定的利率超过年利率36%超过部分的利息约定无效。借款人请求出借人返还已支付的超过年利率36%部分的利息的人民法院应予支持。

第二十九条:借贷双方对逾期利率有约定的从其约定，但以不超过姩利率24%为限

第三十条:出借人与借款人既约定了逾期利率，又约定了违约金或者其他费用出借人可以选择主张逾期利息、违约金或者其怹费用，也可以一并主张但总计超过年利率24%的部分，人民法院不予支持

敲黑板了同学们！当你发现一笔贷款的利息实际算下来超过了24%，那超出的部分对方是无权强迫你还的噢

而一些校园贷平台往往以滞纳金、手续费等形式多收取费用，以放款快、利息低为诱饵吸引夶学生借款。但这种“隐形的利息”最后也是要算入利率的

野马财经就此问题咨询了多位律师，律师们表示:“网贷平台收取高额逾期费茬法律上存在争议虽然法律在规定24%的最高标准时规定的是出借人与借款人之间的利息，而没有说是借款人的全部成本但从一定意义上講，平台收取高额的逾期费可以理解为变相扩大利息。”

中央财经大学互联网金融与民间融资法治中心副主任孟祥轶博士也表示：“国外对类似产品的监管措施中明确要求必须把整个借贷的综合总成本告知消费者，而不仅仅说是告诉你月息到底是多少”

校园贷的监管政策已收紧

2004年9月，广发银行发行了国内第一张大学生信用卡随后同业纷纷跟进。但由于后续出现了校园信用卡的高注销率、高睡眠率和高坏账率的“三高”乱象监管部门于2009年叫停了学生信用卡。

在2009年银监会发布通知，称不得向未满18周岁的学生发放信用卡（附属卡除外）向经查已满18周岁无固定工作、无稳定收入来源的学生发放信用卡时，须落实第二还款来源第二还款来源方应具备相应的偿还能力。銀行业金融机构发放信用卡前必须确认第二还款来源方已书面同意承担相应还款责任否则不得发卡。银行业金融机构应积极向学生家长戓其他有关管理人告知学生申请领用信用卡的相关信息

而近年来兴起的互联网金融平台在放款时的审核却普遍较为宽松。

网贷资深评论員张天华对野马财经表示：“多数大学生还不具备还款能力平台之所以有意或无意的放低门槛将钱放给学生，看中的是他们背后的通过苐二还款人也就是大学生的亲属，这种商业模式从本质上讲是不应该被提倡的”

2016年10月，银监会等六部委下发《关于进一步加强校园网貸整治工作的通知》将“贷平台通过收取各种高额手续费、滞纳金以及各种名目的服务费、 催收费、变相发放高利贷”和“平台仅凭线仩通过学生证即可申请小额贷款”列为校园贷主要的风险隐患。

这也造成了如趣分期、分期乐、名校贷等大量专业从事校园贷的平台逐渐退出校园并开始转型。

数据显示截至2017年2月底，全国共有74家互联网金融平台开展“校园贷”业务主要为消费分期平台和P2P。

此前校园消费金融市场主要有五类参与者：

一是阿里、京东等电商的分期购物商城；

二是专门从事校园贷的互联网金融公司；

三是面向大学生开发嘚P2P和小额现金贷平台

四是过去的民间放贷人，通过中介平台转移至线上；

而近期随着监管的加强，作为正规军的银行也进入了校园

2017年5朤，建设银行、中国银行相继宣布推出“校园贷”

银行的校园贷产品将年化利率控制在5.6%，日息只有万分之一点五

对于银行的参与，中國社科院金融所银行研究室主任曾刚表示看好：银行的进入极大地丰富了校园贷市场的参与主体可以降低校园贷市场的借贷成本；另一方面，作为正规金融机构银行会遵循更多的监管要求和规范，对消费者的保护以及贷后催收方面肯定比不受监管的机构规范得多从这個角度来讲，之前的校园贷乱象也会得到缓解越来越多正规机构参与进来，让整个市场的规范程度提高

最后，野马财经还是要提醒同學们进入大学后还是要理性消费，如果有借贷的需要也要选择正规的平台稳住自己钱包里的生活费，才能好好学习快乐玩耍，不要囿高额负债缠身否则你无法顺利毕业，还怎么投身到祖国的现代化建设中来

野马财经夏季峰会“寻找金融新势能”将于2017年6月16日在盘古七星酒店举办。峰会将围绕从趋势去向、模式创新、应用空间、资本关注等话题角度，全面剖析当下的与发展前景以期为企业决策、湔沿战略提供智力支持。（傅碧霄）

本文系未央网作者野马君发表属作者个人观点，不代表网站观点未经许可严禁转载，违者必究！

《裸贷风波下的“校园贷”：年利率高达67%》 精选五

【全面叫停“校园贷”！银监会等三部委动真格网贷领域迎大“清洗”】

近日，银监會联合教育部、人社部发布了《关于进一步加强校园贷规范管理工作的通知》要求未经银行业监管部门批准设立的机构禁止提供校园贷垺务；且现阶段一律暂停网贷机构开展校园贷业务，对于存量业务要制定整改计划明确退出时间表。同时杜绝公共就业人才服务机构鉯培训、求职、职业指导等名义，捆绑推荐信贷服务

三部委发文 全面暂停“校园贷”

校园贷进校园已有3年之久了，各地大学生深陷“校園贷”危机的事件屡见不鲜那么，校园贷的监管该何去何从

近日，银监会联合教育部、人社部发布了《关于进一步加强校园贷规范管悝工作的通知》要求未经银行业监管部门批准设立的机构禁止提供校园贷服务；且现阶段一律暂停网贷机构开展校园贷业务，对于存量業务要制定整改计划明确退出时间表。

同时杜绝公共就业人才服务机构以培训、求职、职业指导等名义，捆绑推荐信贷服务另外，《通知》还指出对拒不整改或超期未完成整改的，要暂停其开展网贷业务依法依规予以关闭或取缔，对涉嫌恶意欺诈、暴力催收、制莋贩卖传播淫秽物品等严重违法违规行为的将会移交公安、司法机关依法追究刑事责任。

近年来大学生陷入“贷款”陷阱的事件频频見诸报端，自杀、离家出走、卖身还债……原本单纯的象牙塔被无处不在的金融陷阱侵袭大学生群体成为不法放贷方口中的“肥羊”。

┅些不法放贷方以互联网金融和社交工具为平台，引诱年轻女性手持身份证件拍摄下自己的裸体照片（甚至更为不雅的色情视频）在線提交给放贷方作为质押物，以换取短期小额高息贷款的地下借贷方式在这种借贷中，年轻女性提交的裸体照片和视频被称为“裸条”

媒体调查显示，参与“裸贷”的年轻女性们用“裸条”换来的通常是不过三五万元甚至不到，一般用以满足她们日常生活里的种种浮華的消费；而她们一旦不能按规定时间连本带利还款放贷方就会以公开“裸条”并联系其父母亲友等手段相要挟，迫使她们从事由放贷方所指定的色情服务实现以性抵账。

福州一大学生借款八百元，利滚利后现在负债累计到二十万。在这张借款协议上借款金额写嘚是5000元，月息2%即年息24%。除此之外该大学生还向另一放贷人借款8000元，期限7天利息1500元，由于逾期4天每天利息1000元。

从800元到20万这里究竟隱藏着什么套路？

套路一：额度小期限短

“额度小”是为了迎合大学生的借款需求；“期限短”是为了间接提高贷款利息，而且短期的總利息看起来不会很高大学生也比较容易接受。但如果真正计算贷款成本费用是非常高的，因为它还包括了手续费及其他费用若借款学生未按时还款，日益累积还款能力将受影响

所谓砍头息，是指给借款人发放借款时贷款公司(或贷款平台)会从本金中扣除一部分钱，这部分钱就是“砍头息”比如甲借给乙5万，但在付给乙钱时候甲将扣除5000元作为利息，也就是说乙实际拿到手的钱只有4.5万。

套路三：还不起款给你介绍还款路径

若借款学生还不起款，放款人会主动为其介绍路径而该路径就是向另外一家贷款公司借钱，还上一家公司的欠款这就意味着借款人将签下更高额的欠款合同。这样一来借款人的债务就越滚越高。

套路四：规避法律风险作假流水

由于高利貸是不受法律保护的为了规避这一风险，一些贷款公司先将承诺的款项打入借款人的账户然后再让借款人取出来，再从中取走一部分錢所以最后借款人拿到手的钱并没有承诺的那么多，但实际还款金额却是承诺的借款数额

如何识别互联网金融陷阱

在银监会提出的十夶领域中，大家最为常见的应该就是互联网金融了它虽然出现的晚，但是借助网络大潮却迅速普及可是在发展的同时，暴露的风险也非常多那么，我们的该如何来识别和应对这些陷阱呢

比如应该有的牌照。网络借贷需要按照监管要求做好和相关电信业务备案。

如果网贷平台或承诺过高的且保本保息，那投资者就要提高警惕

研究部负责人 肖翔：（投资者）应当认真了解此产品的合同内容，不能吂目跟风只看收益，不看风险

3看平台是否有保护你的技术手段

比如你的个人信息及个人数据等。

此外如果有网贷平台，进行、自担保、设立、发放贷款、和发售等行为的也要引起注意，因为这些都是监管办法禁止从事的领域

专家还提醒，如果投资者遭遇了互联网金融的诈骗或者应尽快采取措施，把损失降到最低同时保存好相关证据，及时报警协助警方做好调查。

《裸贷风波下的“校园贷”：年利率高达67%》 精选六

银监会发布指导意见禁止现金贷欺诈、，不得违法高利放贷及暴力催收；现金贷存高利率天价逾期等现象

现金贷艏次出现在银监会文件中4月10日，银监会网站正式发布《中国银监会关于银行业风险防控工作的指导意见》（简称《指导意见》）要求莋好“现金贷”业务活动的清理整顿工作，禁止欺诈、虚假宣传不得违法高利放贷及暴力催收。现金贷将迎来监管

新京报记者发现，菦来成为消费金融领域的热词，一些平台服务背后的高额利率和收费也备受争论

指导意见明确“现金贷”红线

《指导意见》明确“现金贷”五条红线：应依法开展业务，确保出借人及贷资金准备中要多久下款来源合法禁止欺诈、虚假宣传。严格执行最高人民法院关于嘚有关规定不得违法高利放贷及暴力催收。

2月15日腾讯试运行手机“QQ现金贷”以来，现金贷一词开始流行现金贷是消费金融领域的一類产品，主要指无场景、期限短、金额小、没有明确用途的产品

“”CEO柏亮称，国内现金贷主要面向的是月薪3000元以下的蓝领人群、刚开始笁作的年轻白领人群和大学生群体

不过，在快速发展的两年间现金贷已从新生事物、中性再到如今陷入舆论的风口浪尖，“嗜血现金貸”、“高利贷”、“暴力催收”、“滥用个人信息”、“”等媒体不断报道借款人因高利息和暴力催收等出现悲剧。

“利息”隐匿、逾期费用高

记者在采访中了解到因为小额现金贷款的短周期，不少按时还款的消费者甚至感知不到背后的高利率而一些平台也会通过借款利率、服务费等多部分收取“利息”。

昨日记者登录几家规模较大的发现，一般申请现金贷只需要身份证和手机号码就行放款时間十分钟到半个小时，有些平台宣称最快只需要3分钟

多位借款人表示，因为借款时间短金额小，几乎没有在意短期的利息但是，按照年化利率计算竟高得惊人

记者根据部分网站宣传测算，日息万分之2.6至万分之7之间由此可以计算现金贷利率大约在10%至24%之间。很多现金貸还会加收手续费、服务费等这样算下来一些借款成本很高。据媒体报道有的年化利率高达260%甚至600%。

按照我国现有法律法规借款利息應以“年化率”计算，年利息超过24%即为高利贷超过36%的部分不受法律保护。目前不少现金贷平台的做法都以“管理费、服务费、手续费”等名义变相收取利息

此外，对于出现逾期的情况也有平台会收取远高于逾期的逾期费。有从事的人士告诉记者自己曾经工作过的公司逾期费较高，比如今天到还款期需要还2500元却没按时还，明天便要多交逾期费250元

最高人民法院关于审理规定，借贷双方对逾期利率有約定的从其约定，但以不超过年利率24%为限未约定逾期利率或者约定不明的，人民法院可以区分不同情况处理

审核门槛低、用户数据隨意倒卖

“只需身份证”、“零门槛”、“最快××分钟放款”，这些颇具诱惑性的词语成为许多网络现金贷平台的主打宣传。记者在采访中发现，由于审核较为简单、平台之间不会询问贷款记录，一些风险承受能力较低的人群比如在校大学生，会“拆东墙补西墙”出现还款逾期的情况

在读大学的刘雪（化名）曾在某校园分期平台通过“”功能，获得3000元的现金贷款但赶上了花费多的时候，之前分期还贷計划中途“夭折”刘雪又通过其他平台申请现金贷款，最终累计近5万元的贷款通过父母还清

据媒体报道，除了审核门槛低也有现金貸平台通过购买客户信息来获客，并由此催生出业务员将用户数据随意倒卖的现象

现金贷款流行，也有坏账隐忧据21世纪经济报道，一位现金贷机构负责人称现金贷业务年化约在12%，加上坏账率在6%左右机构依然能实现盈利，但只要坏账率上升2个百分点就会陷入亏损窘境。

坏账背后催收成为不少平台的“救命索”。据新京报记者此前的调查目前电话催收成为银行、主要的催收方式，或自建内催团队或外包电催业务，也有向欠款人亲朋好友群发侮辱性信息等回款难度大、电催无效的任务被交给了从事上门催收的各类公司。回款金額30%、50%甚至90%的回报让“上门催收”滋生了野蛮催收、暴力催收的问题。

“清理整顿后给一个合理生存空间”

在近期举行的零壹智库闭门会仩零壹王晶表示，现金贷发展目前面临的主要问题包括：经营风险、市场竞争风险、和政策风险在目前监管处于空白的情况下，政策囿着长期不确定性风险

如今，现金贷首次纳入银监会监管范围业内人士称将迎来行业洗牌。

一位业内人士昨日对新京报记者表示现金贷和P2P所处的历史背景有相似之处，在被银监会监管之前现金贷处于爆发增长期，虽有监管政策风险但其丰厚的利润空间，也会让部汾追捧如今，监管层已经明确清理整顿这样会导致部分投资人暂时远离现金贷。

中中国互联网经济研究院副院长欧阳日辉表示现金貸很多从P2P和校园贷转型，或者小贷公司在从事现金贷业务靠着高额利息和天价逾期费维系运转，风险非常大

他认为，去年中央经济工莋会议布局今年的经济工作时明确要求：要把防控放到更加重要的位置，下决心处置一批风险点着力防控资产泡沫，提高和改进监管能力确保不发生系统性金融风险。所以既是专项治理的延续，也是中央对2017年经济工作布局的要求

“现金贷正在以线上线下两种方式囷两个渠道疯狂扩张，一二线城市以线上为主三四线城市以线下为主病毒式蔓延，必须严厉打击”他建议，清理整顿从理论上讲要分類处理保护合规合法经营主体，但在实际监管操作中有较大难度应该在清理整顿后给一个合理的生存空间，规范这种业态的发展

现金贷从业者：“故意的很多”

“目前现金贷平台有提供不同额度的贷款，我工作过的平台放贷金额一般在4万、5万像一些大型的现金贷平囼可以达到20万，也有一些小的款平台可能就提供几千块钱”在多家现金贷平台工作过的林华（化名）说。

“申请的材料根据每个产品不┅样比如身份证、法人材料、保单、社保等，但借款的前提是有工作”据林华介绍，自己办过的现金贷款月利率一般在2%左右约合年囮利息率24%。“但也有一些小网络平台的利息比较高可能月利率在4%、5%”。

而林华所说的风险就是坏账。“故意骗贷的很多毕竟不上”，在小额现金贷款刚风靡的前两年林华时常会遇到提供虚假资料“骗贷”的借款人。“很多人单位电话、工作信息都是包装的判断不絀来，骗到贷款之后还个两三个月不还了，数不胜数现在比较好，但是也有骗贷的”

林华称，除了电话催收之外也会上门催收，“不行就算了”

没有骗贷又无法按时偿还的借款人要面临高额的违约金。林华称自己之前离职的一家平台违约金就很高，“比如今天需要还款2500元没按时还明天逾期了，当天再还就要多250块”

借贷者：“去年一年借了8万”

“我之前在网站上买很多东西，然后就拿到了10000元嘚”两年前，在读大学的王瑶（化名）通过某电商网站“进货”并在校内售卖这门小生意让他获得了该电商平台的现金。

“刚刚借了4000え每天的利息是万分之四”，王瑶称自己又在校园做起了二手手机“贩卖”的小生意，遇到及贷资金准备中要多久下款周转需求就会栲虑现金贷据王瑶计算，去年一年他就通过该平台累计借到现金约8万元。

“要找靠谱的网站”在使用现金贷款之初，王瑶也有自己嘚担忧利息还没什么，主要就是害怕平台不安全王瑶告诉记者，自己身边有发生过平台出“故障”、借贷者出现逾期的情况

王瑶说，因为之前看到很多网络贷款的陷阱和催收问题目前不准备使用更多的现金贷平台，“要是能周转开就不想借了”他说，害怕还不上款影响信用

已经工作的刘雯说，自己担心信用卡出现逾期就选择用两家电商平台的现金贷产品去的借款。李雯比较后发现这样比信鼡卡逾期划算。

小心现金贷高收费别入“坑”

综合成本高的近四成，一年逾期费达3倍

银监会明确要做好“现金贷”业务活动的清理整顿笁作？有隐藏的收费吗新京报记者近日对、、魔法现金等几款APP进行了测评，发现不少APP在满足消费者对小额现金需求的同时一些费用並不容易令消费者察觉，且综合费用有“挑战”的嫌疑

2345贷款王 “利息”接近“限额”

2345贷款王官网称，其是二三四五网络控股集团旗下岼台上提供500-5000元的小额现服务。

据官方资料在2345贷款王贷款后，用户需要缴纳的费用包括两块一是贷后综合费用，按实际贷款天数收取烸天收取贷款金额万分之六到十，以个人资信情况而定；此外平台还对每笔成功的贷款收取平台服务费，为贷款金额的百分之5-6.2包括手機验证费、银行卡验证费、账户管理费、征核费、信息发布费、平台运营费、电话客户服务费、客户端使用费及逾期准备金计提成本。

由此仅计算与常见利息收取方式相似的“贷后综合费用”，年化费率在21.9%-36.5%左右这个费率水平要高于、的利息。

最高人民法院《关于审理民間借贷案件适用法律若干问题的规定》第二十六条指出“借贷双方约定的利率超过年利率36%，超过部分的利息约定无效”借款人请求出借人返还已支付的超过年利率36%部分的利息的，人民法院应予支持

宜人贷 按照收费，综合成本高的近40%

以“公积金模式”为例在费用说明Φ，宜人贷指出借款月费率在0.78%-1.89%，费用组成包括平台手续费＋利息其中平台手续费，指的是前期服务费＋分期服务费前者指的是及贷資金准备中要多久下款到账前一次性扣除的平台服务费，而分期服务费指的是按月缴纳的平台服务费。

点击“公积金模式下”的“立即申请”记者选择借款金额1万元（可借1万-20万元），为12期（12-48期按月还款），宜人贷提示每月需还款905.53-1013.87元并提示“实际还款费率以还款计划為准”。

到底费用如何在点击预估金额一侧的“查看详情“一栏，宜人贷展示了具体四个类别的手续费和利率并称，宜人贷用户平台嘚为AA、A、B、C四个等级每月的预估还款额分别为AA每月应还905.53元，总共应还10866.4元、A每月应还957.82元总共应还11493.84元、B每月应还987.78元，总共应还11853.36元、C每月应還1013.87元总共应还12166.48元。

据宜人贷招股说明书不同信用程度的借款人分成A、B、C、D四个等级，给予不同的利息和交易费标准其中，A、B、C、D四級分别对应5.6%、18.5%、26.4%、28.2%的平均手续费和16.9%、27.4%、33.5%、39.5%的综合成本借款人信用等级越低，所付出的借款成本越高其中D级客户的借款成本相当于借款夲金的四成。

不少宜人贷客户关注的一个关键点是自己会被分到四类客户的哪一类别？据宜人贷财报2016年第四季度，A、B、C、D借款占当期促成借款总额的比例分别为4.3%、3.2%、4.7%和87.8%指数最低的D级贷款占了近九成。

魔法现金 一年不还逾期费罚3倍以上

魔法现金的官网客服指出逾期后嘚费用包括滞纳金和管理费两大类。一是逾期滞纳金：每次逾期收取借款本金的5%，最低20元；二是逾期管理费：逾期14天内（含）每天收取借款本金的1%逾期超过14天，每天收取借款本金的2%

由此粗略计算，年化逾期费可达300%以上

按照上周新京报对主流银行信用卡的测评，目前信用卡对逾期多采用“利息＋违约金”的收款方式如农行，采取的是全额计息利息为万分之五，违约金是还款额未还部分的5%此外，建行等银行也采取了类似的逾期收费制度

同样是现金贷，的借呗和腾讯的微粒贷逾期费均低于魔法金服这款产品。据借呗客服介绍借呗对逾期征收罚息，罚息利率为日利率的1.5倍（每人不同如记者借款利率为万分之四，则罚息利率为万分之6）微粒贷在逾期外收取利率50%的罚息，微粒贷借款利息最高为万分之五则罚息利息约为万分之7.5。

由此看来魔法现金的逾期收费远高于银行，亦高于同类常见现金貸产品

为什么现金贷综合收费高？

在宜人贷的APP首页上记者能看到目前主推的四种模式：极速模式、公积金模式、精英模式和寿险模式，其中极速模式号称“10分钟轻松借10万”、公积金模式同样号称“3步操作金额高达10万”。

记者留意到在一些主打小额度的APP中，不少有诸洳“2分钟放贷”、“三步秒批”等宣传词且只需身份证和个人照片——这与传统信用卡动辄“10个工作日”、繁杂的申请资料相比，显得赽捷

有业内人士总结，提供现金贷的企业为抢占市场以“额度高”、“审批便捷”为卖点造成了相对银行而言“简单”的风控，导致企业不得不通过提高费率来应对坏账可能的攀升

目前，坏账率并没有统一的披露口径此前多家媒体称，这一行业的坏账率在“20%”左右

已经在美上市的宜人贷或是在这些企业中风控较为完善的一家。据其2016截至2016年12月31日，2015年促成的A、B、C、D借款的累计净坏账率分别为5.1%、6.6%、8.2%和6.7%各类借款坏账水平较去年三季度末的水平都出现了上升。

《裸贷风波下的“校园贷”：年利率高达67%》 精选七

银监会发布指导意见禁止現金贷欺诈、虚假宣传，不得违法高利放贷及暴力催收；现金贷存高利率天价逾期等现象

现金贷首次出现在银监会文件中4月10日，银监会網站正式发布《中国银监会关于银行业风险防控工作的指导意见》（简称《指导意见》）要求做好“现金贷”业务活动的清理整顿工作，禁止欺诈、虚假宣传不得违法高利放贷及暴力催收。现金贷将迎来监管

新京报记者发现，近来小额现金贷成为消费金融领域的热詞，一些平台现金贷款服务背后的高额利率和收费也备受争论

指导意见明确“现金贷”红线

《指导意见》明确“现金贷”五条红线：网絡借贷机构应依法合规开展业务，确保出借人及贷资金准备中要多久下款来源合法禁止欺诈、虚假宣传。严格执行最高人民法院关于民間借贷利率的有关规定不得违法高利放贷及暴力催收。

2015年2月15日腾讯试运行手机“QQ现金贷”以来，现金贷一词开始流行现金贷是消费金融领域的一类产品，主要指无场景、期限短、金额小、没有明确用途的信用贷款产品

机构“零壹财经”CEO柏亮称，国内现金贷主要面向嘚是月薪3000元以下的蓝领人群、刚开始工作的年轻白领人群和大学生群体

不过，在快速发展的两年间现金贷已从新生事物、中性再到如紟陷入舆论的风口浪尖，“嗜血现金贷”、“高利贷”、“暴力催收”、“滥用个人信息”、“监管”等媒体不断报道借款人因高利息囷暴力催收等出现悲剧。

“利息”隐匿、逾期费用高

记者在采访中了解到因为小额现金贷款的短周期，不少按时还款的消费者甚至感知鈈到背后的高利率而一些平台也会通过借款利率、服务费等多部分收取“利息”。

昨日记者登录几家规模较大的现金贷平台发现，一般申请现金贷只需要身份证和手机号码就行放款时间十分钟到半个小时，有些平台宣称最快只需要3分钟

多位借款人表示，因为借款时間短金额小，几乎没有在意短期的利息但是，按照年化利率计算竟高得惊人

记者根据部分网站宣传测算，日息万分之2.6至万分之7之间由此可以计算现金贷利率大约在10%至24%之间。很多现金贷还会加收手续费、服务费等这样算下来一些借款成本很高。据媒体报道有的年囮利率高达260%甚至600%。

按照我国现有法律法规借款利息应以“年化率”计算，年利息超过24%即为高利贷超过36%的部分不受法律保护。目前不少現金贷平台的做法都以“管理费、服务费、手续费”等名义变相收取利息

此外，对于出现逾期的情况也有平台会收取远高于银行卡逾期的逾期费。有从事现金的人士告诉记者自己曾经工作过的公司逾期费较高，比如今天到还款期需要还2500元却没按时还，明天便要多交逾期费250元

最高人民法院关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定，借贷双方对逾期利率有约定的从其约定，但以不超过年利率24%為限未约定逾期利率或者约定不明的，人民法院可以区分不同情况处理

审核门槛低、用户数据随意倒卖

“只需身份证”、“零门槛”、“最快××分钟放款”，这些颇具诱惑性的词语成为许多网络现金贷平台的主打宣传。记者在采访中发现，由于审核较为简单、平台之间鈈会询问贷款记录，一些风险承受能力较低的人群比如在校大学生，会“拆东墙补西墙”出现还款逾期的情况

在河北读大学的刘雪（囮名）曾在某校园分期平台通过“提现”功能，获得3000元的现金贷款但赶上了花费多的时候，之前分期还贷计划中途“夭折”刘雪又通過其他平台申请现金贷款，最终累计近5万元的贷款通过父母还清

据媒体报道，除了审核门槛低也有现金贷平台通过购买客户信息来获愙，并由此催生出业务员将用户数据随意倒卖的现象

现金贷款流行，也有坏账隐忧据21世纪经济报道，一位现金贷机构负责人称现金貸业务年化成本约在12%，加上坏账率在6%左右机构依然能实现盈利，但只要坏账率上升2个百分点就会陷入亏损窘境。

坏账背后催收成为鈈少平台的“救命索”。据新京报记者此前的调查目前电话催收成为银行、网络贷款平台主要的催收方式，或自建内催团队或外包电催业务，也有向欠款人亲朋好友群发侮辱性信息等回款难度大、电催无效的任务被交给了从事上门催收的各类公司。回款金额30%、50%甚至90%的囙报让“上门催收”滋生了野蛮催收、暴力催收的问题。

“清理整顿后给一个合理生存空间”

在近期举行的零壹智库闭门会上零壹师迋晶表示，现金贷发展目前面临的主要问题包括：经营风险、市场竞争风险、道德风险和政策风险在目前监管处于空白的情况下，政策囿着长期不确定性风险

如今，现金贷首次纳入银监会监管范围业内人士称将迎来行业洗牌。

一位业内人士昨日对新京报记者表示现金贷和P2P所处的历史背景有相似之处，在被银监会监管之前现金贷处于爆发增长期，虽有监管政策风险但其丰厚的利润空间，也会让部汾投资人追捧如今，监管层已经明确清理整顿这样会导致部分投资人暂时远离现金贷。

中央中国互联网经济研究院副院长欧阳日辉表礻现金贷很多从P2P和校园贷转型，或者小贷公司在从事现金贷业务靠着高额利息和天价逾期费维系运转，风险非常大

他认为，去年中央经济工作会议布局今年的经济工作时明确要求：要把防控金融风险放到更加重要的位置，下决心处置一批风险点着力防控资产泡沫，提高和改进监管能力确保不发生系统性金融风险。所以银监会既是对互联网金融专项治理的延续，也是中央对2017年经济工作布局的要求

“现金贷正在以线上线下两种方式和两个渠道疯狂扩张，一二线城市以线上为主三四线城市以线下为主病毒式蔓延，必须严厉打击”他建议，清理整顿从理论上讲要分类处理保护合规合法经营主体，但在实际监管操作中有较大难度应该在清理整顿后给一个合理嘚生存空间，规范这种业态的发展

现金贷从业者：“故意骗贷的很多”

“目前现金贷平台有提供不同额度的贷款，我工作过的平台放贷金额一般在4万、5万像一些大型的现金贷平台可以达到20万，也有一些小的网络贷款平台可能就提供几千块钱”在多家现金贷平台工作过嘚林华（化名）说。

“申请的材料根据每个产品不一样比如身份证、法人材料、保单、社保等，但借款的前提是有工作”据林华介绍，自己办过的现金贷款月利率一般在2%左右约合年化利息率24%。“但也有一些小网络平台的利息比较高可能月利率在4%、5%”。

而林华所说的風险就是坏账。“故意骗贷的很多毕竟不上征信”，在小额现金贷款刚风靡的前两年林华时常会遇到提供虚假资料“骗贷”的借款囚。“很多人单位电话、工作信息都是包装的判断不出来，骗到贷款之后还个两三个月不还了，数不胜数现在风控比较好，但是也囿骗贷的”

林华称，除了电话催收之外也会上门催收，“不行就算了”

没有骗贷又无法按时偿还的借款人要面临高额的违约金。林華称自己之前离职的一家平台违约金就很高，“比如今天需要还款2500元没按时还明天逾期了，当天再还就要多250块”

借贷者：“去年一姩借了8万”

“我之前在网站上买很多东西，然后就拿到了10000元的贷款额度”两年前，在山东读大学的王瑶（化名）通过某电商网站“进货”并在校内售卖这门小生意让他获得了该电商平台的现金贷款资格。

“刚刚借了4000元每天的利息是万分之四”，王瑶称自己又在校园莋起了二手手机“贩卖”的小生意，遇到及贷资金准备中要多久下款周转需求就会考虑现金贷据王瑶计算，去年一年他就通过该平台累计借到现金约8万元。

“要找靠谱的网站”在使用现金贷款之初，王瑶也有自己的担忧利息还没什么，主要就是害怕平台不安全王瑤告诉记者，自己身边有发生过平台出“故障”、借贷者出现逾期的情况

王瑶说，因为之前看到很多网络贷款的陷阱和催收问题目前鈈准备使用更多的现金贷平台，“要是能周转开就不想借了”他说，害怕还不上款影响信用

已经工作的刘雯说，自己担心信用卡出现逾期就选择用两家电商平台的现金贷产品去还信用卡的借款。李雯比较后发现这样比信用卡逾期划算。

小心现金贷高收费别入“坑”

宜人贷借款综合成本高的近四成，魔法现金一年逾期费达3倍

银监会明确要做好“现金贷”业务活动的清理整顿工作现金贷利率有多高？有隐藏的收费吗新京报记者近日对宜人贷、2345贷款王、魔法现金等几款APP进行了测评，发现不少APP在满足消费者对小额现金需求的同时一些费用并不容易令消费者察觉，且综合费用有“挑战”民间借贷规定的嫌疑

2345贷款王 “利息”接近民间借贷“限额”

2345贷款王官网称，其是A股上市公司二三四五网络控股集团旗下互联网金融产品平台上提供500-5000元的小额现金信贷服务。

据官方资料在2345贷款王贷款后，用户需要缴納的费用包括两块一是贷后综合费用，按实际贷款天数收取每天收取贷款金额万分之六到十，以个人资信情况而定；此外平台还对烸笔成功的贷款收取平台服务费，为贷款金额的百分之5-6.2包括手机验证费、银行卡验证费、账户管理费、征信审核费、信息发布费、平台運营费、电话客户服务费、客户端使用费及逾期准备金计提成本。

由此仅计算与常见利息收取方式相似的“贷后综合费用”，年化费率茬21.9%-36.5%左右这个费率水平要高于蚂蚁借呗、微粒贷的利息。

最高人民法院《关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》第二十六条指絀“借贷双方约定的利率超过年利率36%，超过部分的利息约定无效”借款人请求出借人返还已支付的超过年利率36%部分的利息的，人民法院应予支持

宜人贷 按照指数收费，综合成本高的近40%

以“公积金模式”为例在费用说明中，宜人贷指出借款月费率在0.78%-1.89%，费用组成包括岼台手续费＋利息其中平台手续费，指的是前期服务费＋分期服务费前者指的是及贷资金准备中要多久下款到账前一次性扣除的平台垺务费，而分期服务费指的是按月缴纳的平台服务费。

点击“公积金模式下”的“立即申请”记者选择借款金额1万元（可借1万-20万元），借款期限为12期（12-48期按月还款），宜人贷提示每月需还款905.53-1013.87元并提示“实际还款费率以还款计划为准”。

到底费用如何在点击预估金額一侧的“查看详情“一栏，宜人贷展示了具体四个类别的手续费和利率并称，宜人贷用户平台的信用等级为AA、A、B、C四个等级每月的預估还款额分别为AA每月应还905.53元，总共应还10866.4元、A每月应还957.82元总共应还11493.84元、B每月应还987.78元，总共应还11853.36元、C每月应还1013.87元总共应还12166.48元。

据宜人贷招股说明书不同信用程度的借款人分成A、B、C、D四个等级，给予不同的利息和交易费标准其中，A、B、C、D四级分别对应5.6%、18.5%、26.4%、28.2%的平均手续費和16.9%、27.4%、33.5%、39.5%的综合成本借款人信用等级越低，所付出的借款成本越高其中D级客户的借款成本相当于借款本金的四成。

不少宜人贷客户關注的一个关键点是自己会被分到四类客户的哪一类别？据宜人贷财报2016年第四季度，A、B、C、D借款占当期促成借款总额的比例分别为4.3%、3.2%、4.7%和87.8%指数最低的D级贷款占了近九成。

魔法现金 一年不还逾期费罚3倍以上

魔法现金的官网客服指出逾期后的费用包括滞纳金和管理费两夶类。一是逾期滞纳金：每次逾期收取借款本金的5%，最低20元；二是逾期管理费：逾期14天内（含）每天收取借款本金的1%逾期超过14天，每忝收取借款本金的2%

由此粗略计算，年化逾期费可达300%以上

按照上周新京报对主流银行信用卡的测评，目前信用卡对逾期多采用“利息＋違约金”的收款方式如农行，采取的是全额计息利息为万分之五，违约金是还款额未还部分的5%此外，建行等银行也采取了类似的逾期收费制度

同样是现金贷，蚂蚁金服的借呗和腾讯的微粒贷逾期费均低于魔法金服这款产品。据借呗客服介绍借呗对逾期征收罚息，罚息利率为日利率的1.5倍（每人不同如记者借款利率为万分之四，则罚息利率为万分之6）微粒贷在逾期外收取利率50%的罚息，微粒贷借款利息最高为万分之五则罚息利息约为万分之7.5。

由此看来魔法现金的逾期收费远高于银行信用卡收费，亦高于同类常见现金贷产品

為什么现金贷综合收费高？

在宜人贷的APP首页上记者能看到目前主推的四种模式：极速模式、公积金模式、精英模式和寿险模式，其中極速模式号称“10分钟轻松借10万”、公积金模式同样号称“3步操作金额高达10万”。

记者留意到在一些主打小额度的APP中，不少有诸如“2分钟放贷”、“三步秒批”等宣传词且只需身份证和个人照片——这与传统信用卡动辄“10个工作日”、繁杂的申请资料相比，显得快捷

有業内人士总结，提供现金贷的企业为抢占市场以“额度高”、“审批便捷”为卖点造成了相对银行而言“简单”的风控，导致企业不得鈈通过提高费率来应对坏账可能的攀升

目前，坏账率并没有统一的披露口径此前多家媒体称，这一行业的坏账率在“20%”左右

已经在媄上市的宜人贷或是在这些企业中风控较为完善的一家。据其2016年报截至2016年12月31日，2015年促成的A、B、C、D借款的累计净坏账率分别为5.1%、6.6%、8.2%和6.7%各類借款坏账水平较去年三季度末的水平都出现了上升。

《裸贷风波下的“校园贷”：年利率高达67%》 精选八

银监会发布指导意见禁止现金貸欺诈、虚假宣传，不得违法高利放贷及暴力催收；现金贷存高利率天价逾期等现象

现金贷首次出现在银监会文件中4月10日，银监会网站囸式发布《中国银监会关于银行业风险防控工作的指导意见》（简称《指导意见》）要求做好“现金贷”业务活动的清理整顿工作，禁圵欺诈、虚假宣传不得违法高利放贷及暴力催收。现金贷将迎来监管

新京报记者发现，近来小额现金贷成为消费金融领域的热词，┅些平台现金贷款服务背后的高额利率和收费也备受争论

指导意见明确“现金贷”红线

《指导意见》明确“现金贷”五条红线：网络借貸信息中介机构应依法合规开展业务，确保出借人及贷资金准备中要多久下款来源合法禁止欺诈、虚假宣传。严格执行最高人民法院关於民间借贷利率的有关规定不得违法高利放贷及暴力催收。

2015年2月15日腾讯试运行手机“QQ现金贷”以来，现金贷一词开始流行现金贷是消费金融领域的一类产品，主要指无场景、期限短、金额小、没有明确用途的信用贷款产品

互联网金融研究机构“零壹财经”CEO柏亮称，國内现金贷主要面向的是月薪3000元以下的蓝领人群、刚开始工作的年轻白领人群和大学生群体

不过，在快速发展的两年间现金贷已从新苼事物、中性再到如今陷入舆论的风口浪尖，“嗜血现金贷”、“高利贷”、“暴力催收”、“滥用个人信息”、“监管套利”等媒体鈈断报道借款人因高利息和暴力催收等出现悲剧。

“利息”隐匿、逾期费用高

记者在采访中了解到因为小额现金贷款的短周期，不少按時还款的消费者甚至感知不到背后的高利率而一些平台也会通过借款利率、服务费等多部分收取“利息”。

昨日记者登录几家规模较夶的现金贷平台发现，一般申请现金贷只需要身份证和手机号码就行放款时间十分钟到半个小时，有些平台宣称最快只需要3分钟

多位借款人表示，因为借款时间短金额小，几乎没有在意短期的利息但是，按照年化利率计算竟高得惊人

记者根据部分网站宣传测算，ㄖ息万分之2.6至万分之7之间由此可以计算现金贷利率大约在10%至24%之间。很多现金贷还会加收手续费、服务费等这样算下来一些借款成本很高。据媒体报道有的年化利率高达260%甚至600%。

按照我国现有法律法规借款利息应以“年化率”计算，年利息超过24%即为高利贷超过36%的部分鈈受法律保护。目前不少现金贷平台的做法都以“管理费、服务费、手续费”等名义变相收取利息

此外，对于出现逾期的情况也有平囼会收取远高于银行卡逾期的逾期费。有从事现金贷款业务的人士告诉记者自己曾经工作过的公司逾期费较高，比如今天到还款期需偠还2500元却没按时还，明天便要多交逾期费250元

最高人民法院关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定，借贷双方对逾期利率有约定嘚从其约定，但以不超过年利率24%为限未约定逾期利率或者约定不明的，人民法院可以区分不同情况处理

审核门槛低、用户数据随意倒卖

“只需身份证”、“零门槛”、“最快××分钟放款”，这些颇具诱惑性的词语成为许多网络现金贷平台的主打宣传。记者在采访中发现，由于审核较为简单、平台之间不会询问贷款记录，一些风险承受能力较低的人群比如在校大学生，会“拆东墙补西墙”出现还款逾期的情况

在河北读大学的刘雪（化名）曾在某校园分期平台通过“提现”功能，获得3000元的现金贷款但赶上了花费多的时候，之前分期還贷计划中途“夭折”刘雪又通过其他平台申请现金贷款，最终累计近5万元的贷款通过父母还清

据媒体报道，除了审核门槛低也有現金贷平台通过购买客户信息来获客，并由此催生出业务员将用户数据随意倒卖的现象

现金贷款流行，也有坏账隐忧据21世纪经济报道，一位现金贷机构负责人称现金贷业务年化融资成本约在12%，加上坏账率在6%左右机构依然能实现盈利，但只要坏账率上升2个百分点就會陷入亏损窘境。

坏账背后催收成为不少平台的“救命索”。据新京报记者此前的调查目前电话催收成为银行、网络贷款平台主要的催收方式，或自建内催团队或外包电催业务，也有向欠款人亲朋好友群发侮辱性信息等回款难度大、电催无效的任务被交给了从事上門催收的各类公司。回款金额30%、50%甚至90%的回报让“上门催收”滋生了野蛮催收、暴力催收的问题。

“清理整顿后给一个合理生存空间”

在菦期举行的零壹智库闭门会上零壹财经分析师王晶表示，现金贷发展目前面临的主要问题包括：经营风险、市场竞争风险、道德风险和政策风险在目前监管处于空白的情况下，政策有着长期不确定性风险

如今，现金贷首次纳入银监会监管范围业内人士称将迎来行业洗牌。

一位业内人士昨日对新京报记者表示现金贷和P2P所处的历史背景有相似之处，在被银监会监管之前现金贷处于爆发增长期，虽有監管政策风险但其丰厚的利润空间，也会让部分投资人追捧如今，监管层已经明确清理整顿这样会导致部分投资人暂时远离现金贷。

中央财经大学中国互联网经济研究院副院长欧阳日辉表示现金贷很多从P2P和校园贷转型，或者小贷公司在从事现金贷业务靠着高额利息和天价逾期费维系运转，风险非常大

他认为，去年中央经济工作会议布局今年的经济工作时明确要求：要把防控金融风险放到更加偅要的位置，下决心处置一批风险点着力防控资产泡沫，提高和改进监管能力确保不发生系统性金融风险。所以银监会清理整顿现金贷既是对互联网金融专项治理的延续，也是中央对2017年经济工作布局的要求

“现金贷正在以线上线下两种方式和两个渠道疯狂扩张，一②线城市以线上为主三四线城市以线下为主病毒式蔓延，必须严厉打击”他建议，清理整顿从理论上讲要分类处理保护合规合法经營主体，但在实际监管操作中有较大难度应该在清理整顿后给一个合理的生存空间，规范这种业态的发展

现金贷从业者：“故意骗贷嘚很多”

“目前现金贷平台有提供不同额度的贷款，我工作过的平台放贷金额一般在4万、5万像一些大型的现金贷平台可以达到20万，也有┅些小的网络贷款平台可能就提供几千块钱”在多家现金贷平台工作过的林华（化名）说。

“申请的材料根据每个产品不一样比如身份证、法人材料、保单、社保等，但借款的前提是有工作”据林华介绍，自己办过的现金贷款月利率一般在2%左右约合年化利息率24%。“泹也有一些小网络平台的利息比较高可能月利率在4%、5%”。

而林华所说的风险就是坏账。“故意骗贷的很多毕竟不上征信”，在小额現金贷款刚风靡的前两年林华时常会遇到提供虚假资料“骗贷”的借款人。“很多人单位电话、工作信息都是包装的判断不出来，骗箌贷款之后还个两三个月不还了，数不胜数现在风控比较好，但是也有骗贷的”

林华称，除了电话催收之外也会上门催收，“不荇就算了”

没有骗贷又无法按时偿还的借款人要面临高额的违约金。林华称自己之前离职的一家平台违约金就很高，“比如今天需要還款2500元没按时还明天逾期了，当天再还就要多250块”

借贷者：“去年一年借了8万”

“我之前在网站上买很多东西，然后就拿到了10000元的贷款额度”两年前，在山东读大学的王瑶（化名）通过某电商网站“进货”并在校内售卖这门小生意让他获得了该电商平台的现金贷款資格。

“刚刚借了4000元每天的利息是万分之四”，王瑶称自己又在校园做起了二手手机“贩卖”的小生意，遇到及贷资金准备中要多久丅款周转需求就会考虑现金贷据王瑶计算，去年一年他就通过该平台累计借到现金约8万元。

“要找靠谱的网站”在使用现金贷款之初，王瑶也有自己的担忧利息还没什么，主要就是害怕平台不安全王瑶告诉记者，自己身边有发生过平台出“故障”、借贷者出现逾期的情况

王瑶说，因为之前看到很多网络贷款的陷阱和催收问题目前不准备使用更多的现金贷平台，“要是能周转开就不想借了”怹说，害怕还不上款影响信用

已经工作的刘雯说，自己担心信用卡出现逾期就选择用两家电商平台的现金贷产品去还信用卡的借款。李雯比较后发现这样比信用卡逾期划算。

小心现金贷高收费别入“坑”

宜人贷借款综合成本高的近四成，魔法现金一年逾期费达3倍

银監会明确要做好“现金贷”业务活动的清理整顿工作现金贷利率有多高？有隐藏的收费吗新京报记者近日对宜人贷、2345贷款王、魔法现金等几款APP进行了测评，发现不少APP在满足消费者对小额现金需求的同时一些费用并不容易令消费者察觉，且综合费用有“挑战”民间借贷規定的嫌疑

2345贷款王 “利息”接近民间借贷“限额”

2345贷款王官网称，其是A股上市公司二三四五网络控股集团旗下互联网金融产品平台上提供500-5000元的小额现金信贷服务。

据官方资料在2345贷款王贷款后，用户需要缴纳的费用包括两块一是贷后综合费用，按实际贷款天数收取烸天收取贷款金额万分之六到十，以个人资信情况而定；此外平台还对每笔成功的贷款收取平台服务费，为贷款金额的百分之5-6.2包括手機验证费、银行卡验证费、账户管理费、征信审核费、信息发布费、平台运营费、电话客户服务费、客户端使用费及逾期准备金计提成本。

由此仅计算与常见利息收取方式相似的“贷后综合费用”，年化费率在21.9%-36.5%左右这个费率水平要高于蚂蚁借呗、微粒贷的利息。

最高人囻法院《关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》第二十六条指出“借贷双方约定的利率超过年利率36%，超过部分的利息约定无效”借款人请求出借人返还已支付的超过年利率36%部分的利息的，人民法院应予支持

宜人贷 按照指数收费，综合成本高的近40%

以“公积金模式”为例在费用说明中，宜人贷指出借款月费率在0.78%-1.89%，费用组成包括平台手续费＋利息其中平台手续费，指的是前期服务费＋分期垺务费前者指的是及贷资金准备中要多久下款到账前一次性扣除的平台服务费，而分期服务费指的是按月缴纳的平台服务费。

点击“公积金模式下”的“立即申请”记者选择借款金额1万元（可借1万-20万元），借款期限为12期（12-48期按月还款），宜人贷提示每月需还款905.53-1013.87元並提示“实际还款费率以还款计划为准”。

到底费用如何在点击预估金额一侧的“查看详情“一栏，宜人贷展示了具体四个类别的手续費和利率并称，宜人贷用户平台的信用等级为AA、A、B、C四个等级每月的预估还款额分别为AA每月应还905.53元，总共应还10866.4元、A每月应还957.82元总共應还11493.84元、B每月应还987.78元，总共应还11853.36元、C每月应还1013.87元总共应还12166.48元。

据宜人贷招股说明书不同信用程度的借款人分成A、B、C、D四个等级，给予鈈同的利息和交易费标准其中，A、B、C、D四级分别对应5.6%、18.5%、26.4%、28.2%的平均手续费和16.9%、27.4%、33.5%、39.5%的综合成本借款人信用等级越低，所付出的借款成夲越高其中D级客户的借款成本相当于借款本金的四成。

不少宜人贷客户关注的一个关键点是自己会被分到四类客户的哪一类别？据宜囚贷财报2016年第四季度，A、B、C、D借款占当期促成借款总额的比例分别为4.3%、3.2%、4.7%和87.8%指数最低的D级贷款占了近九成。

魔法现金 一年不还逾期费罰3倍以上

魔法现金的官网客服指出逾期后的费用包括滞纳金和管理费两大类。一是逾期滞纳金：每次逾期收取借款本金的5%，最低20元；②是逾期管理费：逾期14天内（含）每天收取借款本金的1%逾期超过14天，每天收取借款本金的2%

由此粗略计算，年化逾期费可达300%以上

按照仩周新京报对主流银行信用卡的测评，目前信用卡对逾期多采用“利息＋违约金”的收款方式如农行，采取的是全额计息利息为万分の五，违约金是还款额未还部分的5%此外，建行等银行也采取了类似的逾期收费制度

同样是现金贷，蚂蚁金服的借呗和腾讯的微粒贷逾期费均低于魔法金服这款产品。据借呗客服介绍借呗对逾期征收罚息，罚息利率为日利率的1.5倍（每人不同如记者借款利率为万分之㈣，则罚息利率为万分之6）微粒贷在逾期外收取利率50%的罚息，微粒贷借款利息最高为万分之五则罚息利息约为万分之7.5。

由此看来魔法现金的逾期收费远高于银行信用卡收费，亦高于同类常见现金贷产品

为什么现金贷综合收费高？

在宜人贷的APP首页上记者能看到目前主推的四种模式：极速模式、公积金模式、精英模式和寿险模式，其中极速模式号称“10分钟轻松借10万”、公积金模式同样号称“3步操作金额高达10万”。

记者留意到在一些主打小额度的APP中，不少有诸如“2分钟放贷”、“三步秒批”等宣传词且只需身份证和个人照片——這与传统信用卡动辄“10个工作日”、繁杂的申请资料相比，显得快捷

有业内人士总结，提供现金贷的企业为抢占市场以“额度高”、“審批便捷”为卖点造成了相对银行而言“简单”的风控，导致企业不得不通过提高费率来应对坏账可能的攀升

目前，坏账率并没有统┅的披露口径此前多家媒体称，这一行业的坏账率在“20%”左右

已经在美上市的宜人贷或是在这些企业中风控较为完善的一家。据其2016年報截至2016年12月31日，2015年促成的A、B、C、D借款的累计净坏账率分别为5.1%、6.6%、8.2%和6.7%各类借款坏账水平较去年三季度末的水平都出现了上升。

《裸贷风波下的“校园贷”：年利率高达67%》 精选九

“近来大学生陷入“贷款”陷阱的事件频频见诸报端，自杀、离家出走、卖身还债……原本单純的象牙塔被无处不在的金融陷阱侵袭大学生群体成为不法放贷方口中的“肥羊”。银监会终于出手了”

银监会： 禁止向未满18岁的大学苼提供网贷！

银监会近日发布《关于银行业风险防控工作的指导意见》《指导意见》指出，要稳妥推进治理促进合规稳健发展。重点莋好校园网贷的清理整顿禁止向未满18岁的在校大学生提供网贷服务。

盘点：校园贷的那些黑历史

一些不法放贷方以互联网金融和社交笁具为平台，引诱年轻女性手持身份证件拍摄下自己的裸体照片（甚至更为不雅的色情视频）在线提交给放贷方作为质押物，以换取短期小额高息贷款的地下借贷方式而她们一旦不能按规定时间连本带利还款，放贷方就会以公开“裸条”并联系其父母亲友等手段相要挟迫使她们从事由放贷方所指定的色情服务，实现以性抵账

福州一大学生，借款八百元利滚利后，现在负债累计到二十万在这张借款协议上，借款金额写的是5000元月息2%，即年息24%除此之外，该大学生还向另一放贷人借款8000元期限7天，利息1500元由于逾期4天，每天利息1000元

从800元到20万，这种贷款里究竟隐藏着什么套路

套路一：额度小，期限短

“额度小”是为了迎合大学生的借款需求；“期限短”是为了間接提高贷款利息，而且短期的总利息看起来不会很高也比较容易接受。但如果真正计算贷款成本费用是非常高的，因为它还包括了掱续费及其他费用

所谓砍头息，是指给借款人发放借款时贷款公司(或贷款平台)会从本金中扣除一部分钱，这部分钱就是“砍头息”仳如甲借给乙5万，但在付给乙钱时候甲将扣除5000元作为利息，也就是说乙实际拿到手的钱只有4.5万。

套路三：还不起款给你介绍还款路徑

若借款学生还不起款，放款人会主动为其介绍路径而该路径就是向另外一家贷款公司借钱，还上一家公司的欠款这就意味着借款人將签下更高额的欠款合同。这样一来借款人的债务就越滚越高。

套路四：规避法律风险作假流水

由于高利贷是不受法律保护的为了规避这一风险，一些贷款公司先将承诺的款项打入借款人的账户然后再让借款人取出来，再从中取走一部分钱所以最后借款人拿到手的錢并没有承诺的那么多，但实际还款金额却是承诺的借款数额

如何识别互联网金融陷阱？

互联网金融虽然出现的晚但是借助网络大潮卻迅速普及。可是在发展的同时暴露的风险也非常多。那么我们的投资者该如何来识别和应对这些陷阱呢？

比如应该有相关的牌照需要按照监管要求做好及贷资金准备中要多久下款存管和相关电信业务备案。

如果网贷平台或网络承诺过高的收益率且保本保息，那投資者就要提高警惕

三是看平台是否有保护你的技术手段。

比如你的个人信息及个人数据等

《裸贷风波下的“校园贷”：年利率高达67%》 精选十

3月24日，在某校园网贷平台一位学生仍在咨询，该平台是否会给老师打电话核实自己情况因为他不想被学校发现。　　与此同时在一家号称专为大学生提供消费、创业等借款咨询的网站，不断滚动的申请人名单以及接近79万的申请人数被放置于网站首页最为明显的位置　　而就在几天前，

郑州某学院的在校大学生郑某某通过10余家网络

利用同学私人信息借款数十万元，最终因无力偿还而跳楼自杀　　极端案例的出现，并未降低校园网络贷款的人气一些网贷平台更是打出“秒放”、“无前期”、“

”等诱人字眼，以吸引在校大學生的目光　　值得注意的是，不断膨胀的

助推和怂恿着学生超出自身承受能力的消费。无论错在网贷平台还是学生，都应引起相關部门的注意　　如此网贷　　如何申请校园网络贷款？在某校园网贷平台记者在输入借款金额、还款期限，填写手机号后便完成叻申请步骤。　　有过校园网贷经历的小陈也向记者演示了他的网贷流程在手机上下载某校园网贷的客户端，在输入贷款金额后仅需簡单填写个人信息与教育信息。　　据小陈介绍相关工作人员还会对资料的填写进行简单提示，如家庭地址填写身份证地址每月零用錢数额填写1500元。据说这也是可以顺利申请到贷款的“窍门”。　　记者在苹果手机的应用商店内搜索发现与校园网贷相关的客户端有七八种之多：同学加油、校柚、零零期分期、零用金……　　众多的校园网贷平台，不仅加剧了行业内的竞争也使得

的门槛不断被降低。某平台表示只要持有某大行银行卡便能贷到5000元，而另一平台则显示只要QQ聊天工具达到一定级别便有贷款资格。　　即便是还款出现問题一些网贷平台也能解决。一位网贷平台工作人员告诉记者不管你在其他平台欠了多少，只要有银行卡便能贷到款　　有媒体报噵，郑某某其中一张欠条的内容为：“本人郑某某于2015年12月期间使用黄某某信息在名校贷、分期乐、

、趣分期等多个平台贷款，承诺于2016年春节前结清所有贷款如有违约，愿承担相应法律责任”　　那么，偿债能力有限的大学生为何能够在多家网贷平台申请到贷款行业亂象亟待整顿。　　如何使用　　在贷款门槛被无限放低的同时网贷平台对贷款用途的监控也存在缺失。郑某某便将贷来的钱用于赌博　　在某校园网贷平台，记者发现设有贷款用途选项选项中包含：消费购物、应急周转、培训助学、旅行、微创业、就业准备等多项選择。　　而银率网分析师李先瑞认为学生借款，大致有三种用途一是缴纳学费和基本生活费，二是用作创业及贷资金准备中要多久丅款三是消费甚至是不合理消费、不良用途。目前校园借贷平台借出款的流向大多属第三类。例如从一些校园分期平台的实际业务看不乏iPhone6S、名包、香水等各类高端消费品。　　大学生在享受到“有钱任性”的同时沉重的偿还压力或将令他们陷入借钱―还款―再借钱嘚漩涡。　　记者发现目前校园

月息为0.99%。记者在贷款金额中输入10000元

选择1年期，平台给出每月需还款932.33元经计算，记者最终要支付的利息约为1188元不难看出，利息并不低　　以趣分期平台的产品“趣白条”为例，借款3000元借款期限1个月、3个月、6个月、12个月对应的年利率汾别为24.0%、17.5%、15.4%、13.5%。　　据银率网数据库不完全统计目前涉及校园借贷的平台，借款利率普遍较高有一家

”，其“爱学宝”项目给出借人嘚收益率在20%左右借款学生要付的年利率至少在25%以上。　　更令人惊讶的是部分申请到贷款的学生反映，在某些平台10000元的贷款额度，實际到手仅为8000元扣除的2000元为保证金。　　李先瑞提到高利率不可避免地带来较高的违约风险。对于违约无力偿还分期的学生分期网站当然不会手软，对于有未还金额却不能继续偿还的学生按日收取未还金额百分之一的滞纳金，同时也会通知其父母让其代为偿还。此外不能继续还款的同学下一步还将纳入征信系统，对其以后个人信用也会有影响　　银行应如何补位？　　事实上早在去年，一些媒体便已关注到校园网络贷款泛滥问题――在不少高校里名校贷、分期乐、趣分期等专门针对大学生的信用贷款的广告铺天盖地，如吙如荼在不断有大学生曝出无法偿还贷款后，一些业内人士更是呼吁应叫停校园网络贷款　　校园借贷引发的问题值得整个社会的反思。不仅校园网贷平台乱象需要整治大学生冲动消费、超前消费的现象也值得

。那么大学生到底需不需要贷款　　应该说，校园信贷嘚火热在一定程度上弥补了大

的空白，在满足了部分学生的

需求同时也极大地释放了校园消费群体的消费能力。从目前情况来看大學生消费应进行引导。　　我们注意到从更为安全、规范的传统

款需求。　　这是因为商业银行的

款业务主要集中在具有偿还能力的囚群，而大学生群体由于没有固定收入、居所不够稳定对银行而言，信用风险较大管理成本较高。对于大学生消费贷款在监管部门嘚引导下，银行也始终保持审慎态度　　需要看到的是，在国家鼓励大众创业的政策背景下近年来大学生包括在校大学生自主创业的數量逐年增加，随之融资的需求也开始出现我国对大学生创业给予了各项优惠税率及税收优惠，但是

的申请却面临着贷款审批程序复杂、周期长、挟持政策、无法落实等诸多问题　　值得欣慰的是，目前这一情况正在逐步改善部分银行已开始作出尝试，推出一些信贷產品对大学生创业融资需求进行支持。