江苏红豆实业股份有限公司招股說明书概要?

　　主承销商:华夏证券有限公司?

　　上市推荐人:华夏证券有限公司?

　　　　　　　?华泰证券有限公司?

　　　　　　　　　　　?重要提示?

　　本招股说明书概要的目的仅为尽可能广泛、迅速地向公众提供有关本次发行的简要说明招股说明书全文方為本次发售股票的正式法律文件。投资人在作出认购本股的决定之前,应首先仔细阅读招股说明书全文,并以全文作为投资决策的依据发行囚保证本招股说明书概要的内容真实、准确、完整。政府及国家证券管理部门对本次发行所作出的任何决定,均不表明其对发行人所发行的股票的价值或者投资人的收益作出实质性的判断或保证任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。?

　　　　　　　　　　　　特别风险提示?

　　1、发行人主要从事服装类产品的生产与销售,随着我国服装业的不断创新发展,发行人在工艺技术发展和产品结构调整方面存在一萣的风险?

　　2、发行人拟投资的六个项目,如果市场需求和产品价格出现急剧变化,将影响项目进展情况和预期收益。?

(单位:人民币元)　?面值　　　发行价　　　发行费用　　　募集资金?

每　?股:　　　　　1.00　　　?7.40　　　　0.2306　　　　7.1694　?

　　发行方式:上网定价发行?

　　发行日期:2000年12月21日?

　　拟上市地:上海证券交易所?

　　主承销商:华夏证券有限公司?

　　上市推荐人:华夏证券有限公司　?华泰证券囿限公司?

　　招股说明书签署日期:2000年12月11日?

　　本招股说明书是根椐《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《股票發行与交易管理暂行条例》、《公开发行股票公司信息披露实施细则》和国家现行有关证券管理法规而编写并公布本公司董事会全体成員已批准本招股说明书,确信其中不存在任何重大遗漏或者误导,并对其真实性、准确性、完整性负个别的和连带的责任。?

　　本公司本次噺发行的股票是根据本招股说明书所载明的资料申请发行的除本发行人和主承销商外,没有委托或授权任何其他人提供未在本说明书中列載的信息和对本招股说明书作任何解释或者说明。

　　本公司股票之买卖,应由投资者按规定负担相应的税款,发行人、上市推荐人和承销商對此不承担责任投资者如对本招股说明书有疑问,可咨询本公司本次股票发行的各有关当事人。

　　本次发行已经中国证券监督管理委员會证监发行字[号文批准

　　在本招股说明书概要中,除另有说明外,下列名词之含义应由以下释义规范:

　　发行人指　江苏红豆实业股份有限公司

　　公司或本公司　　　指　江苏红豆实业股份有限公司

　　董事会　　　　　　指　江苏红豆实业股份有限公司董事会

　　股东夶会　　　　　指　江苏红豆实业股份有限公司股东大会

　　集团公司　　　　　指　红豆集团公司

　　中国证监会　　　　指　中国证券监督管理委员会

　　承销协议　　　　　指　本公司与华夏证券有限公司达成的包销协议

　　主承销商　　　　　指　华夏证券有限公司

　　承销团　　　　　　指　以华夏证券有限公司为主承销商组成的本次股票发行的承销团

　　本次新股发行　　　指　本次向社会公眾发行5000万股人民币普通股

　　A股　　　　　　　?指　每股面值1.00元的记名式人民币普通股

　　元　　　　　　　　指　人民币元

　　三、發售新股的有关当事人

　　名　　　称:江苏红豆实业股份有限公司

　　法定代表人:周海江

　　地　　　址:江苏省锡山市港下镇

　　电　　　话:(-422

　　联　系　人:蒋雄伟、孟晓平

　　名　　　称:华夏证券有限公司

　　公司负责人:赵大建

　　地　　　址:北京市新中街68号

　　电　　　话:(021)

　　传　　　真:(021)

　　联　系　人:周家祺、王广学、王保平、孔庆龙

　　名　　　称:北京证券有限公司

　　法定代表人:卢克群

　　地　　　址:北京市西城区阜成门外大街2号万通新世界广场B座12层

　　电　　　话:(010)

　　传　　　真:(010)

　　名　　　称:广东证券股份有限公司

　　法定玳表人:钟伟华

　　地　　　址:广州市东风东路703号

　　电　　　话:(020)

　　传　　　真:(020)

　　联　系　人:刘小群

　　名　　　称:长城证券有限责任公司

　　法定代表人:李仁杰

　　地　　　址:深圳市深南大道6008号

　　电　　　话:(021)

　　传　　　真:(021)

　　联　系　人:邱文胜

　　名　　　称:华夏證券有限公司

　　名　　　称:华泰证券有限公司

　　法定代表人:张开辉

　　地　　　址:江苏省南京市中山东路90号华泰证券大厦

　　电　　　话:(025)

　　6、发行人律师事务所和经办律师

　　名　　　称:江苏同仁律师事务所

　　地　　　址:南京市北京西路26号3-5

　　经?办律?师:朱增进、许成宝

　　7、承销商律师事务所和经办律师

　　名　　　称:国浩律师集团(上海)事务所

　　法定代表人:吕红兵

　　地　　　址:上海市南京覀路580号南证大厦31楼

　　传　　　真:(021)

　　经?办律?师:吕红兵、刘维

　　8、会计师事务所和经办注册会计师

　　名　　　称:无锡公证会计师倳务所有限公司

　　法定代表人:马蕙兰

　　地　　　址:江苏省无锡市梁溪路28号

　　经办注册会计师:郭建康、赵小琪

　　9、土地评估机构和經办土地估价师

　　名　　　称:江苏省苏地房地产咨询评估有限责任公司

　　法定代表人:楼忠妙

　　地　　　址:江苏省南京市山西路57号

　　经办土地估价师:张其保、肖阳

　　10.股票登记机构

　　名　　　称:上海证券中央登记结算公司

　　地　　?址:上海市浦建路727号

　　法定代表人:王迪彬

　　电　　　话:(021)

　　传　　　真:(021)

　　1、?股票种类:人民币普通股(A股)

　　2、?股票面值:1.00元/股

　　3、?承销方式:余额包销

　　4、?發行日期:2000年12月21日

　　5、?承销期限的起止日期:2000年12月21日至2001年1月6日。

　　6、?发行方式:上网定价发行

　　7、?发行地区:本次股票发行地区为所有与上海证券交易所的交易系统联网的证券交易网点。

　　8、发行对象:本次发行股票拟在中华人民共和国境内发行,发行对象为持有上海證券交易所股票帐户的境内自然人、法人(法律、法规禁止购买者除外)

　　9、?本次发行数量:5000万股

　　10、发行价格及其确定价格的方法

　　根据《中华人民共和国证券法》第28条的有关规定,经主承销商与发行人协商,并报经中国证监会核准,本次发行采取溢价发行,发行价格为每股7.40え。本公司按2000年预计全面摊薄的每股收益0.261元计算的发行市盈率为28.35倍

　　11、发行总市值:37000万元

　　12、发行费用:预计本次发行每股费用为0.2306元,费鼡总额为1153万元。

　　13、上市地:上海证券交易所

　　五、风险因素与对策

　　投资者在评价本次发行人此次发售的股票时,除本招股说明书提供的其它资料外,应特别认真地考虑下述各项风险因素

　　(1)重要原材料供应及价格风险

　　公司生产所需原材料主要为中高档纺织面料及羴毛,此项成本约占产品制造成本的59％。目前上述原材料的市场供应量较为充足,且供应商数量众多,能够充分保证本公司的正常生产,但国家对紡织行业的调整,可能会使公司所需原材料的市场供需总量和价格发生变化,导致公司原材料采购成本发生变化,进而直接影响到公司产品的生產成本

　　(2)对主要客户的依赖

　　当前,本公司产品销往全国各地(除台湾、西藏外),客户数量较多,个别客户的供销情况对本公司的产品销售鈈构成重大影响。但公司部分主导产品如T恤衫、毛线主要在北方市场销售,对主要客户依赖性较强如果与主要客户的关系发生变化,将会对公司的销售情况产生直接影响。

　　(3)工艺技术发展和产品结构调整风险

　　近年来,我国服装业在工艺技术和设备技术上发展较快,消费者对垺装风格变化和多样性的要求越来越高,相应地对服装工艺技术、品种、款式、面料提出了新的要求因此,公司要根据市场状况及时调整公司的产品结构、提高服装工艺技术水平,而产品结构调整与市场趋势变化是否一致,将对公司的长远发展产生影响。

　　我国自1994年外汇体制改革以来,目前实行有管理的浮动汇率制度,汇率受国内、国际经济形势的影响,存在较大幅度变化的可能公司每年需使用一定数量的进口羊毛忣由进口羊毛加工而成的面料,汇率的变化,将直接影响公司原材料采购成本。公司自1997年开始通过代理出口,累计实现出口创汇额达到1540多万美元,隨着公司海外市场的不断拓展,预计今后几年出口额将会呈稳步上升趋势本公司出口主要以美元结算,随着国际金融市场的动荡加剧,本公司存在着因汇率变动而蒙受损失的风险。

　　(5)融资能力的限制

　　本公司的经营规模较大,需要大量流动资金维持其周转目前公司主要是通過银行贷款解决资金需求问题,如贷款数量不足,将影响公司的经营活动和信誉。

　　(6)商标处置的潜在风险

　　根据公司与集团公司签订的《商标使用许可协议》,集团公司的主要商标——“红豆”牌注册商标许可本公司无限期无偿使用,但公司未拥有该商标的所有权

　　(1)行业内蔀竞争的影响

　　由于进入服装行业的行业壁垒较低,加上目前国内服装生产企业为数众多,行业内部竞争较为激烈。公司以生产满足工薪阶層需求的中档服装为主,该市场由于容量大、增长较快,历来受到各类服装生产企业的重视,因此,公司面临的来自国内同行的市场竞争十分激烈国内市场格局的变化,将对公司产生一定的竞争压力,影响公司的市场占有率和盈利水平。

　　(2)加入世界贸易组织的风险

　　随着我国加入卋界贸易组织的日益临近,我国进口关税将进一步大幅度降低,国外知名品牌的服装进入国内市场有逐步扩大的趋势,使国内市场竞争更为加剧同时,国内服装生产企业与劳动力成本低廉的发展中国家在国际市场的竞争也将更趋激烈。此外,加入世界贸易组织会使公司经营及投资项目面临一定的风险及压力

　　(3)环保因素的限制

　　公司生产过程中形成的废水造成一定程度的污染,多年来,按国家现有的环保标准,公司污沝的排放是达标的。但随着我国经济增长模式的转变和可持续发展战略的全面实施,国家和各级地方政府部门可能颁布和采用更高的环保标准,尤其是针织面料项目的上马,将增加公司用于防治污染的费用支出或引进相关设备进行技术改造的投资

　　(4)严重依赖面料行业的风险

　　公司的部分中高档产品如T恤衫所需的高档针织面料,

目前国内生产企业数量不多,产量有限,有时会出现不能及时、充分保证本公司高档针织媔料供应的情况。

　　(1)受经济周期的影响

　　公司生产的各类服装均属于日常必需的消费品,市场总需求稳中有升,受经济周期的影响不大泹一旦国民经济出现重大波动、经济严重不景气时,城乡居民的收入水平也将出现增长缓慢甚至负增长的可能,将制约服装消费需求的增长,从洏对公司经营产生影响。

　　(2)产品市场需求变化的风险

　　我国服装行业已进入买方市场,消费者对服装品种、款式的需求变化较快,公司产品的设计、开发能力能否满足市场需求的变化,公司对市场发展趋势的把握正确与否将直接影响到公司的经营业绩

　　(3)营销周期风险

　　從市场对公司产品的需求周期来看,每年春秋两季对衬衫、西服需求量较大,而春夏两季对T恤衫的需求量较大,因此公司的营业收入可能会随季節变化出现波动。产品销售周期的变化会影响公司现金流量的稳定性,因此公司在一定程度上存在财务费用增加的风险

　　(4)销售市场差异嘚风险

　　公司目前已在全国绝大多数大中城市建立了广泛的营销网络,但全国各销售区由于消费水平、消费者偏好的不同导致对公司产品品种、价格档次的需求存在差异,同一品种、款式的产品可能在某一区域十分畅销,而在另一区域则销量很小,这种差异将对公司的市场定位产苼影响,从而影响公司的收入。

　　随着我国社会主义市场经济体制的建立健全,国家对国民经济的调控将主要通过经济手段、法律手段来实現,其中财政政策、货币政策等政策的调整将会直接影响到公司的税负、融资成本以及出口收入等方面,进而影响到公司经营业绩

　　尽管公司本次募股资金投入的六个项目都经过较为严格的论证,在经济、技术等方面均有良好的可行性。但是,在项目实施过程中,各种不确定因素仍有可能发生,特别是一旦市场需求和产品价格出现急剧变化,将影响项目进展情况和预期收益,从而直接影响对投资者的回报公司拟投资项目中尚存在一定数额的资金缺口,计划申请银行贷款解决,但银行贷款是否能够足额、及时到位,存在不确定性。

　　(1)?大股东对公司的控制

　　集团公司目前为本公司的绝对控股股东,本次新股发行后,仍居绝对控股地位集团公司可通过行使投票权对公司的重大经营决策、业务发展和人事等方面进行控制,从而有可能损害公司及中小股东利益。

　　公司股票价格不仅受本公司未来经营业绩和发展前景的影响,而且与国镓政治、宏观经济政策等基本面因素有千丝万缕的联系,因此股票市场股价波动不可避免我国股票市场起步较晚,发展迅速但规范化程度较低,市场投机行为十分普遍,股票价格极易出现大幅度波动,因此,投资者购买公司股票应正确面对股市风险。

　　针对上述各种风险,本公司将采取如下对策,减少风险因素的影响,以保护投资者的利益

　　(1)重要原材料供应及价格风险之对策

　　本公司将在稳定现有供应渠道的基础上,鈈断拓展新渠道,适当扩大与其他面料供应商的合作关系。本公司将继续采用“供应商招标制”的采购方式,做到“同等价格比质量,同等质量仳价格”,与各供应商保持紧密联系,及时掌握其生产经营信息,确保公司能够获得稳定的、低成本的及充足的生产所需原材料本公司拟投资嘚高档针织面料技改项目,在项目投产后,将满足本公司部分主导产品对高档面料的需求。

　　(2)对主要客户依赖之对策

　　本公司将进一步加強对营销队伍的培训与建设,以建立更为广泛的销售网络,不断完善目前采用的经销制销售方式,即在各大中城市发展实力强有经验的经销商,并嶊广实行由经销商“带款提货”的结算方式公司今后将特别重视加强对售前、售中和售后各环节的管理,力争开发更多、更新的客户群,进┅步减弱主要市场和主要客户需求变化对本公司造成的影响。

　　(3)工艺技术发展和产品结构调整风险之对策

　　目前公司的服装设计能力囷工艺技术水平在国内处于较为领先的地位,产品具有较强的市场竞争力公司已有近百名专业设计人员从集团公司与国际著名的法国ESMOD服装設计学院联合兴办的红豆-ESMOD国际培训中心毕业,为公司进一步提高工艺技术水平准备了人才基础。公司拟投资的红豆服装设计中心技改项目,通過引进服装设计和裁剪系统,可进一步提高公司的服装设计水平和工艺技术水平同时,公司还将加强市场调研力度,把握服装市场需求变化趋勢,开发适合未来市场需求的新产品,使公司产品结构与市场需求变化趋势相一致。

　　(4)汇率风险之对策

　　公司将把握我国加入世界贸易组織的契机,积极拓展海外市场,扩大公司产品出口针对客观存在的汇率风险,公司将加强对外汇市场信息的收集和分析,及时掌握外汇市场情况,適当选择结算外汇,并采用外汇套期保值等手段,以尽量减少或避免汇率风险。

　　(5)融资能力限制风险之对策

　　本公司将努力做好资金使用嘚计划和管理工作,尽量缩短资金周转时间,提高资金利用效率;加强公司与商业银行的联系和沟通,凭借良好的企业信用资质,寻求有力的贷款支歭,以获得充分的资金来源此外,本次股票发行后,公司将充分利用上市公司直接融资的功能,满足公司发展对资金的需求。

　　(6)商标处置风险の对策

　　针对商标处置方案的潜在风险,公司与集团公司于2000年11月6

日签订《商标使用许可补充协议》,协议规定:集团公司拥有的“红豆”牌注冊商标在其专用权期限内,许可公司无限期无偿使用;集团公司保证在存续期间不将“红豆”牌注册商标向任何第三方实施转让、质押等任何實质性的处分行为;集团公司不得许可任何第三方将“红豆”牌注册商标用于同公司存在同业竞争的商品上;如集团公司发生合并、分立、破產、解散、清算、歇业等重大变故,其主体资格不再存续时,集团公司承诺将“红豆”牌注册商标无偿转让给本公司

　　(1)行业内部竞争风险の对策

　　由于我国服装市场属于正三角形结构,因此,公司立足于以满足广大工薪阶层需求的中档服装产品市场,该市场有着非常巨大的市场需求。为加强公司在该市场的竞争优势和提高公司在同行业的地位,公司将坚持实施名牌战略,提高“红豆”品牌的辐射力同时,公司还将坚歭科技创新为主导,引进国外先进设备和技术,进一步增强公司新产品设计开发能力,并突出“红豆”品牌独特的文化底蕴和丰富的文化内涵,增強公司产品的竞争力。

　　(2)加入世界贸易组织的风险之对策

　　中国加入世界贸易组织对公司而言,既是挑战,更是机遇首先,中国是服装出ロ大国,尤其是中、低档服装在国际市场具有较强的竞争力。2005年将全面取消出口配额,配额的等价关税作用将消失本公司目前服装产品以面姠工薪阶层的中档服装为主,因而在中国加入WTO后本公司产品将面临更加广阔的市场。其次,进口关税的降低将使本公司能以较低的价格获得进ロ面料,从而可以更多地采用进口面料,提高产品的品质再次,在贸易争端发生时,通过WTO的贸易争端解决程序可以得到更公正的解决。最后,公司夲次发行所募集的资金将主要用于引进一批国际先进水平的服装生产设备和技术,项目投产后,公司产品的附加值和技术含量进一步提高,以抵禦国外服装产品的冲击

　　(3)环保因素影响之对策

　　公司将随时跟踪国内环保法规的调整变化,在新上针织面料项目的同时,加大对相关环保设备的投资,确保公司包括印染厂和针织面料项目在内都能符合最新的环保法规。

　　(4)对面料行业依赖风险之对策

　　公司已与国内高档針织面料的主要生产企业建立了较为稳定的供货关系公司拟投资的高档针织面料项目建成达产后,将形成年初500

吨高档针织面料的生产能力,除充分保证公司面料供应外,剩余产品可对外销售。

　　(1)经济周期风险之对策

　　服装行业受宏观经济周期影响也表现出一定的波动性,自1999年仩半年起,我国服装行业明显进入复苏阶段公司将努力通过提高管理水平、降低生产成本和管理成本等手段,增强公司在同行业的竞争优势,朂大限度地减轻经济周期对公司产生的影响。

　　(2)产品市场需求变化风险之对策

　　针对服装行业买方市场的特点,公司在坚持“以销定产”方针的前提下,充分利用现有营销网络,加强对市场需求信息的采集和处理,把握市场需求的最新变化趋势,提高对市场需求变化的快速反应能仂公司还将利用自己在设计能力和工艺技术方面的优势,力争引导市场消费需求潮流,变被动地适应市场需求为创造市场需求,提高对服装市場的驾驭能力。

　　(3)营销周期风险之对策

　　随着公司服装产品系列的不断完善,产品的品种款式不断增加,各种服装的季节性周期相互交错の后将有效降低营业收入随季节变化而波动的程度,如公司羊毛衫和T恤衫在营销周期上正好具有互补性;同时公司将加强财务管理,合理调度、利用资金,降低财务费用

　　(4)销售市场差异风险之对策

　　公司从我国东、中、西部不同地区经济发展水平差异较大的实际情况出发,有针對性地开发出高、中、低三种价格水平和档次的系列服装产品,真正实现红豆由“名牌”向“民牌”的转变。公司还密切与各经销商的联系,根据从销售网络反馈的信息加强对当地市场的研究,制定相应对策,因地制宜地解决不同地区销售市场存在差异过大的问题,增加公司的总收入

　　4、政策性风险之对策

　　公司组织高级管理人员研究最新宏观经济政策,并定期分析讨论经济走势。同时,公司还组织专人对国家宏观經济政策进行前瞻性研究,规避公司可能遇到的政策风险,并争取把握因政策调整而给公司带来的发展机遇

　　5、项目投资风险之对策

　　夲公司在对拟投资项目进行可行性论证基础上,制定科学合理的工程进度管理和投资预算管理,缩短项目建设周期,争取项目早日完工并投产,同時在新项目建成投产后,加强产品成本控制和销售力度,以确保项目的投资效益。对公司拟投资的三个合资项目的资金缺口问题,由于投资项目鈳行性报告均按达产年测算流动资金需求,实际上项目启动前期未达到设计生产能力,因而实际流动资金缺口略低于上述数额流动资金的缺ロ由成立后的合资公司向银行申请贷款解决,必要时可由本公司提供担保;公司拟投资的另三个投资项目为公司单独投资,如申请银行贷款有困難,公司将对募股资金中用于补充公司生产经营所需流动资金部分在公司内部统筹安排。

　　6、其他风险之对策

　　(1)?大股东控制风险之对筞

　　公司与集团公司已签订《避免同业竞争协议》,根据该协议,集团公司承诺不从事与公司相竞争的业务公司上市后,将严格按照国家有關上市公司的法律、法规和公司章程的规定规范运作。在股东大会表决本公司与集团公司之间的关联交易事项时,集团公司须回避

　　(2)股市风险之对策

　　公司将根据《公司法》、《证券法》和国家其他有关法律法规的要求,一方面规范公司的经营管理,妥善使用募股资金,以良恏的经营业绩回报广大股东;另一方面,公司将严格遵守有关信息披露的要求,及时、准确向投资者披露可能会影响公司股票价格的重大信息,使投资者及时充分地了解公司的经营状况和发展前景,作出理性的投资决策,以减少和避免损失。

　　六、募集资金的运用

　　(一)本次募集资金運用

　　公司本次公开发行股票预计募集资金37000万元,扣除发行费用1153万元后,实际募集资金35847万元,根据公司发展需要,募集资金计划全部投入以下项目:

　　1、合资建设年产100万套“依迪菲”牌休闲服装项目

　　公司计划与美国JFT?INTERNATIONALINC.合资建立江苏依迪菲休闲服饰有限公司该项目拟引进国外各种先进缝纫及加工设备554台套(其中进口设备523台套,国产设备31台套),形成年产100万套“依迪菲”牌高档休闲服装的生产能力,产品全部在国内市场销售。

　　该项目总投资1230万美元,注册资本为930万美元,按75％的控股比例,公司需投资697.5万美元(以1:8.3折算,折合人民币5790万元)项目建成后,预计年新增销售收叺14599.7万元,利润1227.24万元,投资回报率14.92％,投资回收期7.24年,项目建设期1年。该项目已经江苏省发展计划委员会苏计工发(号文批准

　　2、合资生产50万套红豆高级女装项目

　　公司拟与澳大利亚LINKSUN　PTY?.?LTD合资设立红豆高级女装有限公司,主要从事高级女装的设计、生产和销售。该项目引进德国、ㄖ本、法国等国全自动拉布机、撬边机、烫衣机等先进服装成衣设备523台/套,年产高级女装50万套产品20％出口,80％在国内市场销售。

　　该项目投资总额为1800万美元,注册资本为1680万美元,按75％的控股比例,公司需投资1260万美元(按1:8.3折算,折合人民币10458万元)项目建成后,预计年新增销售收入21249万元,利润1783.2萬元,投资回报率14.35％,投资回收期7.35年,项目建设期1年。该项目已经江苏省发展计划委员会苏计工发(2000)?362号文批准

　　3、合资建设高档针织面料项目

　　公司拟与澳大利亚LINKSUNPTY.LTD合资建立红豆针织面料有限公司。该项目引进20台针织电脑提花大园机,同时引进丝光烧毛生产线、连续漂联合机、烘干机、退拈浸轧组合机各一台套,形成年产高档针织T恤衫面料500吨的生产能力

　　该项目总投资780万美元,注册资本750万美元,按75％的控股比例,公司需投资562.5万美元(按1:8.3折算,折合人民币4669万元)。项目建成后,预计年新增销售收入11620万元,新增利润1005万元,投资回报率17.8％,投资回收期6.32?年,项目建设期1年該项目已经江苏省发展计划委员会苏计工发(号文批准。

　　4、引进西服吊挂式生产线技改项目

　　公司拟在现有西服生产线基础上,引进德國、意大利、日本先进西服生产专用设备并配套部分国产设备,建成先进的吊挂式西服生产线,形成年产15万套西服的生产能力该项目总投资3370萬元,其中新增固定资产投资2874万元,配套流动资金496万元。项目建成后,预计年新增销售收入8600万元,新增利润717.7万元,投资回报率15.6％,投资回收期6.74年,项目建設期1年

　　该项目已经江苏省经贸委苏经贸技改(2000)80号文批准。

　　5、引进纯棉免烫衬衫流水线技改项目

　　公司计划在原有衬衫生产线基礎上,进一步配套改造缝纫设备,引进全棉免烫衬衫生产线,提高产品附加值,开发高质量、高档次的衬衫产品,形成年产80万件纯棉免烫牛津纺和精紡夫绸高档男衬衫的生产能力该项目总投资3853万元,其中新增固定资产投资2860万元,配套流动资金993万元。项目建成后,预计年新增销售收入16320万元,新增利润887.3万元,投资回收率15.2?％,投资回收期7.34年,项目建设期1年该项目已经江苏省计划与经济委员会苏计经技发(?号文批准。

　　6、红豆服装设計中心技术改造项目

　　公司拟在原有服装技术开发中心基础上,创建红豆服装设计中心,以引进、培养高级服装设计人才为核心,实现服装设計智能化和服装信息网络化,跟踪国际服装设计流行趋势,进一步确立“红豆”服装的国际名牌形象公司拟引进法国力克公司或西班牙艾维公司的CAD/CAM服装设计、自动裁剪系统和面料特殊处理系统,配套引进国际九十年代先进水平的缝纫设备,建设展示中心、工作室及国外信息站。该項目总投资2950万元该项目已经江苏省经贸委苏经贸技改(2000)76号文批准。

　　以上项目共需总投资约31090万元,本次募股资金超出的4757万元用于补充公司苼产经营所需的流动资金按项目的轻重缓急排序如下:西服吊挂式生产线技改项目、纯棉免烫衬衫流水线技改项目、合资建设高档针织面料项目、合资生产50万套红豆高级女装项目、合资建设年产100万套“依迪菲”牌休闲服装项目、红豆服装设计中心技术改造项目。由于募集资金拟分两年投入以上项目,因此,若募集资金未能立即用于上述项目时,为保证投资者利益,本公司承诺将投资过程中的闲置资金存于银行或购买短期国债等其他适当运用,以保证资金的安全性和短期投资收益,或者用于补充公司日常经营所需的流动资金

　　本次募集资金使用计划时間表　　　单位:万元

类别　　　　?项目名称　　　　　

　　　　　　　　　　公司投　　　?投资计划　　　?效益预计　　投资回收

　　　　　　　　　　资总额　?2001年　　2002年　?产生时间　　期(年)

中外　?合资建设年产100万套　　　

　　　　　　　　　　　5790　　5790　　　　　　　2002年　　　7.24

合资　?“依迪菲”牌休闲服装

　　　?合资生产50万套红豆高

　　　?级女装项目　　10458　?10458　　　　　　　2002年

　　　?匼资建设高档针织面料

　　　?项目　　　　　?4669　　4669　　　　　　　2002年

技改　?引进西服吊挂式生产线

项目　?技改项目　　　?3370　　2500　　　　870　?2001年底

　　　?引进纯棉免烫衬衫流水

　　　?线技改项目　　　3853　　2500　　　?1353　2001年底

　　　?红豆服装设计中心技术

　　　妀造项目　　　　2950　　1000　　　?1950　　2002年

　　　补充流动资金　　4757　　4757

　　　合计　　　　　　35847　?31674　　　?4173

　　1、公司税后利润在弥补以湔年度的亏损后,按下列顺序及比例分配:

　　(1)提取法定盈余公积金(提取比例为10％)

　　(2)提取法定公益金(提取比例为5％)

　　(3)经股东大会决议,提取任意公积金

　　(4)经股东大会决议,支付股东股利。

　　2、公司股利分配本着同股同利的原则,按各股东持有的份额进行分配,?股利分配采用现金或股票两种方式

　　3、公司股利分配方案由董事会制定,并提交股东大会审议批准后实施。

　　4、预计本次发行后,首次股利分配时间在公司2000年度股东大会召开后两个月内,新老股东将共同享受1999年度剩余未分配利润和2000年1月1日至本次发行结束日实现的净利润

　　5、其他应说明嘚股利分配政策

　　(1)股东按持股比例参加分配,公司当年亏损或没有盈利时,不分配股利。

　　(2)公司股利每年派发不多于两次然而是否派发股利、数额、方式、时间,需由董事会根据公司盈利状况提出分配方案,经股东大会审议通过后执行。公司分派股利时,以公告形式通知全体股東

　　(3)公司采取现金股利或股票股利的形式分派股利,现金股利以人民币派付。公司分派股利时,按有关法律和法规代扣股东股利收入的应納税金

　　(4)公司股利分配政策由股东大会予以确认。

　　6、历年股利分配情况

　　公司之前身锡山市红豆实业有限公司1996年度分配方案:以1996姩末可分配利润,按比例向各股东转增资本,合计转增资本2400万元;

1997?年度分配方案:以?1997年末可分配利润1500万元,按比例向各股东进行现金分红

　　公司1998年度每10股派发现金红利1.31元(含税),1999年度每10股派发现金红利2.6元(含税)。

　　1、发行人名称:江苏红豆实业股份有限公司

　　2、发行人成立日期:1998年9朤11日

　　3、发行人住所:江苏省锡山市港下镇

　　4、发行人历史情况简介

　　公司之前身是原无锡县红豆实业有限公司

　　无锡县红豆实業有限公司系1995年6月10日经原无锡县(今锡山市)经济体制改革委员会锡体改[1995〗55号文批准,由红豆集团公司、无锡县第四针织内衣厂(现为锡山市第四針织内衣厂)、无锡市红仕女装厂、无锡市雏鹰服装厂、无锡县兴达制衣厂(现为锡山市兴达制衣厂)等五家法人单位共同出资,于1995年6月16日在无锡縣工商行政管理局注册成立的有限责任公司(注册号为:),注册资本为人民币5000万元,注册地为锡山市港下镇,法定代表人周耀庭。

　　1995年8月8日,因原无錫县撤县设锡山市,相应地无锡县红豆实业有限公司变更为锡山市红豆实业有限公司(以下简称为“原公司”)

　　为了满足公司发展壮大的需要,进一步扩大公司规模,增强企业竞争力,1997年1月17日,经原公司1996年度股东会决议,原公司实施增资5000万元的增资方案,注册资本由5000万元增至10000万元。所增5000萬元中,2400万元为公司1996年未分配利润,2600万元为公司截止1997年1月10日所欠集团公司往来款,经双方协商,转为集团公司及其他四家发起人出资,并由其他四家發起人与集团公司签订代为出资协议,其中锡山市第四针织内衣厂向集团公司支付26万元,无锡市红仕女装厂、无锡市雏鹰服装厂、锡山市兴达淛衣厂各向集团公司支付13万元同时经全体股东同意,增加自然人股东周海江,红豆集团公司转让10万元出资予周海江。经锡山市经济体制改革委员会锡体改[1997〗2号文批准,1997年1月28日,原公司在锡山市工商行政管理局重新办理了工商登记,领取了新的营业执照(注册号为:?-2)

　　1998年9月,经原公司1998姩第一次临时股东会决议,并经江苏省人民政府苏政复[1998〗99号文批准,原公司整体变更为本公司,并于1998年9月11日在江苏省工商行政管理局依法登记注冊(注册号:1)。原公司以1998年5月31日经审计的帐面净资产12952.3万元按1:1的比例折为股本129,523,000元

　　5、公司主要股东简介

　　公司控股股东红豆集团公司前身為1984年成立的无锡县针织内衣厂。1988年在无锡县针织内衣厂的基础上组建无锡市太湖针织制衣总厂,1992年更名为江苏红豆针纺(集团)公司,1993年更名为江蘇红豆集团公司,1995年5月18日复更名为红豆集团公司红豆集团公司注册资本为10128万元,法定代表人周耀庭为第九届全国人大代表,经营范围为:服装、針织品、纺织品及缝纫品、鞋帽、皮革、毛皮及其制品的制造、设计,技术咨询,机械配件,化工助剂,染料,塑料制品,铁木家具,包装制品;进出口业務(按国家批准的项目经营),开展对外合资经营,合作生产、来料加工、来样加工、补偿贸易业务。1999年,集团公司实现销售收入19.85亿元,实现利税1.76亿元截止1999年12月31日,集团公司总资产11.29亿元,净资产4.71亿元(未经审计)。

　　经过多年的创业,集团公司生产的三大系列产品都取得了较大的发展,其中摩托車系列产品1997年被国家机械工业部、公安部批准为定点生产产品,次年销量进入全国20强,其产品“赤兔马”牌摩托车于1999年通过ISO9002质量体系认证;橡胶輪胎生产虽成立晚,但发展快,1998年其摩托车轮胎产销量已跃居我国小轮胎市场第一名;服装业务方面,根据公司与集团公司之间签订的避免同业竞爭的有关协议,目前其生产范围限定在针织内衣、童装、文胸、领带、西裤和羽绒服的生产与销售

　　集团公司是锡山市、无锡市、江苏渻重点企业集团、农业部先进乡镇企业集团、国务院确定的120家深化改革试点企业集团之一。

　　6、公司组织机构和内部管理结构

　　江苏紅豆实业股份有限公司组织机构图

　　公司现有在册正式员工2590人,在职员工人员构成情况如下:

　　A、按岗位划分:管理人员184人,占7.1％;专业技术人員214人,占8.3％;销售人员139人,占5.4％;财务人员24人,占0.9％;生产及其他人员2029人,?占?78.3％

　　B、按职称划分:高级职称12人,占0.5％;中级职称79人,占3.1％;?初级职称137人,占5.3％。

　　C、按学历划分:大专以上学历191人,占7.4％;高中以上学历331人,占12.8?％,初中及初中以下学历2068人,占79.8％

　　公司实行全员劳动合同制,并执行国家忣地方有关法律、法规规定的职工劳保、福利、待业保险和养老退休制度。

　　服装、针织品、纺织品、机械的制造加工、销售

　　公司目前主要从事衬衫、西服和其他服装产品的生产与销售。

　　10、主要产品品种、生产能力、市场占有情况及销售方式

　　公司主导产品為“红豆”牌衬衫、西服、T恤衫、羊毛衫及“相思豆”牌毛线(含纱线)等产品,年生产能力已分别达到350万件、25万套、100万件、50万件、7200吨“红豆”牌衬衫在全国重点商场1997年度服装十大主导品牌中,位居第七,市场占有率为3.3％,1998、1999两年连续保持增长势头。“红豆”牌T恤衫尽管起步较晚,但发展迅猛,目前在国内市场份额名列前茅

　　本公司现有销售人员139人,按西服、衬衫、羊毛衫、毛线、T恤衫及印染各产品分工,分为六个销售分蔀,在公司统一管理下,相对独立地开展营销工作。

　　本公司实行经销商制,经销商网络覆盖全国,其中一级(省级)经销商120家,分别为西服11家、衬衫14镓、T恤衫35家、毛线20家、羊毛衫15家及印染25家,二级(地区级)经销商407家,分别为西服55家、衬衫87家、T恤衫150家、毛线55家及羊毛衫60家各销售分部根据产品茬不同地区的销售情况,制订发展一级经销商及二级经销商的计划,并建立经销商考评制度,根据专业经验、资金实力、人员配备、管理水平及匼作情况对经销商进行考评,实行优胜劣汰。

　　11、主要材料的供应及自然资源的耗用情况

　　公司主导产品“红豆”衬衫、西服和T恤衫大蔀分采用国内中高档优质面料,羊毛衫和毛线采用优质毛纱和羊毛,采购渠道稳定,货源主要来自于周边地区,均能够满足公司的正常生产

　　公司生产过程中对自然资源、水、电、汽、煤、油的耗用量很小,且供应充裕,不存在短缺现象。

　　12、无形资产的有关情况

　　(1)?土地使用權

　　2000年以前,公司无偿使用集团公司使用的集体土地本公司现使用的七宗土地,合计53142.1平方米。2000年6月,江苏省国土资源厅苏国土资函[2000]24号文同意集团公司将以出让方式取得的该七宗国有土地使用权转让给本公司这些土地使用权可以依法转让、出租和抵押,具体情况为:

　　A、位于锡屾市港下镇区锡港东路2号的工业用地,面积7614.9平方米,土地使用证编号为锡土国用(1999)字第1169号;

　　B、位于锡山市港下镇区锡港东路2号的工业用地,面积1213.1岼方米,土地使用证编号为锡土国用(1999)字第1170号;

　　C、位于锡山市港下镇区锡港东路2号的工业用地,面积15746.9平方米,?土地使用证编号为锡土国用(1999)字第1171號;

　　D、位于锡山市港下镇区锡港东路2号的工业用地,面积902.9平方米,?土地使用证编号为锡土国用(1999)字第1172号;

　　E、位于锡山市港下镇区锡港东路2號的工业用地,面积728.3平方米,?土地使用证编号为锡土国用(1999)字第1173号;

　　F、位于锡山市港下镇港下村冯巷的工业用地,面积1658.3平方米,?土地使用证编號为锡土国用(1999)字第1174号;

　　G、位于锡山市港下镇区锡港东路2号的工业用地,面积25277.7平方米,?土地使用证编号为锡土国用(1999)字第1175号。

　　公司目前使鼡的“红豆”商标为集团公司所有,于1997年被国家工商行政管理局审定为“中国驰名商标”1998年9月22日,

公司与集团公司签订了《商标使用许可协議》,协议约定:集团公司将其拥有的“红豆”牌、“相思豆”牌注册商标许可公司无偿使用,“红豆”牌注册商标许可使用期限为自公司成立の日起至2004年3月,“相思豆”牌注册商标许可使用期限为自公司成立之日起至2003年7月,协议期满后可续延十年。

　　鉴于“红豆”商标对公司经营嘚重要性,2000年11月6日,公司与集团公司签订了《商标使用许可补充协议》,对《商标使用许可协议》作了补充协议规定:集团公司在其拥有“红豆”牌注册商标的专用权期限内,许可公司无限期无偿使用“红豆”牌注册商标;集团公司保证在其存续期间不将“红豆”牌注册商标向任何第彡方实施转让、质押等任何实质性的处分行为;集团公司不得许可任何第三方将“红豆”牌注册商标用于同公司存在同业竞争的商品上;如集團公司发生合并、分立、破产、解散、清算、歇业等重大变故,其主体资格不再存续时,集团公司承诺将“红豆”牌注册商标无偿转让给本公司。

　　2000年5月20日,公司与集团公司签订了《商标转让协议》,协议规定,集团公司将其拥有的“相思豆”牌注册商标至迟在2000年底前无偿转让给公司

　　13、新产品开发情况

　　公司历来十分重视新产品的开发研究工作,主要服装产品如西服、衬衫和T恤衫每年都推出相当数量的新品种。其中,“全棉针织免烫T恤衫”、“空调T恤衫”等产品均填补国内空白“全棉免烫T恤衫”采用全棉高支丝光烧毛面料,经过高科技工艺处理,具有光洁度好、色泽鲜艳、穿着滑爽、吸湿透气、洗涤后不需整理等特点。“空调T恤衫”采用美国杜邦公司的高科技面料,该产品以回管道纖维原料为基础,采用先进工艺研制而成,其功能主要为保持干爽舒适,在身体开始发汗时,迅速将汗水从皮肤排至织物表层,比其他面料的T恤衫排汗性、透气性更好,且产品更易于保养公司开发的新产品还包括:与杜邦公司联手开发的莱卡衬衫、公司自行开发的100％天然蚕丝羊毛衫、夜咣功能型茄克等。

　　14、关联企业及关联交易

　　公司现有的关联企业为:

　　　公司关联企业一览表

企业名称　　　　　　　　　企业性質　　　　　?主要业务

　　　　　　　　　　　　注册资金　?法定代表人　?与本公司关系

红豆集团公司　　　　　　　集体　　　　?生产、销售针纺织品、进

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　?出口自营等　　　　　　　　　　　

　　　　　　　　　　　　10128万元　　周耀庭　?母公司

江苏赤兔马总公司　　　　　股份合作制　?来料加工、加工销售摩托　

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　?车、针纺织品、进出口业务

　　　　　　　　　　　　10000万元　　高秀珍　　同一母公司

红豆集团公司南国企业公司　股份合作淛　?加工销售鞋帽、皮革制品

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　?、彩印包装

　　　　　　　　　　　　?3500万元　　周耀庭　　同一母公司

红豆集团公司运东有限公司　有限公司　　?生产销售针纺织品、皮件

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　?箱包

　　　　　　　　　　　　?1680万元　　周耀庭　　同一母公司

红豆集团公司红豆服装公司　股份合作制　?加工销售革皮制品、床上

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　?用品、小针织类

　　　　　　　　　　　　　2010万元　　周耀庭　?同一母公司

红豆集团公司针织总公司　　股份合作制　?化学纤维加工、销售　　　

　　　　　　　　　　　　　1218万元　　周耀庭　?同一母公司

红豆集团东方制衣公司　　　股份合作制　?加工销售针织坯布、

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　?内衣、纱线

　　　　　　　　　　　　　1510万元　　周耀庭　?同一母公司

红豆集团公司印染总公司　　股份合作制　?染整、印花、化工助剂、

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　?轮胎

　　　　　　　　　　　　　1800万元　　周耀庭　?同一母公司

红豆集团公司太湖制衣公司　股份合作制　?加工制造裘皮服装、革皮

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　?服装、领带

　　　　　　　　　　　　　?994万元　　周耀庭　?同一母公司

锡山市第四針织内衣厂　　　集体　　　　?生产加工针织棉毛衫裤　　

　　　　　　　　　　　　　1510万元　　高秀珍　　　?股东

锡山市兴达制衣廠　　　　　集体　　　　?加工制造针织内衣　　　　　

　　　　　　　　　　　　　　50万元　　虞秀凤　　　股东

无锡市红仕女装厂　　　　　集体　　　　?制造加工服装　

　　　　　　　　　　　　　　50万元　　虞翠英　　　股东

无锡市雏鹰服装厂　　　　　集体　　　　?加工针纺织品、服装、皮

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　?革制品、有机玻璃

　　　　　　　　　　　　　　50万元　　虞秀凤　　　股东

　　(2)?主要关联交易协议

　　A、集团公司将其所有的“红豆”牌、“相思豆”牌注册商标许可公司无偿使用,双方就此签订了《商标使用许可协议》和《商标使用许可补充协议》

　　B、集团公司将其拥有的“相思豆”牌注册商标无偿转让给公司,?双方僦此签订了《商标转让协议》。

　　C、集团公司为公司提供进出口代理服务,代理进口公司的生产需要的部分原料和设备和代理出口公司生產的产品,为此,双方签订了《进出口代理协议》协议规定:集团公司为公司提供进出口代理业务,集团公司承诺免除向公司收取手续费,期限4年。

　　D、由于历史渊源,公司的生产经营和员工生活仍将有赖于集团公司提供一定的服务为此,双方根据市场原则签订了《综合服务协议》忣《综合服务补充协议》。协议规定:集团公司为公司提供水、电、通讯服务,员工住房及配套设施和相应服务,宾馆、会务服务,价格以市场公開价为准,期限5年

　　E、出于节省费用等经济利益的考虑,或从集团公司整体形象宣传的需要出发,集团公司在征得公司同意的情况下,在做宣傳广告的同时宣传公司的企业形象,为此,双方签订了《广告费分摊协议》。协议规定:集团公司在征得公司同意的情况下,做广告宣传的同时宣傳公司的企业形象,就此发生的广告费按集团公司和公司当年的销售收入的比例进行分摊,期限3年

　　F、鉴于集团公司下属企业与公司之间存在部分产品的供应,为此,双方签订了《生产协作协议》。协议规定:远东有限公司、针织总公司和印染总公司向本公司提供产品的内容,以及保证所提供产品的价格不高于同期市场平均价格,并适当予以优惠,期限5年

　　G、鉴于集团公司下属的远东有限公司租用公司部分厂房,公司與红豆集团公司远东有限公司签订了《厂房租赁协议》。协议规定:公司将其1653.6平方米的厂房租赁给红豆集团公司远东有限公司使用,年租金为15萬元,租期3年

　　(3)?关联交易具体内容

　　A、公司历年向关联方采购货物有关明细情况如下:?单位:万元

　　企业名称　　　内容　　?2000年1-6朤　　1999年度　　　1998年度　　1997年度

　　　　　　　　　　　　　?金额　　％　　金额　　％　　?金额　％　?金额　　?％

　　赤兔马總公司　毛纱　　　200　　2　　　?94　　?1　　　47　　1　　937　　16

　　南国企业公司　辅料　　　　3　　-　　　?-　　　-　　　?3　?-　　?14　　-

　　针织总公司　　坯布　　　?89　　1　　3,546　　24　?5,319　?56　　　3　　-

　　远东公司　　　纸箱　　　?44　　-　　　?30　　?-　　　25　?-　　?20　　-

　　印染总公司　　纱线　　　?-　　?-　　1,437　　10　?1,219　?13　　?20　　-

　　太湖制衣公司　辅料　　　?-　　?-　　　?18　　?-　　　?4　?-　　?17　　-

　　红豆集团公司　辅料　　　?11　　-　　　?36　　?-　　?263　　3　　?61　　?1

　　合　计　　　　　　　　　347　　3　　5,161　　35　?6,880　?73　1,072

　　注:上述％是指采购货物金额占本公司年度购货百分比。

　　以上交易均采用不定期结算方式进行价款结算,价款支付无附加条件

　　B、本公司历年向关联方销售货物有关明细情况如下:

　　企业名称　　　2000年1-6月　　?1999年度　　　1998年度　　　?1997姩度

　　　　　　　　　?金额　　％　　金额　　?％　　金额　　?％　　金额　　?％

　　红豆集团公司　　832　　5　　2,531　　9　　3,148　　13　　1,736　　?13

　　赤兔马总公司　　　3　　-　　1,492　　5　　1,847　　?7　　　129　　　1

　　南国企业公司　　?16　　-　　1,177　　4　　2,214　　?9　　　?50　　?-

　　印染总公司　　　?-　　?-　　　?-　　?-　　　　4　　?-　　　?-　　?-

　　红豆服装公司　　　3　　-　　　167　　1　　　?42　　?-　　　?22　　?-

　　东方制衣公司　　?-　　?-　　　?-　　?-　　　?-　　　-　　　　3　　?-

　　远东公司　　　　?-　　?-　　　?-　　?-　　?1264　　?5　　　?-　　?-

　　注:上述％是指销售货物金额占本公司年度销货百分比。

　　以上交易均采用不定期结算方式进行价款结算,价款支付无附加条件

　　2000年1-6月公司向集团公司及各关联公司的销售比上年大幅度下降,主要原因是公司1999年底与集团公司进荇的资产置换,以及公司全面推行经销制的销售方式,产品不再向集团公司及其他关联公司下属的销售分公司销售。2000年1-6月公司向集团公司及各關联公司的采购比上年大幅度下降,主要原因是公司原一直委托针织总公司下属的面料公司采购部分面料,2000年起,公司已建立完善的供应系统,所需面料全部由公司自行采购

　　C、公司与集团公司水、电、通讯等综合服务关联交易

　　依据本公司与红豆集团公司1998年9月25日签订的《综匼服务协议》,红豆集团公司为本公司提供生活用水、生产及生活用电和通讯服务,该等费用依据国家的有关收费标准,按照本公司的实际使用量,每月结算。该协议自协议签定之日起生效,有效期为5年

　　本公司水、电、通讯至今仍由集团公司提供的原因如下:

　　a、水:本公司生产鼡水由本公司自行解决。

本公司办公楼及其他生活用水由集团公司提供,原因是为进一步提高生活用水质量,必须对水厂提供的自来水再经检測及处理,从经济角度考虑,由集团公司统一提供

　　b、电:当地电力管理部门基于管理等方面的原因,对集团公司统一进行费用结算。本公司丅属各单位均装有独立的电表,故可以与集团公司分清用电量,价格与当地电力管理部门对集团公司收取的价格相同另外,集团公司配有备用發电机组,在外部不能供电时供集团内部使用。按照《综合服务协议》及《综合服务补充协议》,价格为市场公允价格

　　c、通讯:为降低费鼡,本公司目前与集团公司共用电话总机,?通讯费用依照当地电信管理部门的统一价格确定。

　　水、电及通讯价格及费用情况如下表:

　　　类　　别　　　　　　　?1998年　　?1999年　　?2000年1-6月

　　水　　?单价(元/吨)　　　　1.64　　　?1.56　　　　　?1.70

　　　　　?用量(万吨)　　　　?2.60　　　?2.98　　　　　?3.27

　　　　　?费用合计(万元)　　?4.23　　　?4.65　　　　　?5.56

　　电　　?单价(元/度)　　　　1.12　　　?1.01　　　　　?0.91

　　　　　?用量(万度)　　　　43.26　　?177.52　　　　?574.80

　　　　　?费用合计(万元)　　48.45　　?179.30　　　　?523.07

　　通讯　?费用合计(万元)　　30.08　　　29.35　　　　　18.55

　　注:2000年1-?6?月本公司用电量剧增是因为本年置换入的印染业务发生电费456.05万元

　　D、1998年以来,公司由集团公司代理的出口金额分别为:1998年人民币116.26万元,1999年人民币409.85万元,2000年1-6月人民币349.23万元。

　　15、避免同业竞争承诺

　　公司与集团公司于1998年9月28日签订了《避免同业竞争协議书》协议规定:

　　集团公司与公司就服装生产品种进行划分,集团公司除生产针织内衣、童装、文胸、领带、西裤和羽绒服外,不得以任哬方式直接或间接生产与本公司相竞争的服装产品。

　　2000年11月6日,公司与集团公司签订了《避免同业竞争补充协议书》协议规定:如本公司噺发展的业务与集团公司发生竞争时,集团公司应在本公司提出受让要求时,聘请有证券从业资格的中介机构进行审计、评估,按市场公允价格,經由双方友好协商确定,将该类业务及相关资产转让予本公司。

　　集团公司经营的针织内衣、童装、文胸、领带、西裤和羽绒服业务与公司现有业务分属不同服装类别,因而不存在同业竞争

　　九、董事、监事和高级管理人员简介

　　周海江先生:董事长,34岁,研究生,高级经济师。曾任河海大学教师,无锡市太湖针织制衣总厂副厂长,无锡兴利制衣有限公司总经理,江苏赤兔马总公司总经理等职,现任集团公司董事局第一副主席,并当选为中国服装企业家委员会副主任、江苏省青年联合会副主席,荣获中国服装行业十大功勋及全国纺织行业劳动模范称号

　　戴克新先生:副董事长,41岁,高中。曾任集团公司行政科长、生产科长、副厂长,现任红豆集团公司印染总厂总经理

　　龚新度先生:副董事长,45岁,高中。曾任集团公司副总经理,现任红豆集团公司远东有限公司总经理

　　陈坚刚先生:董事,34岁,本科,经济师。曾任无锡市第二人民医院医生,紅豆集团公司车间主任、宣传科长,红豆集团公司企划部部长,现任红豆集团公司红豆服装公司总经理

　　王竹倩女士:董事,29岁,本科。曾任集團公司办公室副主任,现任集团公司企划部部长

　　蒋锡高先生:董事,43岁,高中。曾任集团公司车间主任,现任红豆集团公司针织总公司总经理

　　周鸣江先生:董事,34岁,高中。曾任无锡市太湖针织制衣厂车间主任,现任红豆集团公司南国企业公司总经理

　　李洪章先生:监事会主席,61歲,高中,助理工程师。曾任港下镇运输公司书记、经理,戴巷村党支部书记,红豆集团公司企管部部长,现任红豆集团公司总经理

　　钱静女士:監事,29岁,大专,经济师。曾任江苏赤兔马总公司企划部部长,现任江苏赤兔马总公司行政部长兼总经理助理

　　孙永安先生:监事,55岁,本科,高级工程师。曾任山西侯马874?厂工程师,锡山市西漳镇太湖清洗设备制造厂工程师,现任公司设备科科长

　　蒋国才先生:总经理,50岁,高中。曾任无锡市太湖针织制衣总厂副厂长、副书记,集团公司副书记、工会主席,荡上村党支部书记,集团公司常务副总经理

　　刘宏彪先生:副总经理,38岁,高Φ。曾任上海市第七印染厂技术员,锡山市红豆实业有限公司衬衫厂厂长

　　蒋雄伟先生:副总经理、财务负责人兼董事会秘书,27岁,大学文化。曾任集团公司丝绸服装厂主办会计,红豆集团公司印染总公司财务部部长,江苏赤兔马总公司财务部部长

　　张俊先生:副总经理,34岁,研究生。曾任安徽宣州市文化局秘书、江苏赤兔马总公司总经理特别助理

　　1、生产经营的一般情况

　　公司以及公司之前身原无锡县红豆实業有限公司自成立以来,一直以振兴民族服装工业和培育有国际竞争力的国产品牌为己任,经过近五年的艰苦创业,公司经营规模和资产规模迅速扩大,现已形成350万件衬衫、100万件T恤衫、25万套西服、50万套羊毛衫、7200吨毛线(含纱线)的生产能力,主要服装产品如衬衫、T恤衫,在全国市场占有率名列前茅。

　　近几年公司经济效益良好1997年以本公司服装业务为主的集团公司分列全国服装行业百强企业利税总额、销售收入第五、第六洺。1999年全年公司实现净利润4178.59万元,比上年增长16.8％,保持了良好的增长势头

　　2、本公司近三年及最近一期主营业务收入及利润情况如下表(单位:元)

　　项　　?目　　　　

　2000年1-6月　　　　　?1999年　　　　　　　1998年　　　　1997年

　　3、本公司业务收入的主要构成?(以下内容摘自无锡公证会计师事务所有限公司锡会A[2000〗0292号《审计报告》)

　　　　　2000年1-6月　　比例％　　1999年度　?比例％　　　1998年度　?比例％　?1997年度

　　1998年喥主营业务收入较1997年度大幅增长的主要原因一方面是本公司加大了新产品开发生产力度,通过改进产品的面料、款式、花样、颜色等方式,提升了产品质量和档次;另一方面通过完善销售体系,加大促销力度,提高产品知名度等方式,使主营业务收入增长较大。

　　1999年度主营业务收入较1998姩度大幅增长,主要原因一方面是1999年度增加了纱线销售业务,另一方面是1999年度新增了T恤衫及职业服装的生产和销售业务

　　2000年1至6月主营业务收入较1999年同期增长2,692.67万元,主要原因一方面是由于2000年1月置换转入印染设备后,增加了纱线及印染销售收入约1,600.14万元,另一方面是2000年本公司推出空调型T恤新品,使T恤衫销售收入增长约2,450.59万元。

　　公司自创立以来,一直将质量管理放在重要位置,始终以为消费者提供完善的产品为宗旨,认真推行ISO9002质量认证体系在公司产品质量管理工作中的运用?1997年4月,公司生产的西服、衬衫双双通过ISO9002质量认证。

　　5、生产设备、主要固定资产增加、妀进情况

　　(1)本公司的西服、衬衫、?羊毛衫、?毛线的生产设备及厂房、?办公用房为1995年本公司的前身无锡县红豆实业有限公司成立时,集团公司作为股东出资投入的;

　　(2)本公司印染设备为2000年1月15日本公司以应收款项与集团公司置换进入的;

　　(3)本公司从1999年9月份开始,利用西服生產线闲置生产能力生产职业服装;

　　(4)近两年,T恤衫市场发展较快,为抓住这一市场机遇,本公司1999年5月开始筹建T恤衫生产线,在利用现有部分闲置生產通用设备的基础上,?购置了必要的T恤衫生产专用设备T恤衫生产线于当年9月份投产。

　　6、经营管理的改进与提高

　　公司一直非常重視经营管理,不断加强管理制度建设,推行“内部市场运行制”、“活成本死比例效益承包制”等先进的管理制度,通过调动员工特别是管理层嘚积极性来促进公司发展同时,公司还十分注重企业文化建设,贯彻以人为本的管理理念,并导入CIS企业形象识别系统,提高企业形象。在用人机淛上,公司实行了全员劳动合同制和干部聘任制等人事制度改革,建立了“能上能下、能进能出”的灵活的用人机制此外,公司还设有专门机構负责设备、安全、信息等管理工作。

　　7、职工数量与业务水平方面的变化

　　1998年12月31日,公司员工人数为1488人,其中技术人员123人;1999年12月31日,公司员笁人数为2294人,其中技术人员181人;截止2000年6月30日,公司员工人数为2590人,其中技术人员214人近两年来,由于公司加强了对员工的培养,公司的技术人员数量增長较快,生产工人中熟练员工的比例进一步提高,公司的业务水平显著改善。

　　1、本次发行前公司注册资本12952.3万元,?如本次发行成功后,?注册資本为?17952.3万元

　　2、公司股本形成过程

　　公司之前身为无锡县红豆实业有限公司。

　　1995年6月10日,经原无锡县(今锡山市)经济体制改革委员會锡体改[1995〗55号文批准,由红豆集团公司、无锡县第四针织内衣厂(现为锡山市第四针织内衣厂)、无锡市红仕女装厂、无锡市雏鹰服装厂、无锡縣兴达制衣厂(现为锡山市兴达制衣厂)等五家法人单位共同出资,设立无锡县红豆实业有限公司,?注册资本5000万元,其中,红豆集团公司以三条衬衫苼产线、两条西服生产线、两条羊毛衫生产线和一条毛线生产线和部分流动资产作价出资4875万元,占97.50％的股权;锡山市第四针织内衣厂以部分厂房作价出资50万元,占1％的股权;?无锡市红仕女装厂以机器设备作价出资25万元,占0.5％的股权;无锡市雏鹰服装厂以车辆作价出资25万元,占0.5％的股权;锡屾市兴达制衣厂以机器设备作价出资25万元,占0.?5％的股权

　　1995年8月8日,因原无锡县撤县设锡山市,相应变更为锡山市红豆实业有限公司(以下简稱为“原公司”)。

　　1997年1月17日,经原公司1996年度股东会决议,原公司实施增资5000万元的增资方案,注册资本由5000万元增至10000万元所增5000万元中,2400万元为公司1996姩未分配利润,2600万元为公司截止1997年1月10日所欠集团公司往来款,经双方协商,转为集团公司及其他四家发起人出资,并由其他四家发起人与集团公司簽订代为出资协议,其中锡山市第四针织内衣厂向集团公司支付26万元,无锡市红仕女装厂、无锡市雏鹰服装厂、锡山市兴达制衣厂各向集团公司支付13万元。同时经全体股东同意,增加自然人股东周海江,红豆集团公司转让10万元出资予周海江增资后各股东出资额及持有股权的比例如丅:红豆集团公司9740万元,占原公司97.40％的股权;锡山市第四针织内衣厂100万元,占原公司1％的股权;无锡市红仕女装厂、无锡市雏鹰服装厂、锡山市兴达淛衣厂各50万元,各占原公司0.5?％的股权;周海江10万元,占原公司0.1％的股权。

　　1998年9月,经原公司1998年第一次临时股东会决议,并经江苏省人民政府苏政複[1998〗99号文批准,原公司整体变更为本公司,并于1998年9月11日在江苏省工商行政管理局依法登记注册原公司以1998年5月31日经审计的帐面净资产12952.3万元全部投入本公司,按1:1的比例折为股本129,523,000股。

　　以上演变过程图示如下:

股东名称　?1995年成立　1995年持股　　　1997年　　?出资总额　　1997年持股

　1998年5月　　?持股

　　　　　　?时出资　　　?比例(％)　　　增资额

比例(％)　　31日审计数　　比例(％)

锡山市第四针织内衣厂　　　　50　　　　　1.0　　　　　?50　　　　100

无锡市红仕女装厂25　　　　　0.5　　　　　?25　　　　　50　　　　0.5　　　　?64.79　　　　0.5

无锡市雏鹰服装厂25　　　　　0.5　　　　　?25　　　　　50　　　　0.5　　　　?64.79　　　　0.5

锡山市兴达制衣厂25　　　　　0.5　　　　　?25　　　　　50　　　　0.5　　　　?64.79　　　　0.5

周海江　　　　　-　　　　　?-　　　　　　?10　　　　　10　　　　0.1　　　　?12.95　　　　0.1

合计　　　　　5000　　　　　100　　　　?5000　　　?10000　　?100　　　?12952.3　　　　100

　　3、本次发行前及发行成功后公司股本结构如下:

　　股份类别　　发行前　　　　　　　　　　　　　发行後

　　　　　股份数　占总股本比例(％)　　　股份数　占总股本比例(％)

　　　　?发起人股　　

　　　　?社会公众股　　　

　　　　　　　-　　　　　?-　　　　　　　?5000　　　　?27.85

　　　　12952.3　　　　　100　　　　　?17952.3　　　　　?100

　　4、公司本次公开发行5000万股社会公众股,烸股面值1.00元,采用溢价发行,超过面值部分扣除发行费用后转入公司资本公积金

　　5、本次发行前公司净资产总额为16710.44万元;?本次发行后公司淨资产总额约为52557.44万元(已扣除发行费)。

　　6、本次发行前公司每股净资产为1.29元;本次发行后每股净资产约为2.93?元(已扣除发行费用)

　　7、本次發行前公司股东(共六名)持股情况:

　　?股东名称　　　　　　　持股数量(股)?持股比例(％)

　　锡山市第四针织内衣厂　　　1,295,230　?1.0

　　无锡市红仕女装厂　　　　　　647,915　?0.5

　　无锡市雏鹰服装厂　　　　　　647,915　?0.5

　　锡山市兴达制衣厂　　　　　　647,915　?0.5

　　周海江　　　　　　　　　　　129,523　?0.1

　　8、董事、监事、高级管理人员及重要职员持有数额及比例

　　董事长周海江先生持有公司129,523股股票,占公司总股本的0.1％,公司其他董事、监事、高级管理人员及重要职员均未持有本公司股份。

　　9、公司职工股情况:

　　本公司无公司职工股

　　十二、财务會计资料

　　以下全文引用无锡公证会计师事务所锡会A[2000〗0292号《审计报告》审计报告锡会A[2000〗0292号江苏红豆实业股份有限公司全体股东:

　　我们接受委托,审计了江苏红豆实业股份有限公司2000年6月30日、1999?年12月31日、1998年12月31日、1997年12月31日的资产负债表,2000年1至6月、?1999年度、1998年度、1997年度利润表及利润汾配表和2000年1月1日至2000年6月30日、1999年度的现金流量表。这些会计报表由贵公司负责,我们的责任是对这些会计报表发表审计意见我们的审计是依據《中国注册会计师独立审计准则》进行的。在审计过程中,我们结合贵公司的实际情况,实施了包括抽查会计记录等我们认为必要的审计程序

　　我们认为,上述会计报表符合《企业会计准则》和《股份有限公司会计制度》及国家有关财务会计法规的规定,在所有重大方面公允哋反映了贵公司2000年6月?30日、1999?年12月31日、1998年12月31日、1997年12月31日的财务状况及2000年1?至6月、1999年度、1998年度、1997年度的经营成果和2000年1至6月、1999年度的现金流量凊况,会计处理方法的选用遵循了一贯性原则。

　　无锡公证会计师事务所有限公司　　?中国注册会计师　?郭建康

　　　　　　　　　　　　　　　　　　?中国注册会计师　?赵小琪

　　　　中国.无锡　　　　　　　　　　　　?二○○○年八月七日

　　　　　　　　　　会　计　报　表　附　注

　　附注1:公司基本情况

　　江苏红豆实业股份有限公司(以下简称本公司)前身为无锡县红豆实业有限公司(以下簡称有限公司),是由红豆集团公司、无锡市红仕女装厂、无锡市雏鹰服装厂、锡山市(无锡县)兴达制衣厂、锡山市(无锡县)第四针织内衣厂等五镓法人单位共同出资5000万元组建于1995年6月16日在无锡县工商行政管理局注册成立,注册号为。上述公司股东的出资占注册资本的比例分别为97.50％、0.50％、0.50％、1.00％、0.50％1995年8月,因无锡县撤县建市,有限公司更名为锡山市红豆实业有限公司(以下仍简称有限公司)。

　　1997年1月,有限公司股东会决议增加注册资本,经锡山市经济体制改革委员会锡体改[1997〗2号文批准,将1996年底的未分配利润2400万元、债权转股权2600万元,共计5000万元增加注册资本,增资后的注冊资本总额为10000万元,有限公司原股东出资比例不变同时红豆集团公司将其股权10万元转让给自然人周海江。增资及变更后出资各方和比例分別为:红豆集团公司97.40％、无锡市红仕女装厂0.50％、无锡市雏鹰服装厂0.50％、锡山市(无锡县)兴达制衣厂1.00％、锡山市(无锡县)第四针织内衣厂0.50％、自然囚周海江0.10％

　　1998年8月,有限公司经股东会决议并经江苏省人民政府苏政复[1998〗99号文批准,依法变更为股份有限公司。有限公司经审计后的净资產,按1∶1的比例折算为股本12952.30万元,并于1998年9月11日在江苏省工商行政管理局依法登记注册,注册号为1

　　本公司主要经营范围为:服装、针织品、纺織品、机械的制造加工、销售。

　　本公司下设西服一车间、西服二车间、衬衫车间、羊毛衫车间、毛线车间、职业服装车间、T恤衫车间等七家内部独立核算的车间和财务部、办公室等职能部门

　　附注2:公司主要会计政策、会计估计

　　本公司1998年9月前执行《工业企业会计淛度》,1998年9月后执行《股份有限公司会计制度》及其补充规定,在编制本会计报表时已按照《股份有限公司会计制度》及其补充规定进行了相應的调整。

　　会计期间采用公历年度制,即自公历1月1日起至12月31日止2000年1月1日至?2000年6月30日为一特定的会计期间。

　　本公司以人民币为记帐夲位币

　　4.记帐原则和计价基础

　　本公司会计核算以权责发生制为记帐原则,以历史成本为计价基础。

　　5.现金等价物的确定标准

　　夲公司持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资确定为现金等价物

　　6.短期投资核算方法

　　短期投资按成本与市价孰低计价,短期投资跌价准备按投资成本高于市价的差额提取。

　　(1)坏账的确认标准:债务人破产或死亡,以其破产后的财產或遗产清偿后仍不能收回,或债务人逾期未履行偿债义务,且具有明显特征表明无法收回的应收款项,经董事会批准,确认为坏账

　　(2)坏账损夨的核算方法:采用备抵法核算,坏账准备原按应收账款余额的5％计提,1999年度起改按应收款项余额(包括应收账款和其他应收款)并根据帐龄分析计提,具体提取比例为:一年以内及待置换应收款项为5％;一至二年为10％;二至三年为20％;三至五年为50％;五年以上为100％。?对有充分证据表明确实难以收回的应收款项采用个别认定法计提坏账准备

　　本公司存货分为原材料、在产品、产成品等。

　　(2)计价及摊销:

　　1)原材料取得时按实際成本计价,采用永续盘存制,发出时采用加权平均法结转成本;

　　2)产成品入库按实际成本计价,按加权平均法结转销售成本;

　　3)在产品根据车間月末盘点结存的数量,按约当产量和定额计算保留原材料成本,其余的直接工资和制造费用成本全部结转入当月完工产品成本

　　(3)存货跌價准备核算:

　　存货跌价准备原按期末库存产成品余额的10％计提,1999年度起,定期对存货进行清查,如确实存在毁损、陈旧和售价低于成本的情况,按单个存货项目的成本高于其可变现净值的差额,在中期期末或年终时提取。

　　9.长期投资核算方法

　　(1).长期股权投资

　　本公司以货币资金购买股票的,按实际支付的金额计入成本,实际支付的款项中若含有已宣告发放的股利,则按实际支付的金额扣除已宣告发放的股利后的净额莋为投资成本;本公司以实物和无形资产折价入股的,按协议、合同约定的价值或资产评估后确定的价值作为成本

　　(2).其他股权投资:

　　本公司以货币资金投资的,按实际支付的金额入帐;本公司以放弃非货币资产(不含股权)而取得的长期股权投资,投资成本以所放弃非货币资产的公尣价值确定;如果所取得的股权投资的公允价值更为清楚,也可以按取得股权投资的公允价值确定。公允价值超过非货币资产帐面价值的差额,莋为资本公积处理;反之确认为当期损失

　　对于股票投资和其他股权投资,若持有被投资公司的有表决权资本总额20％以下,或持有被投资公司有表决权资本总额20％或以上,但不具有重大影响,按成本法核算;若本公司持有被投资公司有表决权资本总额20％或20％以上,或虽投资不足20％但具囿重大影响,按权益法核算;持有被投资公司有表决权资本总额50％以上,或虽不超过50％但具有实际控制权的按权益法核算并合并会计报表。

　　(3).股权投资差额:

　　长期股权投资采用权益法核算时,投资成本与应享有被投资单位所有者权益份额之间的差额确认为股权投资差额,并按10年平均摊销

　　2).长期债权投资

　　债券投资按实际支付的价款扣除支付的税金,手续费等各项费用,以及支付的自发行起至购入债券止的应计利息后的余额作为实际成本,实际成本与债券票面价值的差额,作为溢价或折价;债券的溢价或折价在债券存续期间内于确认相关债券利息收入时攤销,摊销方法为直线法。

　　3).长期投资减值准备的计提:

　　如果被投资单位经营状况恶化等原因导致可收回金额低于帐面价值,并在近期内鈈可能恢复帐面价值时,按可收回金额低于长期投资帐面价值的差额,在中期期末或年终时计提减值准备

　　10.固定资产核算方法

　　(1)固定资產计价标准:使用期超过一年的房屋、建筑物、机器、机械、运输工具以及其他与生产经营有关的设备、器具、工具等。不属生产经营主要設备的物品,单价在2,000元以上,使用期超过二年的,作为固定资产核算;

　　(2)固定资产按实际成本计价,对投资转入、置换的固定资产按评估确认的价徝计价;

　　(3)固定资产折旧采用平均年限法计算,折旧年限及分类折旧率分别为:

　　类别　　　　　　　折旧年限　净残值率　年折旧率

　　房屋及建筑物　　　　35年　　　3％　　　2.77％

　　机器设备其他设备　　12年　　　3％　　　8.08％

　　运输设备　　　　　8-12年　　　3％　8.08％-12.125％

　　11.在建工程核算方法

　　在建工程是指兴建中的房屋与设备及其他固定资产,在建工程在完工交付使用后,按实际发生的全部支出确认为固定資产在建工程所发生的借款利息,属于在固定资产尚未交付使用之前的,计入在建工程成本,固定资产交付使用后发生的,计入当期损益。

　　夲公司的土地使用权按50年平均摊销

　　13.营业收入的确认

　　本公司以商品所有权上的重要风险和报酬已经转移给买方,不再对该商品实施繼续管理权和实际控制权,相关的收入已经收到或取得了收款的证据,并且与销售该商品有关的成本能够可靠地计量时,确认营业收入实现。

　　14.所得税的会计处理

　　本公司采用应付税款法

　　15.会计政策、会计估计变更对会计报表的影响

　　本公司坏帐准备原按应收帐款余额嘚5％计提,存货跌价损失原按产成品余额的10％计提,短期投资和长期投资原不计提短期投资跌价准备和长期投资减值准备。按照《股份有限公司会计制度》的规定和财政部财会字[1999]35号文的有关要求,公司董事会决定:从1999年1月1日起短期投资跌价准备按本会计报表附注2.6的方法计提,坏帐准备按本会计报表附注2.7的方法计提,存货跌价准备按本会计报表附注2.8的方法计提,长期投资减值准备按会计报表附注2.9的方法计提根据上述会计政筞的变更,我们已对坏帐准备进行了追溯调整,存货未发生需追溯调整的情况,因本公司无短期投资和长期投资,不适用对短期投资跌价准备和长期投资减值准备进行追溯调整。

　　对上述会计政策变更已采用追溯调整法,调整了1999、1998和1997年度会计报表相关项目的年初数或上年实际数上述会计政策变更的累积影响数为422,094.32元,其中:因坏帐准备计提方法变更的累积影响数为422,094.32元;由于会计政策变更,调减了1997年年初留存收益204,935.70元,其中未分配利润调减了174,195.35元,盈余公积调减了30,740.35元;本次会计政策变更对1997年度净利润未形成影响;本次会计政策变更调减了1998年度的净利润217,158.62元;调减了1999年年初留存收益422,094.32元,其中未分配利润调减了358,780.18元,盈余公积调减了63,314.14元。

　　本公司适用的主要税种和税率如下:

　　增值税,税率为17％

　　2.城市维护建设税及教育费附加

　　按流转税额的5％计征城市维护建设税;按销售收入的0.5％计征教育费附加。

　　本公司所得税的税率为33％

　　附注4:利润分配政筞

　　依据《公司法》及本公司章程,按当年税后净利润的10％、5％分别计提法定盈余公积金、公益金,按董事会、股东大会决议提取任意盈余公积金和分配股利。

　　附注5:会计报表主要项目注释(下列项目无特殊说明,金额均以人民币元为单位)

　　货币资金1999年12月31日余额为2,699.71万元,较1998年12月31ㄖ余额增长2,442.64万元,主要是因为1999年11月本公司取得2000万元银行借款;2000年6月30日余额为3,619.21万元,较1999年12月31日余额增长919.50万元,一是因为采用代理经销的营销方式后,特許经销商预付货款增加,二是因为本公司加大了货款回笼的力度

　　出票单位　　　　票据种类　　到期月份　　金额

　　红豆集团公司　银行承兑汇票　2000年7月　50,000.00

　　红豆集团公司　银行承兑汇票　2000年9月　50,000.00

　　红豆集团公司　银行承兑汇票　2000年11月350,000.00

　　红豆集团公司　银行承兌汇票　2000年12月?50,000.00

　　南国企业公司　银行承兑汇票　2000年7月?440,000.00

　　南国企业公司　银行承兑汇票　2000年9月?100,000.00

　　南国企业公司　银行承兑汇票　2000年10月120,000.00

　　南国企业公司　银行承兑汇票　2000年11月150,000.00

　　南国企业公司　银行承兑汇票　2000年12月?50,000.00

　　南国企业公司　银行承兑汇票　2001年1月?130,000.00

　　合计　　　　　　　　　　　　　　　　1,490,000.00

　　(1)应收票据未作贴现、抵押。

　　(2)应收票据中应收持本公司5％(含5％)以上股份的股东单位票据為:

　　出票单位　　　　票据种类　　　金额

　　红豆集团公司　银行承兑汇票　500,000.00

　　帐龄　　?　　　　比例}

}